Der EUR / USD stieg am Dienstag im europäischen Handel und kletterte über seinen gleitenden 20-Tage-Durchschnitt, um an einem dritten Tag in Folge Gewinne zu verbuchen. Obwohl die jüngste Rally eine gewisse Dynamik aufweist, bewegt sich das Paar weiterhin in einem breiteren Bereich, der sich den größten Teil des Jahres über bewährt hat.
Die Umkehrung des wichtigen technischen Supports am Freitag folgte auf einen überwältigenden US-Stellenbericht. Der Dollar hat seitdem weitgehend schwächer gehandelt. Der EUR / USD verweilte in einer ansteigenden Trendlinie, die ein Tief vom April letzten Jahres mit einem Tief vom November vor den NFP-Daten vom Freitag verbindet.
Der Beamte der Europäischen Zentralbank (EZB), Nowotny, erklärte in einem Interview mit Reuters am Dienstag, dass die Zentralbank ihr Anleihekaufprogramm in diesem Jahr einstellen und den Weg für eine Zinserhöhung ebnen werde. Seine Kommentare lösten einen kurzen Anstieg des Wechselkurses aus, wirkten sich jedoch insgesamt nicht wesentlich aus, da der Euro zuletzt im Einklang mit dem schwächeren Dollar-Thema, das in den meisten großen Ländern zu beobachten war, gegenüber dem Greenback um etwa ein Drittel höher notierte Währungen.
Die Äußerungen von Nowotny widersprechen der am Montag erfolgten Mahnung des Vizepräsidenten der EZB, Vitor Constancio, dass eine Beschleunigung der Straffung der Politik die wirtschaftliche Erholung gefährden würde. EZB-Präsident Draghi hat in der Vergangenheit mehrfach darauf hingewiesen, dass die Zentralbank eine Zinserhöhung erst lange nach dem Ende der Anleihekäufe erwägt.
Der chinesische Präsident Xi brachte am Dienstag seine Absicht zum Ausdruck, die Einfuhrzölle zu senken, was zu einer Entspannung der Handelsspannungen und einer erneuten Risikobereitschaft führte. Der S & P 500 legte zu Beginn der Sitzung einen höheren Abstand zu, während hochrentierliche Währungen am Dienstag die Rangliste der wichtigsten europäischen Währungen anführten. Der japanische Yen war die schwächste unter den Hauptwährungen, dicht gefolgt vom Dollar.
Der Anstieg der US-Erzeugerpreise im März übertraf die Erwartungen der Analysten und stützte den frühen nordamerikanischen Handel in gewissem Maße. Das Arbeitsministerium führte den Anstieg auf höhere Gesundheits- und Nahrungsmittelkosten zurück, und der positive Gesamtbericht deutet auf einen Aufwärtsdruck auf die Inflation hin.
Am Mittwoch wird die Federal Reserve ein Protokoll ihrer jüngsten geldpolitischen Sitzung veröffentlichen, das sich voraussichtlich stark auf den Dollar auswirken wird. Die Zentralbank erhöhte die Leitzinsen auf ihrer Sitzung am 21. März, ließ jedoch die Erwartungen für drei Leitzinserhöhungen in diesem Jahr unverändert. Die Marktteilnehmer werden nach weiteren Hinweisen auf dem Weg der Normalisierung und der jüngsten Haltung der Fed zu Handelsspannungen suchen. Im Vorfeld des Fed-Protokolls wird das Bureau of Labour Statistics die neuesten CPI- und Kern-CPI-Zahlen veröffentlichen.
Seit Mitte Januar handelt EUR / USD in einem genau definierten 350-Pip-Bereich. Angesichts der Annäherung von zwei Haupttrendlinien ist kurzfristig ein technischer Ausbruch zu erkennen. Widerstand zeigt sich in Form einer abnehmenden Trendlinie, die am besten auf einem Wochenchart zu sehen ist. Die Trendlinie verbindet ein Hoch aus dem Jahr 2008 mit Spitzenwerten aus dem Jahr 2014 und hat im bisherigen Jahresverlauf mehrere Versuche gekappt.
Neben der Trendlinie gibt es mehrere andere Indikatoren, die zusammen einen Zusammenfluss bilden. Auf einem Monatschart haben sich die gleitenden Durchschnitte für 100 und 200 Perioden nahe dem 1, 2500-Punkt angenähert. Es gibt auch ein Fibonacci-Retracement von 38, 2%, gemessen vom Hoch von 2008 bis zum Tief des letzten Jahres. Die Hauptunterstützung kommt von einer steigenden Trendlinie, die vom Tief vom letzten April herrührt.
Kurzfristig stieß der EUR / USD heute von einem 61, 8% igen Fibonacci-Retracement, gemessen vom März-Hoch auf das Tief, auf Widerstand, das leicht vor dem NFP-Bericht vom Freitag lag. Das Retracement fällt auf 1, 2376, und ein gewisser Verkaufsdruck ist vom Fibonacci-Niveau auf einem Vier-Stunden-Chart zu sehen. Das nächste Widerstandsniveau bei 1, 2446 spiegelt ein Hoch von Anfang März wider, das derzeit in der Nähe der zuvor erwähnten rückläufigen Trendlinie liegt, die auf einem Wochenchart zu finden ist.
Die erste Unterstützungsstufe ergibt sich aus dem gleitenden 20-Tage-Durchschnitt von derzeit 1.2317. Eine wichtigere Unterstützung ist die seit einem Jahr anhaltende steigende Trendlinie, die derzeit bei 1, 2280 liegt.
