Was ist ein Dynasty Trust?
Ein Dynastie-Trust ist ein langfristiger Trust, der geschaffen wurde, um Reichtum von Generation zu Generation weiterzugeben, ohne dass Übertragungssteuern wie die Schenkungs- oder Erbschaftssteuer oder die Generationswechselsteuer (GSTT) anfallen, solange das Vermögen im Trust verbleibt.
Das bestimmende Merkmal des Dynastie-Trusts ist seine Dauer. Wenn es richtig entworfen ist, kann es für viele Generationen, möglicherweise für immer dauern.
Eine Dynastie-Vertrauensstellung, die im richtigen Zustand eingerichtet ist, kann theoretisch ewig dauern.
Wie ein Dynasty Trust funktioniert
In der Vergangenheit konnten Trusts nur eine bestimmte Anzahl von Jahren bestehen. Viele Staaten hatten eine "Regel gegen die Ewigkeit" und vereinbarten, wann ein Vertrauen zu Ende gehen müsse. Eine gängige Regel war, dass ein Trust nach dem Tod des letzten Begünstigten, der zum Zeitpunkt der Gründung des Trusts am Leben war, 21 Jahre lang fortbestehen konnte. Unter diesen Umständen könnte ein Trust theoretisch 100 Jahre oder so dauern. Einige Staaten haben jedoch ihre Regeln gegen die Ewigkeit abgeschafft, was es wohlhabenden Einzelpersonen ermöglicht, Dynastie-Trusts zu gründen, die für viele Generationen in der Zukunft Bestand haben können.
Die unmittelbaren Begünstigten eines Dynastie-Trusts sind in der Regel die Kinder des Stipendiaten (die Person, deren Vermögen zur Gründung des Trusts verwendet wird). Nach dem Tod des letzten Kindes werden die Enkel oder Urenkel des Stipendiaten in der Regel die Nutznießer. Die Tätigkeit des Trusts wird von einem Treuhänder kontrolliert, der vom Stifter ernannt wird. Der Treuhänder ist in der Regel eine Bank oder ein anderes Finanzinstitut.
Die zentralen Thesen
- Dynastie-Trusts ermöglichen es vermögenden Personen, Geld künftigen Generationen zu überlassen, ohne dass Nachlasssteuern anfallen. Nach geltendem Recht kann eine Person bis zu 11, 4 Millionen US-Dollar in einen Dynastie-Trust investieren finanziert.
Ein Dynastie-Trust ist eine Art unwiderrufliches Trust. Die Stipendiaten können strenge (oder laxe) Regeln für die Verwaltung und Verteilung des Geldes an die Begünstigten festlegen. Sobald der Trust finanziert ist, hat der Grantor jedoch keine Kontrolle über das Vermögen und kann die Bedingungen des Trusts nicht mehr ändern. Gleiches gilt für die zukünftigen Begünstigten des Trusts.
Vermögenswerte, die an einen Dynastie-Trust übertragen werden, können nur dann Schenkungs-, Nachlass- und GSTT-Steuern unterliegen, wenn die Übertragung erfolgt und nur dann, wenn die Vermögenswerte die Steuerbefreiungen des Bundes überschreiten. Infolge des Gesetzes über Steuersenkungen und Beschäftigung von 2017 beträgt die Steuerbefreiung für Nachlasssteuern des Bundes für 2019 11, 4 Millionen US-Dollar. Der Betrag wird jährlich an die Inflation angepasst. Natürlich könnte der Kongress auch die Erbschaftssteuerbefreiung in den kommenden Jahren erhöhen oder senken oder die Erbschaftssteuer vollständig abschaffen.
Im Moment kann eine Person 11, 4 Millionen US-Dollar für ihre Kinder oder Enkelkinder (und im Endeffekt für ihre Kinder und Enkelkinder) in ein Dynastie-Trust stecken, ohne dass diese Steuern anfallen. Darüber hinaus werden die Vermögenswerte, die in einen Dynastie-Trust eingehen, sowie jede Wertsteigerung dieser Vermögenswerte dauerhaft aus dem steuerpflichtigen Nachlass des Zuschussgebers entfernt, was eine weitere Steuervergünstigung darstellt.
Ein Treuhänder kann Geld aus dem Trust verteilen, um die Begünstigten zu unterstützen, wie in den Trust-Bedingungen beschrieben. Da den Begünstigten jedoch die Kontrolle über das Vermögen des Trusts fehlt, wird dies nicht für ihre steuerpflichtigen Nachlässe angerechnet. Ebenso ist das Vermögen des Trusts vor Ansprüchen der Gläubiger eines Begünstigten geschützt, da das Vermögen dem Trust und nicht dem Begünstigten gehört.
Die Einkommensteuer wird jedoch weiterhin für einen Dynastie-Trust gelten. Um die Einkommenssteuerbelastung zu minimieren, übertragen Einzelpersonen Vermögenswerte häufig an Dynastie-Trusts, die kein steuerpflichtiges Einkommen erzielen, wie nicht dividendenpflichtige Aktien und steuerfreie Kommunalanleihen.
