Was ist eine assoziierte Person?
Im Termingeschäft bezieht sich der Begriff assoziierte Person auf bestimmte Personen innerhalb eines Maklers oder Händlers, die die Rolle des Verkaufs oder der Überwachung des Verkaufs ausüben. Sachbearbeiter und Verwaltungsangestellte sind nicht enthalten.
Die zentralen Thesen
- Assoziierte Personen sind Personen, die im Terminhandel bei Makler- / Händlerfirmen beschäftigt sind, die mit dem Verkauf oder der Überwachung von Verkäufen befasst sind. Diese Personen haben eine Ansicht des Bestellflusses, die möglicherweise nicht öffentlich ist. Sie müssen sich bei den Aufsichtsbehörden registrieren auf solche Weise, dass sie nicht persönlich von Auftragsflussinformationen profitieren.
Assoziierte Person verstehen
Assoziierte Personen sind an die Regeln und Vorschriften verschiedener Terminbörsen und Aufsichtsbehörden gebunden. Diese Stellen regeln Personen in bestimmten Rollen, um sicherzustellen, dass ein ungleichmäßiger Informationsfluss, auch wenn er auf natürliche Weise auftritt, Anleger in ihren Handels- und Research-Aktivitäten nicht behindert oder betrügt. Eine separate Registrierung bei der National Futures Association (NFA) ist für Personen, die bereits wie folgt registriert sind, nicht erforderlich:
Warum die Auszeichnung?
Die Finanzmärkte werden reguliert, um sicherzustellen, dass sie für alle Teilnehmer fair sind, unabhängig von ihrer Größe, ihrem Einfluss oder ihrer Erfahrung. Dies beinhaltet den Fluss von Informationen, Aufträgen und anderen Faktoren, die es einer qualifizierten Person ermöglichen, an den Märkten teilzunehmen.
Indem Personen und Firmen, die mit Kundengeldern zu tun haben, verpflichtet werden, sich bei FINRA und / oder der NFA als assoziierte Personen zu registrieren, unterliegen die Teilnehmer Regeln und Vorschriften, um faire Märkte zu ermöglichen.
Darüber hinaus sind die Aufsichtsbehörden befugt, Teilnehmer zu bestrafen, zu bestrafen oder auszuschließen, wenn sie diese Regeln und Vorschriften nicht einhalten. Durch die Registrierung werden auch Methoden, einschließlich Schiedsverfahren, zur Beilegung von Streitigkeiten zwischen Parteien festgelegt.
Daher haben Kunden eine Schutzschicht, die sicherstellt, dass ihr Marktzugang fair ist und ihre Gelder nur zu ihrem Vorteil verwendet werden. Der gleiche Schutz gilt für die durch die Aktivitäten des Kunden erzeugten Informationen. Beispielsweise darf eine verbundene Person keine persönlichen Bestellungen vor Kundenbestellungen aufgeben und sie kann anderen Kunden oder Dritten keine Informationen über Kundenbestellungen zur Verfügung stellen. Assoziierte Personen erklären sich auch damit einverstanden, dass ihre Geschäfte und Kontostände überwacht werden.
Assoziierte Personen, einschließlich FCM und IB, müssen Mindeststandards erfüllen für:
- MindestnettokapitalKundengelder (nur FCMs; IBs halten keine Kundengelder) Offenlegung und sonstige Anforderungen an KundenFinanz- und sonstige Hinterlegungen
Dies schützt den Kunden vor dem Marktrisiko bei der Handelsabwicklung sowie vor dem Risiko, dass das Unternehmen aus dem Geschäft geht und möglicherweise Kundengelder mitnimmt. Es beugt auch Interessenkonflikten vor, obwohl verbundene Personen (und Unternehmen) nicht unbedingt Treuhänder sind. Während sie ethische Geschäftspraktiken ausüben müssen, müssen sie nicht die höheren Treuhandstandards erfüllen, die Anlageberater erfüllen müssen.
