Es scheint, dass eine Vielzahl von finanziellen Bezeichnungen den professionellen Markt überschwemmt. Mit der zunehmenden Granularität des Berufs und der Entwicklung der Finanzmärkte ist eine stärkere Spezialisierung erforderlich. Wie nützlich ein Ausweis für seinen Inhaber und seinen Arbeitgeber ist, hängt von seinem Schwerpunkt sowie der Genauigkeit und dem Umfang der Bezeichnung ab.
Lizenz Vs. Zertifizierung
An dieser Stelle ist es wichtig, zwischen einer Lizenz und einer Zertifizierung zu unterscheiden. Eine Genehmigung zur Ausübung einer bestimmten Art von Geschäft wird dem Einzelnen von einer staatlichen Stelle erteilt und ist das absolute Minimum, das für die Ausübung erforderlich ist. Beispielsweise ist die Versicherung auf staatlicher Ebene geregelt. Um in den USA Lebens- und Krankenversicherungen sowie feste und variable Renten zu verkaufen, muss man alle Bildungs- und Ethikanforderungen erfüllen und eine Prüfung bestehen, die von dem Staat festgelegt wurde, in dem man Geschäfte tätigen möchte. Um überhaupt zu diskutieren, geschweige denn Wertpapiere (Aktien, Anleihen, Derivate) zu verkaufen, muss man den Kandidaten die von der Aufsichtsbehörde für die Finanzindustrie verwaltete Lizenz eines General Securities Representative der Serie 7 geben. Die Kandidaten müssen dann eine Zuverlässigkeitsüberprüfung bestehen und von einem registrierten Broker / Händler gesponsert werden.
Leitfaden für Finanzzertifizierungen
Einzelhandelsdienstleistungen
Finanzdienstleister für Privatkunden verhandeln direkt mit dem einzelnen Kunden. Finanzberater, eingetragene Vertreter und Steuerexperten sind Beispiele. Wenn die Lizenz ein Minimum darstellt, das den Mitarbeiter in einem wettbewerbsorientierten Arbeitsmarkt zum größten Teil nicht auszeichnet, was dann? Während natürliche Fähigkeiten und Talente sicherlich helfen, ist es sehr wichtig, das richtige Label zu finden. Der Chartered Financial Analyst und Certified Financial Planner ™ sind zwei Zertifizierungen, die nicht erforderlich, aber für die Praxis mit vermögenden Kunden sehr begehrt sind.
Chartered Financial Analyst (CFA)
Die CFA-Charta, die einst dem institutionellen Geldmanagement vorbehalten war, wird jetzt auch von privaten Vermögensverwaltern nachgefragt, die einen Vorteil bei der Ansprache einer immer anspruchsvoller werdenden Kundschaft suchen. Ein CFA-Charterholder muss ethische Anforderungen erfüllen, über mindestens vier Jahre angemessene Berufserfahrung verfügen und drei schwierige Prüfungen in der Wertpapieranalyse und im Portfoliomanagement bestehen.
Der Prüfungsausschuss des CFA-Instituts hält den Lehrplan für die Herausforderungen des Marktes und des sich entwickelnden Wissensbestandes relevant. Die Vorbereitung erfolgt durch Selbststudium. Der Lehrplan ist auf der Ebene der Absolventen. Die meisten Finanzdienstleister listen eine CFA-Charta nach Bedarf auf oder sind zumindest höchst wünschenswert. Die Kosten für das gesamte Programm, basierend auf den Preisen von 2012, betragen ca. 2.500 USD. Jährliche nationale und lokale Gesellschaftsbeiträge gelten auch für Charterinhaber. Weitere Informationen zum Programm erhalten Sie beim CFA-Institut.
Certified Financial Planner ™ (CFP®)
Praktiker, die zu einem ganzheitlicheren Planungsansatz neigen, können den Weg zum Certified Financial Planner ™ Professional einschlagen, von dem das Geldmanagement nur eine Hülse ist. Der multidisziplinäre Leistungsumfang umfasst Versicherungen, Bildung, Vermögensverwaltung, Steuern, Leistungen an Arbeitnehmer und Nachlassplanung. Um ein CFP® Professional zu werden, muss der Kandidat ein Hochschulabsolvent sein, einen Abschluss in Finanzplanung oder einen gleichwertigen Abschluss vorweisen, eine dreijährige Berufserfahrung vorweisen, das berufliche Verhalten oder die ethischen Standards erfüllen und eine zweistündige 10-stündige Board-Prüfung bestehen. Die CFP®-Zertifizierung ist häufig der Weg für kostenpflichtige Finanzplaner, die sich einen Überblick über die Finanzen ihrer Kunden verschaffen.
Obwohl die meisten Fachleute ihren Sitz in den USA haben, hat das Certified Financial Planner Board of Standards das weltweite Interesse an den Noten geweckt, indem es die Verwaltung der Prüfung außerhalb der USA an das Financial Planning Standards Board (FPSB) delegiert. Diese gemeinnützige Organisation setzt Maßstäbe für die Prüfung in den verschiedenen Ländern, in denen sie durchgeführt wird, da die Planung in hohem Maße von der Steuergesetzgebung eines Landes sowie von Finanz- und Steuergesetzen und -vorschriften abhängt. Die Prüfungskosten betragen ca. 600 USD. Alle zwei Jahre ab 2012 fallen Gebühren in Höhe von 325 USD an. Eine Weiterbildung von 30 Stunden über den Zweijahreszeitraum ist erforderlich. Weitere Informationen finden Sie auf der Website der GFP.
