Was ist die Belichtungsbewertung?
Das Exposure Rating ist ein Verfahren zur Berechnung des Risikos in einem Rückversicherungsvertrag. Die Schadenserfahrung eines Portfolios aus ähnlichen, aber nicht identischen Risiken wird untersucht, um die potenziellen Verluste eines Kunden zu ermitteln. Dieser Prozess wird in der Regel vom Rückversicherer eingeleitet hat keine hinreichend glaubwürdige Schadengeschichte des betreffenden Versicherten.
Die Risikobewertung ist eine von zwei in der Versicherungsbranche verwendeten Risikoberechnungen, die andere die Erfahrungsbewertungsmethode.
Die zentralen Thesen
- Das Exposure Rating ist ein Verfahren zur Berechnung des Risikopotenzials in einem Rückversicherungsvertrag. Die Schadenserfahrung eines Portfolios aus ähnlichen, aber nicht identischen Risiken wird untersucht, um die potenziellen Verluste eines Kunden abzuschätzen. Diese Methode wird häufig angewendet, wenn der Rückversicherer nicht über eine hinreichend glaubwürdige Schadenhistorie des betreffenden Versicherten verfügt. Es wird davon ausgegangen, dass Risiken in ähnlichen Risikogruppen ähnliche Schadenverläufe aufweisen.
Grundlegendes zur Belichtungsbewertung
Die Vertragsrückversicherung ist eine Versicherung, die eine Versicherungsgesellschaft bei einer anderen abgeschlossen hat. Zwischen der Zedentenversicherung und dem Rückversicherer wird ein Vertrag geschlossen, der sich bereit erklärt, die Risiken einer bestimmten Versicherungsklasse für einen bestimmten Zeitraum zu übernehmen.
Bei der Entwicklung des Rückversicherungsvertragspreises muss der Rückversicherer die Wahrscheinlichkeit einschätzen, dass ein Schaden den von der Zedentengesellschaft einbehaltenen Schadensbetrag übersteigt. In einigen Fällen können Rückversicherer einen Überschuss-Rückversicherungsvertrag abschließen, in dem der Rückversicherer zugestimmt hat, für Schäden zu zahlen, die über dem vom Zedenten einbehaltenen spezifischen Betrag liegen. Ein Überschuss an Schadenersatzverträgen kann auch den Schaden begrenzen, für den der Rückversicherer verantwortlich ist.
In beiden Rückversicherungsverträgen muss der Rückversicherer in jedem Fall die Häufigkeit und den Schweregrad der Schäden abschätzen und ein allgemeines Risikoprofil erstellen, auf das er sich bei der Festsetzung des Vertragspreises beziehen kann.
Versicherungsunternehmen überwachen die Ansprüche und Verluste, die aus den von ihnen abgeschlossenen Verträgen resultieren, genau, um festzustellen, ob bestimmte Klassen von Versicherungsnehmern für Ansprüche anfälliger und daher risikoreicher für Versicherungen sind.
Ein Rückversicherer bestimmt anhand des Exposure-Ratings oder des Experience-Ratings seinen Risiko-Ertrags-Horizont. Rückversicherer verwenden häufig das Exposure-Rating, wenn das Unternehmen nicht über genügend historische Daten verfügt, um ein Erfahrungsrating zu entwickeln. Die Exposition ist auch dann nützlich, wenn die Wahrscheinlichkeit, dass ein bestimmter Verlust eintritt, als gering eingestuft wird.
Belichtungsbewertungsmethode
Ein Exposure-Rating wird erstellt, indem die Schadenserfahrung eines Portfolios mit ähnlichen, jedoch nicht identischen Risiken untersucht wird. Es wird davon ausgegangen, dass Risiken in ähnlichen Risikogruppen ähnliche Schadenerfahrungen aufweisen.
Das Ergebnis eines Exposure-Ratings ist eine Schätzung der erwarteten Verluste, die das Unternehmen für ein bestimmtes Ereignis erwarten kann. Die Methode drückt den Schaden als Prozentsatz der Versicherungssumme aus.
Die Daten erzeugen eine Belichtungskurve. Während Sie sich entlang der Kurve bewegen, nähert sich der kumulierte Schaden in Prozent des Versicherungswerts 100 Prozent. Das Exposure-Rating ermöglicht es dem Rückversicherer, den Schweregrad des Schadens in Schichten zu untersuchen, und ermöglicht es dem Rückversicherer letztendlich, die Preise für Risiken festzulegen, von denen geschätzt wird, dass sie in jede der verschiedenen Schichten fallen.
Ruth Salzmann entwickelte die Expositionsbewertungsmethode in den 1970er Jahren, als sie über die Beziehung zwischen dem Brandverlust von Hausbesitzern und der entsprechenden Versicherungssumme schrieb. Die von ihr entwickelte Preisstruktur wurde als Salzmannkurve bekannt.
Expositionsbewertung vs. Erfahrungsbewertung
Risikopositionsbewertungen unterscheiden sich von Erfahrungsbewertungen darin, dass der Rückversicherer keine direkten historischen Erfahrungen mit dem spezifischen Risiko haben muss.
Ein Rückversicherer, der über ein Erfahrungsrating verfügt, prüft die historischen Schadensdaten seines Unternehmens im Zusammenhang mit einem bestimmten Risikoereignis. Zum Beispiel kann der Rückversicherer den Wert der von ihm für Erdbeben in einer bestimmten Region gedeckten Schäden untersuchen. Der Rückversicherer wird seine historischen Erfahrungen nutzen und die historischen Schadensdaten anpassen, um zukünftige Schäden auf dasselbe spezifische Risiko einzuschätzen.
Einschränkungen der Expositionsbewertung
Ein Nachteil der Expositionsbewertungsmethode besteht darin, dass sie in jeder Schicht eine Zone erzeugt, in der die Verluste die nächste Retentionsstufe erreichen, diese jedoch nicht erreichen. Rückversicherer können eine Verteilungstabelle verwenden, um den Satz für die unteren Grenzen des Layers festzulegen.
Ein weiterer Nachteil besteht darin, dass der Rückversicherer Datenquellen, die nicht seine eigenen sind, ein hohes Maß an Glaubwürdigkeit verleihen muss. Es muss von den Daten anderer Versicherer und von Ratingsystemen Dritter abhängen, um das Risiko zu bestimmen. Aus diesem Grund kann die Erfahrungsbewertungsmethode der bevorzugte Ansatz sein.
