Applied Materials, Inc. (AMAT) ist ein Halbleiterausrüstungs- und Softwareanbieter. Es stellt Computerchips für elektronische Geräte wie Flachbildfernseher, Smartphones und Solarprodukte her. Das Unternehmen meldete nach der Schlussglocke am 14. November einen über den Erwartungen liegenden Gewinn, und die Aktie reagierte am 18. November mit einem historischen Innertageshoch von 63, 07 USD. Dies war ein fehlgeschlagener Test seines wöchentlichen Risikostands von 62, 57 USD Es folgte ein Branchen-Downgrade von UBS.
UBS geht davon aus, dass die Durchlaufraten von Wafer-Fab-Anlagen sinken werden, und Applied Materials war eines von drei Unternehmen, die eine Herabstufung von Halbleiterausrüstungen erhielten. Das Analystenunternehmen stufte die Aktie herab, um sie von neutral zu verkaufen. Applied Materials-Aktien sind laut Macrotrends mit einem KGV von 20, 44 und einer Dividendenrendite von 1, 35% angemessen bewertet. Applied Materials verzeichnet in 17 aufeinanderfolgenden Quartalen eine Gewinnserie mit einem überdurchschnittlichen Ergebnis je Aktie.
Die Aktie schloss letzte Woche bei 55, 95 USD und lag damit immer noch um 70, 9% über dem Stand vom 26. Dezember von 28, 79 USD. Seit der Herabstufung befindet sich die Aktie im Korrekturbereich und liegt 11, 3% unter ihrem bisherigen Intraday-Hoch vom 18. November von 63, 07 USD. Die Aktie notierte am 22. November bei nur 55, 43 USD und hielt ihren monatlichen Wert bei 55, 69 USD.
Das Tageschart für Angewandte Materialien
Refinitiv XENITH
Das Tages-Chart für angewandte Materialien zeigt die Bildung eines "goldenen Kreuzes" am 4. April, als der 50-tägige einfache gleitende Durchschnitt über den 200-tägigen einfachen gleitenden Durchschnitt anstieg, um anzuzeigen, dass höhere Preise bevorstehen. Dieses zinsbullische Signal verfolgte die Aktie bis zu ihrem historischen Innertageshoch von 63, 07 USD am 18. November. Anleger hätten die Aktie aufgrund der Schwäche des 200-tägigen einfachen gleitenden Durchschnitts am 13. Mai bei 38, 81 USD kaufen können Am 26. Dezember wurden 28, 79 USD an diesem Tag zu einer "Schlüsselumkehr", da die Applied Materials-Aktie an diesem Tag bei 30, 64 USD schloss und damit über dem 24. Dezember-Hoch von 30, 32 USD lag.
Der Schlusskurs von 32, 74 USD am 31. Dezember war ein wichtiger Input für meine firmeneigenen Analysen, und der jährliche Wert bleibt bei 37, 57 USD. Die Aktie hätte zwischen dem 24. Januar und dem 8. März auf diesem Niveau gekauft werden können. Der Schlusskurs von 44, 91 USD am 28. Juni war ein weiterer wichtiger Input für meine firmeneigenen Analysen. Dies führte zu einem halbjährlichen Risiko bei 55, 47 USD, das erstmals am 25. Oktober getestet wurde. Dies ist der Pivot, der am 22. November seinen Tiefstand hielt. Der Schlusskurs von 49, 90 USD am 30. September war ein weiterer Input für meine Analysen, und ein vierteljährlicher Wert liegt bei 38, 73 USD. Der Schlusskurs von 54, 26 USD am 31. Oktober war eine weitere Eingabe, die zu einem monatlichen Pivot für November bei 55, 69 USD führte.
Das Wochenchart für Angewandte Materialien
Refinitiv XENITH
Der Wochen-Chart für Angewandte Materialien ist positiv, aber trotz der kurzfristigen Schwäche überkauft. Die Aktie notiert über ihrem fünfwöchigen modifizierten gleitenden Durchschnitt von 54, 95 USD. Der 200-wöchige einfache gleitende Durchschnitt oder die "Umkehrung zum Mittelwert" liegt bei 40, 37 USD. Beachten Sie, dass die Aktie zwischen dem 12. Oktober 2018 und dem 18. Januar, als der Durchschnitt 34, 31 USD betrug, um diese "Umkehrung zum Mittelwert" gehandelt wurde.
