Hochfliegende Aktien von Roku, Inc. (ROKU) überstiegen im September 175 USD und fielen in den nächsten drei Wochen um 44%, wobei sie in den oberen 90er-Jahren Unterstützung fanden. Die Aktie verfolgte etwa die Hälfte des Rückgangs in der letzten Woche und kehrte sich erneut um, wodurch möglicherweise neu geprägte Bullen eingefangen wurden. Trotzdem erschüttern Momentum-Spiele oft beide Seiten des Ganges, bevor sie ihre starken Aufwärtstrends fortsetzen, was es schwieriger macht, in den kommenden Wochen gegen das Unternehmen zu wetten.
Bullen hoffen, dass die bevorstehende Flut von Streaming-Alternativen ein starkes Kaufinteresse weckt, während sie auf den unvermeidlichen Tag der Abrechnung in dieser Hightech-Branche warten. Millennials und die Öffentlichkeit haben zu Beginn des Jahrzehnts die Kabel mit traditionellen Kabel- und Satellitendiensten gekappt, waren jedoch es leid, endlose monatliche Abonnements zu bezahlen, die kurzfristig erhöht werden können, wie dies Netflix, Inc. (NFLX) zu Beginn dieses Jahres getan hat.
Infolgedessen werden die meisten dieser A-la-carte-Dienste in den kommenden Jahren scheitern und Roku durch einen Geschäftsplan, der ironischerweise Kabel und Satellit ähnelt, als natürlichen Aggregator etablieren. Noch wichtiger ist, dass die Hardware von Roku nicht an einen eingeschränkten Dienst gebunden ist, wie beispielsweise das Apple TV von Amazon.com, Inc. (AMZN) oder Apple Inc. (AAPL), wodurch Roku die Flexibilität erhält, Verträge mit allen Arten von Anbietern abzuschließen das wird zusehen, wie ihre Marktanteile von ein paar großen Überlebenden niedergeschlagen werden.
ROKU-Wochenchart (2017 - 2019)
TradingView.com
Das Unternehmen wurde Mitte der Teenager-Jahre im September 2017 an die Börse gebracht und stieg nur eine Sitzung später in die oberen 20er-Jahre auf. Der darauffolgende Abschwung fand im November in den oberen Teenagern seinen Tiefpunkt und führte zu einem impulsgebenden Aufwärtstrend, der im Dezember in den oberen 50er Jahren ins Stocken geriet. Ein ordentlicher Rückzug endete im zweiten Quartal 2018 in den oberen 20er-Jahren und bildete die Grundlage für einen kräftigen Aufwärtstrend, der im Oktober die oberen 70er-Jahre erreichte.
Der Rückgang zum Jahresende verwischte die zwischen April und Oktober verzeichneten Gewinne und fand Unterstützung bei 26, 30 USD im Dezember, während die anschließende Erholungswelle im Mai 2019 einen Roundtrip auf das vorherige Hoch vollendete. Die Aktie brach sofort aus und verzeichnete zwei starke Rallyewellen erreichte im September ein Allzeithoch bei 176, 55 USD. Die Aktionäre machten sich dann auf den Weg zu den Exits und stürzten die Aktie um 100 USD, während sie 100% der Rallye-Welle aufgaben, die im August begann.
Der Ausverkauf schloss ein rückläufiges "First Failure" -Muster ab und signalisierte eine frühe Warnung für das Ende des Aufwärtstrends. Ein ähnliches Signal zwischen März und Dezember 2018 schlug jedoch fehl und die Aktie erreichte innerhalb von fünf Monaten neue Höchststände. Wir können diesmal ein ähnliches Ergebnis nicht ausschließen, aber es warnt die Marktteilnehmer zumindest davor, ihre Stopps eng zu halten und, wenn es angeboten wird, angemessene Gewinne mitzunehmen.
Der wöchentliche Stochastik-Oszillator ist Anfang des Monats in einen Kaufzyklus eingetreten und prognostiziert relative Stärke für den größten Teil des vierten Quartals. Während sich die Oktober-Erholung in der vergangenen Woche umkehrte, könnte die Roku-Aktie im November oder Dezember leicht höhere Quartalshöchststände verzeichnen. Gleichwohl spricht die kurzfristige Preisstruktur gegen einen raschen Anstieg auf das Septemberhoch, was auf ein an die Preisspanne gebundenes Vorgehen in der neuen Dekade hindeutet.
ROKU-Tages-Chart (2018 - 2019)
TradingView.com
Ein Fibonacci-Raster, das sich über den Aufwärtstrend erstreckt, der im Dezember begann, platziert das September-Tief beim 50% -Rallye-Retracement, während sich die kurzfristige Erholung beim 50% -Retracement umkehrte. Diese Symmetrie bringt den 50-Tage-Exponential-Moving-Average (EMA) erneut ins Spiel, wobei die Käufer wahrscheinlich einen Kurs von etwa 120 USD kaufen werden. Im Gegenzug könnte die Rallye dann die Lücke vom 18. September zwischen 145 USD und 150 USD füllen und das Ausverkaufsniveau von 0, 618 USD erreichen.
Dieser Kaufanstieg könnte den Aufschwung beenden, da der Indikator für die Akkumulationsverteilung im Saldovolumen (OBV) ein rückläufiges Bild zeichnet und warnt, dass die Roku-Aktie das September-Hoch zu diesem Zeitpunkt wahrscheinlich nicht testen wird. Der Indikator verzeichnete mit dem Preis ein neues Hoch und fiel zum Jahresende, während der Kaufdruck für 2019 in dieser täglichen Betrachtung kaum sichtbar ist. Der OBV nähert sich in gefährlicher Weise dem vorherigen Tief, und es ist nur ein geringer Verkaufsdruck erforderlich, um einen starken Rückgang auszulösen.
Die Quintessenz
Die Roku-Aktie erholte sich stark von den Tiefstständen im September, aber eine schwache Akkumulation deutet darauf hin, dass der aktuelle Aufwärtstrend bald enden wird
