Amazon.com, Inc. (AMZN) verzeichnete am Donnerstag einen rückläufigen Außentag und erreichte mit 1.763, 10 USD ein Allzeithoch. Überdurchschnittlich hohe Verkaufsvolumina prognostizieren in den kommenden Wochen sogar noch niedrigere Preise oder ein Konsolidierungsmuster nach einer beeindruckenden Rally, die seit einem Ausbruch über den zweimonatigen Widerstand bei 1.630 USD um 125 Punkte zugelegt hat. Top-Picker werden die kurzfristigen Kursbewegungen genau beobachten und nach Anzeichen suchen, dass der jüngste Trendfortschritt seinen Lauf genommen hat.
Der Internet-Moloch- und Tech-Sektor bietet einen sicheren Hafen für Kapitalabgänge, die durch einen Handelskrieg gefährdet sind, aber die Positionierung ist möglicherweise falsch. Die Bemühungen der Regierung, den Diebstahl von geistigem Eigentum in China zu beenden, könnten technische Aktien in die Schusslinie bringen und den Ausbruch des Nasdaq 100 auf ein Allzeithoch bringen. Amazon ist bereits mit Gegenwind von den zolltarifären Margen konfrontiert und könnte mit seinem in China ansässigen Geschäft auf zusätzliche Straßensperren stoßen.
Es wird wahrscheinlich Monate oder länger nach dem Hoch der letzten Rallye dauern, um einen langfristigen Höchst- oder neuen Abwärtstrend bei Amazon-Aktien zu proklamieren, aber wir können zwei technische Methoden anwenden, um das Risiko gegenüber dem Ertrag neuer Positionen zu messen. Die erste Methode verwendet eine einfache gemessene Bewegungsberechnung, bei der das vorherige Konsolidierungsmuster untersucht wird, während die zweite Methode eine Fibonacci-Erweiterung anwendet, um den verborgenen Oberschwingungswiderstand zu lokalisieren.
Methode 1 - Gemessene Bewegung
Die Aktie hat im Januar 2018 die Spitze eines sechsjährigen Anstiegskanals durchbrochen und damit eine Unterstützung begründet, die sich mittlerweile auf nahezu 1.350 USD konzentriert. Dieses Niveau markiert auch das Schwungtief eines zweimonatigen Cup- und Griffmusters, das sich gebildet hat, nachdem die Aktie am 13. März über 1.600 USD gesunken ist. Die Techniker projizieren potenzielle Kursziele nach Cup- und Griffausbrüchen, indem sie die Tiefe des Cups nehmen und zu neuem hinzufügen Unterstützung auf der Breakout-Ebene.
Der Rückgang im April verzeichnete 264 Abwärtspunkte (1.617 USD - 1.353 USD = 264 USD), und die Addition dieser Zahl zum März-Hoch ergibt 1.881 USD oder 120 Punkte mehr als das Allzeithoch vom Donnerstag. Dies wiederum sagt voraus, dass die derzeitige Rallyewelle gerade zur Hälfte vorüber ist. Natürlich entwickeln sich Aufwärtstrends selten in einer geraden Linie, sodass es möglich ist, dass die Aktie zurückweicht und neue Unterstützung testet, bevor sie die Kaufkraft ansammelt, die erforderlich ist, um das gemessene Bewegungsziel herauszufordern. (Weitere Informationen finden Sie unter: Tech Giants Challenge Amazon im Juni .)
Methode 2 - Fibonacci-Erweiterung
Markttechniker können harmonische Wendepunkte durch Fibonacci-Erweiterungen identifizieren, die dieselben Preisschwankungen wie die gemessene Bewegungsmethode verwenden, um die potenzielle Stärke einer Rallye zu projizieren. Das anfängliche Hoch bildet den ersten Punkt in diesem Prozess, während das Absenken den zweiten Punkt erzeugt. Verhältnisse dieser Zahl werden dann auf der Ausbruchsunterstützung konstruiert, um verborgene Widerstandsniveaus zu finden.
Der Ausbruch aus Cup und Griff führte zu einer sechstägigen Rallye, die bei der Verlängerung von.382 Fibonacci am 6. Juni ins Stocken geriet. Die Aktie zog sich für drei Sitzungen zurück und stieg an, wobei sie dieses Niveau am 14. Juni durchbrach, die eine gemeinsame Preiszone für einen mehrwöchigen oder längeren Pullback oder eine Konsolidierung darstellt. Harmonische Zwischenbarrieren bei 1.781 USD und 1.825 USD könnten sich verlangsamen oder den Aufwärtstrend beenden, aber die Rallye könnte die Ausweitung von 1.000 erreichen, die immer dem gemessenen Bewegungsziel entspricht.
Starke Aufwärtstrends überschreiten oft die Marke von 1.000 und erreichen die Erweiterung von 1, 618, was einen großen Widerstand darstellt. Dieser Wert liegt innerhalb von 43 Punkten des psychologischen Widerstands bei 2.000 USD und markiert eine Obergrenze, die möglicherweise über Monate oder Jahre hinweg nicht überschritten wird. Rückblickend überschritt die Aktie im Juli 2017 zum ersten Mal die Marke von 1.000 USD und stieg drei Monate später auf dieses Niveau, doch diesmal ist die Preisentwicklung möglicherweise nicht so günstig, da Handelskriege am Horizont stehen.
Die Quintessenz
Die Amazon-Aktie hat sich am Donnerstag umgekehrt und könnte sich einige Wochen zurückziehen, aber der aktuelle Aufwärtstrend hat möglicherweise nicht seinen Lauf genommen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Warum Amazon einen Zusammenbruch des Marktes verursachen könnte .)
