Was ist die schnelle Liquiditätsquote?
Die Quick Liquidity Ratio ist der Gesamtbetrag des Quick Assets eines Unternehmens geteilt durch die Summe seiner Nettoverbindlichkeiten und seiner Rückversicherungsverbindlichkeiten. Schnelle Aktiva sind liquide Mittel wie Barmittel, kurzfristige Anlagen, Aktien sowie Unternehmens- und Staatsanleihen, die sich der Fälligkeit nähern. Die Quick Liquidity Ratio zeigt die Höhe der liquiden Mittel, auf die eine Versicherung kurzfristig zugreifen kann.
BREAKING DOWN Schnelle Liquiditätsquote
Die schnelle Liquiditätsquote, auch als Säure-Test-Quote bezeichnet, ist eine Liquiditätsquote, die die aktuelle Quote weiter verfeinert, indem die Höhe der liquidesten kurzfristigen Vermögenswerte gemessen wird, die zur Deckung der kurzfristigen Verbindlichkeiten zur Verfügung stehen. Die Quick Ratio ist konservativer als die aktuelle Ratio, da sie Vorräte und andere kurzfristige Vermögenswerte ausschließt, die im Allgemeinen schwieriger in Bargeld umzuwandeln sind. Ein höheres Schnellverhältnis bedeutet eine flüssigere aktuelle Position.
Die schnelle Liquiditätsquote ist ein wichtiges Maß für die Fähigkeit eines Versicherungsunternehmens, seine Verbindlichkeiten mit relativ liquiden Mitteln zu decken. Ein Unternehmen mit einer niedrigen schnellen Liquiditätsquote, bei dem die Verbindlichkeiten plötzlich zunehmen, muss möglicherweise langfristige Vermögenswerte verkaufen oder Kredite aufnehmen, um seine Verbindlichkeiten zu decken. Stellen Sie sich zum Beispiel vor, dass ein Versicherer, der viel Eigentum gedeckt hat, einen Hurrikan hat. Dieser Versicherer wird nun mehr Geld finden müssen, als er normalerweise für die Begleichung von Ansprüchen erwarten würde. Wenn ein solcher Versicherer eine hohe Liquiditätsquote aufweist, ist er besser in der Lage, Zahlungen zu leisten als ein Versicherer mit einer niedrigeren Quote.
Schnelle Liquiditätskennzahlen werden in Prozent ausgedrückt. Die Bandbreite der Prozentsätze, die als „gut“ eingestuft werden, hängt von der Art der Versicherungspolicen ab, die eine Versicherungsgesellschaft anbietet. Sachversicherer haben wahrscheinlich eine schnelle Liquiditätsquote von mehr als 30 Prozent, während Haftpflichtversicherer eine Quote von über 20 Prozent haben können. Ein Unternehmen, das eine Mischung aus verschiedenen Arten von Versicherungspolicen anbietet, ist am besten mit Unternehmen zu vergleichen, die eine ähnliche Mischung anbieten, und nicht mit Versicherern, die nur eine bestimmte und kleinere Produktpalette anbieten.
Bei der Bewertung einer potenziellen Investition in ein Versicherungsunternehmen sollte ein Anleger die Art der von dem Unternehmen angebotenen Policen sowie die Absicht des Unternehmens prüfen, seine Verbindlichkeiten im Notfall zu decken. Zusätzlich zur Beurteilung der schnellen Liquiditätsquote sollten Anleger die aktuelle Liquiditätsquote eines Unternehmens betrachten, die zeigt, wie gut ein Unternehmen Verbindlichkeiten mit investierten Vermögenswerten abdecken kann, und die Gesamtliquiditätsquote, die zeigt, wie ein Unternehmen Verbindlichkeiten mit Gesamtvermögen abdecken kann. Anleger können auch die operativen Cashflows und Netto-Cashflows überprüfen, um festzustellen, wie das Unternehmen seinen kurzfristigen Liquiditätsbedarf aus liquiden Mitteln decken kann.
