Viele der renommierten Blue-Chip-Aktien, auf die sich die Anleger bei der jahrzehntelangen Marktexpansion verlassen haben, sind in diesem Jahr aufgrund von Abverkäufen und erhöhter Volatilität zusammengebrochen. In der Zwischenzeit haben eine Reihe von übersehenen "Qualitäts" -Aktien - Aktien, die durch niedrige Verschuldung, hohe Renditen und stabiles Wachstum gekennzeichnet sind - eine Outperformance erzielt und könnten dies in den kommenden Monaten tun, so ein Bericht von Goldman Sachs. Goldman empfiehlt 50 Qualitätsaktien in seinem Warenkorb, aber wir konzentrieren uns auf eine Gruppe weniger bekannter Unternehmen, darunter: Aon PLC (AON), CenturyLink Inc. (CTL), Discovery Communications Inc. (DISCA), Edwards LifeSciences (EW), IDEXX Laboratories (IDXX), MSCI Inc. (MSCI), O'Reilly Automotive (ORLY) und Sysco Corp. (SYY). Sie alle haben den S & P 500 in diesem Jahr bisher dramatisch übertroffen, wie unten gezeigt.
8 Aktien, um den Sturm zu überstehen
- Aon PLC: + 18% YTD CenturyLink Inc., + 14% YTD Discovery Communications: + 25% YTD Edwards LifeSciences, + 45% YTD IDEXX Laboratories, + 25% YTD MSCI Inc., + 22% YTD O'Reilly Automotive: + 47% YTD Sysco Corp., + 11% YTD
Quelle: Goldman Sachs; Stand 14.12
Der branchenunabhängige High Quality Basket von Goldman Sachs besteht aus S & P 500-Aktien, die neben den anderen genannten Merkmalen eine geringe historische EBIT-Abweichung aufweisen. Seit der Marktspitze im September durch die Veröffentlichung des Berichts übertraf der Basket den breiteren S & P 500 um 3 Prozentpunkte. (-6% gegenüber -9%.)
Hier sehen Sie drei dieser Aktien.
CenturyLink. Der alte Festnetz-Telekommunikationsanbieter CenturyLink ist möglicherweise nicht das beliebteste Spiel für 2019, aber seine soliden Fundamentaldaten und die Verlagerung zu rentableren Unternehmen mit höheren Gewinnspannen und Unternehmenskunden könnten seine Aktien steigern. Während Goldman für 2020 einen Umsatzrückgang von 2% erwartet, wird das EPS voraussichtlich um 11% zulegen. Die CenturyLink-Aktie legte bis zum 14. Dezember nach mehreren Jahren unterdurchschnittlicher Wertentwicklung im Jahresvergleich um 14% zu. Mit einem Altman Z-Score von 0, 6 und einem durchschnittlichen ROE von 6% gehört CenturyLink zu den schwächeren Unternehmen im Goldman-Qualitätskorb. Aber während CenturyLink seine Hochgeschwindigkeits-Internetabonnements und andere Dienste ausbaut, sollten sich die Margen laut Motley Fool weiter verbessern und die Gewinne und den Cashflow steigern .
Edwards LifeSciences. Der Hersteller von Gewebeherzklappen und -reparaturprodukten mit einer Marktkapitalisierung von 34 Milliarden US-Dollar hat den Anlegern YTD 45% zurückgegeben, womit er seine Branchenkollegen übertroffen hat und gegen Ende 2018 einem schmerzhaften Marktrückgang standgehalten hat. Der Altman Z-Score der Aktie liegt bei ein Rating von 10 Pfund Sterling, während der durchschnittliche ROE 23% beträgt. Goldman prognostiziert für 2019 ein Gewinnwachstum von 10%. Das Medizintechnikunternehmen wird voraussichtlich vom wachsenden Wachstum der künstlichen Intelligenz profitieren, einem Markt, der 2017 weltweit 8 Milliarden US-Dollar Umsatz erwirtschaftete und 2020 voraussichtlich 47 Milliarden US-Dollar überschreiten wird, so ein neuer IDC-Ausgabenleitfaden.
O'Reilly Automotive. O'Reilly Automotive, ein Einzelhandels- und Großhandelsunternehmen für Autoteile, verzeichnete in diesem Jahr einen Zuwachs seiner Aktie von 3% im ersten Quartal, 11% im zweiten Quartal und 27% im dritten Quartal. Bis zum 14. Dezember legte die Aktie um 47% zu Der Kurve-Z-Score, der die Bonität und das Insolvenzrisiko eines Unternehmens misst, liegt bei sehr guten 4, 2, während der durchschnittliche ROE bei 39% liegt. Goldman erwartet für 2019 ein Gewinnwachstum von 11%. Das Unternehmen profitiert von gesunden US-Konsumausgaben und allgemeinem Rückenwind in der Branche, einschließlich der nächsten Generation von Embedded-Fahrzeugen mit komplexer Technologie, wie von Zack's beschrieben.
Was kommt als nächstes für Investoren?
Es ist wichtig anzumerken, dass viele der 50 Aktien in Goldmans Korb in den letzten Abverkaufsrunden ebenfalls nach unten gezogen wurden. Entscheidend ist, dass diese Unternehmen über die soliden Bilanzen und das stabile Wachstum verfügen, die erforderlich sind, um eine Rezession und einen potenziellen Bärenmarkt zu überstehen und langfristig gesunde Renditen für die Anleger zu erwirtschaften.
