Was ist finanzielles Engagement?
Finanzielles Engagement ist der Betrag, den ein Anleger bei einer Anlage verlieren kann, falls die Anlage scheitert. Das mit dem Kauf eines Autos verbundene finanzielle Risiko wäre beispielsweise der anfängliche Investitionsbetrag abzüglich des versicherten Teils. Das Erkennen und Verstehen des finanziellen Risikos, einer alternativen Bezeichnung für das Risiko, ist ein entscheidender Bestandteil des Anlageprozesses.
Die zentralen Thesen
- Finanzielles Engagement bezieht sich auf das mit einer Anlage verbundene Risiko und gibt an, wie viel Geld ein Anleger verlieren kann. Erfahrene Anleger versuchen in der Regel, ihr finanzielles Engagement optimal zu begrenzen, was zur Gewinnmaximierung beiträgt.
Finanzielles Engagement erklärt
In der Regel versuchen Anleger immer, ihr finanzielles Engagement zu begrenzen, was zu einer Gewinnmaximierung beiträgt. Wenn zum Beispiel 100 Aktien zu einem Preis von 10 USD pro Aktie zu 20 USD gekauft würden, würde der Verkauf von 50 Aktien das finanzielle Risiko beseitigen. Der ursprüngliche Kauf kostete den Investor 1.000 US-Dollar. Der Verkauf von 50 Aktien zu einem Preis von 20 US-Dollar ist der erste Einsatz der Anleger. Diese Methode ist gemeint mit "Geld vom Tisch nehmen".
Das einzige Risiko für die Zukunft wäre der Gewinn, da der Anleger den Kapitalbetrag bereits wieder eingenommen hat. Umgekehrt hätte der Anleger die Hälfte des ursprünglichen Nennbetrags verloren, wenn die Aktie vom ursprünglichen Kaufpreis von 10 USD auf 5 USD je Aktie gefallen wäre.
Finanzielles Engagement bezieht sich nicht nur auf Anlagen an den Aktienmärkten, sondern besteht immer dann, wenn eine Einzelperson einen der ausgegebenen Hauptwerte verlieren muss. Der Kauf eines Eigenheims ist ein hervorragendes Beispiel für ein finanzielles Engagement. Wenn der Wert von Immobilien sinkt und der Hausbesitzer zu einem niedrigeren Preis verkauft als der ursprüngliche Kaufpreis, erfasst der Hausbesitzer einen Verlust aus der Investition.
Reduzierung des finanziellen Risikos
Der einfachste Weg, um das finanzielle Risiko zu minimieren, besteht darin, mit geringem oder gar keinem Risiko Geld in kapitalgeschützte Anlagen zu stecken. Einlagenzertifikate (CD) oder Sparkonten sind zwei Möglichkeiten, um das finanzielle Risiko drastisch zu reduzieren. Die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) garantiert sowohl die Investition in CDs als auch das Sparkonto bis zu einer qualifizierten Deckungssumme von 250.000 USD. Ohne Risiko bietet eine Investition jedoch nur eine geringe Rendite. Auch wenn nur ein geringes finanzielles Engagement besteht, ist ein konservativer Anleger anfällig für andere Risiken wie Inflation.
Eine andere Möglichkeit zur Reduzierung des finanziellen Engagements besteht in der Diversifizierung zwischen vielen Anlagen und Anlageklassen. Um ein weniger volatiles Portfolio aufzubauen, sollte ein Anleger eine Kombination aus Aktien, Anleihen, Immobilien und anderen verschiedenen Anlageklassen haben. Innerhalb der Aktien sollten die Marktkapitalisierungen und das Engagement in nationalen und internationalen Märkten weiter diversifiziert werden. Wenn ein Anleger sein Portfolio erfolgreich auf mehrere Anlageklassen verteilt, sollte dies die Gesamtvolatilität verringern. Wenn sich der Markt bärisch entwickelt, werden nicht korrelierende Anlageklassen den Abwärtstrend minimieren.
Reales Beispiel für finanzielles Engagement
Die Absicherung ist ein weiterer Weg, um das finanzielle Risiko zu reduzieren. Es gibt viele Möglichkeiten, ein Portfolio oder eine Investition abzusichern. Die New York Times berichtete im Jahr 2007, dass Southwest Airlines als Absicherung Öl-Future-Kontrakte zu niedrigeren Preisen gekauft hatte. Später, als die Ölpreise in die Höhe schossen und die Luftfahrtindustrie dazu veranlasste, die Ticketpreise zu erhöhen und die Gewinnspannen zu verringern, behielt Southwest ihre niedrigeren Ticketpreise bei. Diese Verfügbarkeit niedrigerer Ticketpreise veranlasste die Verbraucher, die Southwest-Tickets unabhängig von der Markentreue zu kaufen.
Ein Anleger kann sich über Optionen, börsengehandelte Fonds oder bärenorientierte Fonds an der Börse absichern. Gold ist eine der am häufigsten vorkommenden Absicherungen und wertet in der Regel mit einem sich aufblähenden Dollar oder volatilen Märkten auf.
