Was ist ein systematischer Investitionsplan (SIP)?
Ein systematischer Investitionsplan (Systematic Investment Plan, SIP) ist ein Plan, bei dem Anleger regelmäßig gleiche Zahlungen auf einen Investmentfonds, ein Handelskonto oder ein Rentenkonto wie 401 (k) leisten. Mit SIPs können Anleger regelmäßig mit einem geringeren Geldbetrag sparen und gleichzeitig von den langfristigen Vorteilen der Dollar-Cost-Averaging (DCA) profitieren. Durch die Verwendung einer DCA-Strategie kauft ein Investor eine Investition unter Verwendung von regelmäßigen gleichen Geldtransfers, um im Laufe der Zeit langsam Vermögen oder ein Portfolio aufzubauen.
Die zentralen Thesen
- Ein systematischer Investitionsplan sieht vor, dass regelmäßig und in der Regel eine konsistente Geldsumme in dasselbe Wertpapier investiert wird. Ein SIP zieht in der Regel automatische Abhebungen vom Refinanzierungskonto und erfordert möglicherweise erweiterte Mittelbindungen des Anlegers. IPs basieren auf dem Prinzip der Mittelung der Dollarkosten. Die meisten Makler- und Investmentfondsunternehmen bieten SIPs an.
So funktionieren SIPs
Investmentfonds und andere Investmentgesellschaften bieten Anlegern eine Vielzahl von Anlagemöglichkeiten, einschließlich systematischer Anlagepläne. SIPs geben Anlegern die Möglichkeit, über einen längeren Zeitraum kleine Geldsummen zu investieren, anstatt große Pauschalbeträge auf einmal zu tätigen. Die meisten SIPs verlangen eine einheitliche Einzahlung in die Pläne - ob wöchentlich, monatlich oder vierteljährlich.
SIPs ermöglichen es Anlegern, kleinere Geldbeträge mit den Vorteilen der Mittelung der Dollarkosten zu verwenden.
Das Prinzip des systematischen Investierens ist einfach. Es befasst sich mit regelmäßigen und regelmäßigen Käufen von Anteilen oder Anteilen an Wertpapieren eines Fonds oder einer anderen Anlage. Die Mittelung der Dollarkosten umfasst den Kauf des gleichen festen Dollarbetrags eines Wertpapiers, unabhängig von dessen Preis in jedem periodischen Intervall. Infolgedessen werden Aktien zu unterschiedlichen Preisen und in unterschiedlichen Beträgen gekauft. Bei einigen Plänen können Sie jedoch eine feste Anzahl von zu kaufenden Aktien festlegen. Da der investierte Betrag im Allgemeinen fest ist und nicht von den Stück- oder Aktienkursen abhängt, kauft ein Anleger weniger Aktien, wenn die Stückpreise steigen, und mehr Aktien, wenn die Kurse fallen.
Bei SIPs handelt es sich in der Regel um passive Investitionen, da Sie, sobald Sie Geld in die App gesteckt haben, unabhängig von der Leistung weiterhin in sie investieren. Aus diesem Grund ist es wichtig, im Auge zu behalten, wie viel Wohlstand Sie in Ihrem SIP ansammeln. Sobald Sie einen bestimmten Betrag erreicht haben oder sich Ihrem Ruhestand nähern, sollten Sie Ihre Investitionspläne überdenken. Wenn Sie zu einer Strategie oder Investition wechseln, die aktiv verwaltet wird, können Sie Ihr Geld möglicherweise noch mehr steigern. Es ist jedoch immer eine gute Idee, mit einem Finanzberater oder Experten zu sprechen, um die beste Situation für Sie zu ermitteln.
Besondere Überlegungen
DCA-Befürworter argumentieren, dass mit diesem Ansatz die durchschnittlichen Kosten pro Aktie des Wertpapiers im Laufe der Zeit sinken. Natürlich kann die Strategie nach hinten losgehen, wenn Sie eine Aktie haben, deren Kurs stetig und dramatisch steigt. Das bedeutet, dass Sie mit der Zeit mehr Geld investieren müssen, als wenn Sie von Anfang an alles auf einmal gekauft haben. Insgesamt reduziert DCA in der Regel die Investitionskosten. Das Risiko, viel Geld in Sicherheit zu investieren, sinkt ebenfalls.
Da die meisten DCA-Strategien auf einem automatischen Kaufplan basieren, wird durch systematische Investitionspläne das Potenzial des Anlegers für schlechte Entscheidungen aufgrund emotionaler Reaktionen auf Marktschwankungen beseitigt. Wenn beispielsweise die Aktienkurse steigen und Nachrichtenquellen neue Marktrekorde melden, kaufen Anleger in der Regel risikoreichere Vermögenswerte. Dagegen beeilen sich viele Anleger, wenn die Aktienkurse über einen längeren Zeitraum dramatisch fallen, ihre Aktien zu entladen. Der Kauf von Highs und der Verkauf von Lows steht in direktem Gegensatz zu Durchschnittskosten in US-Dollar und anderen soliden Anlagepraktiken, insbesondere für langfristige Anleger.