Der langsame stochastische Wert von 12 x 3 x 3 Wochen beträgt 85, 37 gegenüber 88, 01 am 15. November. Beim Hoch vom 18. November lag dieser Wert über 90, was die Aktie vor der Korrektur von 11, 3% zu einer "aufblasenden Parabelblase" machte.
Handelsstrategie: Wenn die Applied Materials-Aktie bei 55, 47 USD über ihrem halbjährlichen Pivot bleibt, bewegt sich das Aufwärtspotenzial in Richtung des wöchentlichen Risikograds bei 62, 57 USD. Ansonsten liegt das Risiko beim 200-Tage-Durchschnitt bei 45, 99 USD.
Verwendung meiner Wertstufen und Risikostufen: Die Wertstufen und Risikostufen basieren auf den letzten neun Monats-, Quartals-, Halbjahres- und Jahresabschlüssen. Die erste Stufe basierte auf dem Abschluss am 31. Dezember 2018. Die ursprüngliche Jahresstufe bleibt bestehen. Mit dem Schlusskurs Ende Juni 2019 wurden neue Halbjahresniveaus festgelegt, und das Halbjahresniveau für die zweite Jahreshälfte 2019 bleibt bestehen. Das vierteljährliche Niveau ändert sich nach dem Ende eines jeden Quartals, so dass der Schlusskurs am 30. September das Niveau für das vierte Quartal festlegte. Der Schlusskurs am 31. Oktober legte den monatlichen Stand für November fest.
Meine Theorie besagt, dass neun Jahre Volatilität zwischen den Closes ausreichen, um anzunehmen, dass alle möglichen bullischen oder bärischen Ereignisse für die Aktie berücksichtigt werden. Um die Volatilität des Aktienkurses zu erfassen, sollten Anleger Aktien kaufen, deren Schwäche auf ein Wertniveau fällt, und ihre Bestände auf Stärke reduzieren ein riskantes Niveau. Ein Pivot ist eine Wertstufe oder Risikostufe, die innerhalb ihres Zeithorizonts verletzt wurde. Drehpunkte wirken als Magnete, bei denen eine hohe Wahrscheinlichkeit besteht, dass sie vor Ablauf ihres Zeithorizonts erneut getestet werden.
Verwendung von 12 x 3 x 3 wöchentlichen langsamen stochastischen Messwerten: Meine Wahl für die Verwendung von 12 x 3 x 3 wöchentlichen langsamen stochastischen Messwerten beruhte auf dem Backtest vieler Methoden zum Ablesen des Aktienkursimpulses mit dem Ziel, die Kombination zu finden, die die wenigsten ergab falsche Signale. Ich habe dies nach dem Börsencrash von 1987 getan und bin seit mehr als 30 Jahren mit den Ergebnissen zufrieden.
Der stochastische Messwert deckt die letzten 12 Wochen mit Hochs, Tiefs und Schlusskursen für die Aktie ab. Es gibt eine grobe Berechnung der Unterschiede zwischen dem höchsten und dem niedrigsten Tief im Vergleich zu den Closes. Diese Werte werden in einen schnellen und einen langsamen Messwert geändert, und ich fand, dass der langsame Messwert am besten funktioniert.
Der stochastische Wert liegt zwischen 00.00 und 100.00, wobei Werte über 80.00 als überkauft und Werte unter 20.00 als überverkauft gelten. Kürzlich habe ich festgestellt, dass die Aktien nach einem Anstieg über 90, 00 in der Regel einen Höchst- und Tiefststand von 10% bis 20% und mehr aufweisen. Deshalb nenne ich eine "aufblasbare Parabelblase", da eine Blase immer platzt. Ich beziehe mich auch auf einen Wert unter 10, 00 als "zu billig zum Ignorieren".