Chartered Life Underwriter / Chartered Financial Consultant (CLU / ChFC) CLU und ChFC gehören zu den ältesten Bezeichnungen im Finanzdienstleistungsberuf und haben ihre Wurzeln in der Versicherungsbranche. Sie werden vom American College verliehen. Beide behandeln Themen, die sich erheblich mit denen der CFP®-Prüfung überschneiden, wobei die Versicherungsplanung im Vordergrund steht. Der Unterschied besteht darin, dass jeweils acht verschiedene Multiple-Choice-Prüfungen zu verschiedenen Themen wie Steuern, Nachlassplanung und Investmentmanagement absolviert werden müssen.
Darüber hinaus richten sich diese beiden Zertifizierungen an Versicherungs- und Wertpapierhersteller mit dem Ziel, den Umsatz durch erweitertes Wissen zu einem breiten Themenspektrum zu steigern. Die Gesamtkosten betragen jeweils ca. 2.000 USD. Häufig erhalten die Hersteller beide Zertifizierungen, da viele der Kurse Teil beider Lehrpläne sind und ihre kombinierte Ausübung kaum mehr kostet als jeder einzelne. Eine dreijährige Berufserfahrung und eine alle zwei Jahre stattfindende Weiterbildung sind erforderlich. Weitere Informationen erhalten Sie vom American College.
Wirtschaftsprüfer
Obwohl es sich technisch gesehen nicht um eine Zertifizierung handelt, ist die CPA-Lizenz ein wichtiges Unterscheidungsmerkmal in den Bereichen Steuervorbereitung, Unternehmensplanung und Finanzanalyse. Außer einem CPA kann nur ein Anwalt oder ein eingetragener Vertreter Kunden vor dem IRS vertreten. Darüber hinaus üben Wirtschaftsprüfer in Unternehmen häufig bedeutende operative Funktionen aus. Diese Rollen können Chief Financial Officer (CFO) oder Chief Operations Officer (COO) sein. Schließlich sind CPAs mit dem Double-Entry-System der Rechnungslegung bestens vertraut, sodass sie die Analyse von Abschlüssen sehr gut beherrschen.
Institutionelle Dienstleistungen
Bei institutionellen Dienstleistungen ist der Kunde eine Institution wie eine Stiftung oder eine Pensionskasse. Analysten in diesem Bereich der professionellen Praxis konzentrieren sich auf allgemeine Fragen der Wertpapierauswahl, der Anlagepolitik, der Leistungsmessung und des Risikomanagements. Diese Gebiete waren und sind das traditionelle Reservat des CFA Charterholder. In den letzten 15 Jahren haben sich jedoch zwei bemerkenswerte Referenzen herauskristallisiert, um Teilmengen der Investmentwelt anzusprechen.
Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA)
Das Programm Chartered Alternative Investment Analyst, das seit 2003 von der CAIA Association verwaltet und verliehen wird, basiert auf den Grundlagen und fortgeschrittenen Studien zu Managed Futures, Hedge Funds, Immobilien, Private Equity und Credit Esoterica (Kreditderivaten und strukturierten Produkten).
Die Kandidaten demonstrieren ihr Wissen über Produkte und ihre Anwendung auf zwei Ebenen, wobei die erste Ebene das Terrain der Produkte abdeckt und die zweite fortgeschrittenere Studienthemen, die auf dem aufbauen, was der Student auf der ersten Ebene lernt. Ein wesentlicher Bestandteil der Prüfung ist eine Ethikkomponente, die den Ethikkodex und die Standards für professionelles Verhalten des CFA-Instituts übernimmt. Jede Ebene wird im September und März verwaltet. Die Kosten für das gesamte Programm liegen unter 3.000 US-Dollar und dauern ungefähr zwei Jahre. Es gelten die Anforderungen an Berufserfahrung und Weiterbildung. Weitere Informationen finden Sie auf der CAIA-Website.
Financial Risk Manager (FRM®)
Die Global Association of Risk Professionals (GARP) verwaltet das Financial Risk Manager (FRM®) -Programm und verleiht Kandidaten, die zwei Stufen von Multiple-Choice-Prüfungen in der Disziplin des Anlagerisikomanagements abschließen, die Zertifizierung zum Financial Risk Manager. Die Schwierigkeit ist auf der Ebene der Absolventen. In Level I werden die Grundlagen der quantitativen Analyse, der Märkte und Produkte, der Bewertung und des Risikos sowie die Grundlagen des Risikomanagements hervorgehoben.
Level II baut auf dieser Grundlage auf und konzentriert sich auf Markt-, Kredit- und operationelle Risiken, Risikomanagement und Investmentmanagement sowie aktuelle Fragen an den Finanzmärkten. Das 1997 gegründete Kriterium hat sich in den letzten Jahren als Reaktion auf die Finanzkrise von 2008, die allgemein als Risikomanagement-Boondoggle gilt, von einer auf zwei Ebenen entwickelt.
FRM-Inhaber arbeiten für Finanzinstitute, Aufsichtsbehörden und Beratungsunternehmen. Die Kosten für das gesamte Programm belaufen sich auf ca. 2.000 USD und könnten innerhalb von zwei Jahren abgeschlossen werden. Es besteht ein Bedarf an Berufserfahrung und Weiterbildung. Weitere Informationen finden Sie auf der Website von GARP.
Fazit Um zu wissen, welche Qualifikation am besten geeignet ist, muss der Fachmann verstehen, was er oder sie tut oder was er tun möchte. Oft hilft die richtige Zertifizierung, diese Lücke zu schließen und kann zu Karriere- und Gehaltssteigerungen führen. Für den Ehrgeizigen mag mehr als eines angemessen und ein Mittel sein, um sich in dem immer komplexer werdenden und sich weiterentwickelnden Beruf der Finanzdienstleister so viel marktfähiger zu machen.