SIPs und DRIPs
Zusätzlich zu SIPs verwenden viele Anleger die von ihren Beständen erzielten Gewinne, um über einen Dividenden-Reinvestitionsplan (DRIP) mehr von demselben Wertpapier zu kaufen. Reinvestition von Dividenden bedeutet, dass Aktionäre Anteile oder Bruchteile von Anteilen an börsennotierten Unternehmen erwerben können, die sie bereits besitzen. Anstatt dem Anleger vierteljährlich einen Dividendenscheck zuzusenden, verwendet das Unternehmen, die Transferstelle oder die Maklerfirma das Geld, um zusätzliche Aktien im Namen des Anlegers zu kaufen. Pläne zur Wiederanlage von Dividenden erfolgen ebenfalls automatisch - der Anleger legt die Behandlung von Dividenden fest, wenn er ein Konto eröffnet oder die Aktie zum ersten Mal kauft - und ermöglicht es den Aktionären, über einen langfristigen Zeitraum variable Beträge in ein Unternehmen zu investieren.
Vom Unternehmen betriebene DRIPs sind provisionsfrei. Das liegt daran, dass kein Broker benötigt wird, um den Handel zu erleichtern. Einige DRIPs bieten optional den Erwerb zusätzlicher Aktien in bar direkt vom Unternehmen mit einem Preisnachlass von 1% bis 10% ohne Gebühren an. Da DRIPs flexibel sind, können Anleger abhängig von ihrer finanziellen Situation kleine oder große Geldbeträge investieren.
Vor- und Nachteile systematischer Investitionspläne
Vorteile
SIPs bieten Anlegern eine Vielzahl von Vorteilen. Der erste und offensichtlichste Vorteil ist, dass Sie nicht mehr viel tun müssen, wenn Sie den gewünschten Betrag und die Häufigkeit festgelegt haben. Da viele SIPs automatisch finanziert werden, müssen Sie nur sicherstellen, dass das Finanzierungskonto über genügend Geld verfügt, um Ihre Beiträge zu decken. Sie können auch eine kleine Menge verwenden, damit Sie nicht spüren, wie eine große Summe auf einmal abgehoben wird.
Da Sie DCA verwenden, sind nur sehr wenige Emotionen beteiligt. Dies verringert das Risiko und die Unsicherheit, die Sie wahrscheinlich bei anderen Anlagen wie Aktien und Anleihen haben werden. Und da es in regelmäßigen Abständen einen festen Betrag erfordert, implementieren Sie auch eine gewisse Disziplin in Ihr finanzielles Leben.
Vorteile
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"Stellen Sie es ein und vergessen Sie es"
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Erzwingt Disziplin, vermeidet Emotionen
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Funktioniert mit kleinen Mengen
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Reduziert die Gesamtinvestitionskosten
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Risiken weniger Kapital
Nachteile
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Langfristiges Engagement voraussetzen
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Kann hohe Verkaufsgebühren tragen
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Kann Strafen für vorzeitige Auszahlungen haben
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Könnte Kaufgelegenheiten und Schnäppchen verpassen
Nachteile
Obwohl sie einem Anleger dabei helfen können, ein stabiles Sparprogramm aufrechtzuerhalten, bestehen formelle systematische Investitionspläne aus mehreren Bestimmungen. Zum Beispiel erfordern sie oft ein langfristiges Engagement. Dies kann zwischen 15 und 25 Jahren liegen. Anleger können den Plan zwar vor Ablauf des Enddatums kündigen, es können jedoch hohe Verkaufsgebühren anfallen - manchmal bis zu 50% der ursprünglichen Investition, wenn sie innerhalb des ersten Jahres getätigt werden. Das Ausbleiben einer Zahlung kann zur Kündigung des Plans führen.
Die Aufstellung systematischer Investitionspläne kann ebenfalls kostspielig sein. Eine Erstellungs- und Verkaufsgebühr kann bis zur Hälfte der Investitionen der ersten 12 Monate betragen. Außerdem sollten Anleger gegebenenfalls auf Gebühren für Investmentfonds sowie Depot- und Servicegebühren achten.
Reales Beispiel eines systematischen Investitionsplans
Die meisten Makler- und Investmentfondsunternehmen wie Vanguard Investments, Fidelity und T. Rowe Price bieten SIPs an, mit denen Anleger einen recht geringen Beitrag leisten können. Obwohl die Zahlungen manuell erfolgen können, werden die meisten SIPs so eingerichtet, dass sie entweder monatlich, vierteljährlich oder zu einem vom Anleger gewählten Zeitpunkt automatisch finanziert werden. Dies bedeutet, dass ein Anleger über einen Geldmarkt oder ein anderes liquides Konto verfügen sollte, um seinen systematischen Anlageplan zu finanzieren.
T. Rowe Price nennt sein SIP-Produkt den Automatic Asset Builder. Nach der Erstinvestition zur Einrichtung des Kontos - in der Regel 1.000 USD oder 2.500 USD, die jedoch in der Regel von der Art des Kontos abhängt - können Anleger einen Beitrag von nur 100 USD pro Monat leisten. Es ist sowohl für IRA- als auch für steuerpflichtige Konten verfügbar, jedoch nur für den Kauf von Investmentfonds und nicht von Aktien.
Die Zahlungen können direkt von einem Bankkonto, einem Gehaltsscheck oder sogar einem Sozialversicherungsscheck überwiesen werden. Die Website des Unternehmens verspricht: "Keine Schecks zum Schreiben oder Investitionsabrechnungen für die Post - wir kümmern uns um alles."
