Was ist eine Festhypothek?
Eine Festhypothek ist ein Hypothekendarlehen, dessen Zinssatz für die gesamte Laufzeit des Darlehens festgelegt ist. Generell können Kreditgeber entweder festverzinsliche, variable oder variabel verzinsliche Hypothekendarlehen anbieten, wobei festverzinsliche monatliche Ratenkredite eines der beliebtesten Hypothekenprodukte sind.
Festhypothek erklärt
Festverzinsliche Hypotheken werden in der Regel als Tilgungsdarlehen mit Ratenzahlung angeboten, nicht amortisierende Darlehen können jedoch auch mit einem festen Zinssatz ausgegeben werden. Bei festverzinslichen Hypothekendarlehen bestehen für Kreditnehmer und Kreditgeber unterschiedliche Risiken. Diese Risiken konzentrieren sich in der Regel auf das Zinsumfeld. In Zeiten steigender Zinsen ist das Risiko für einen Kreditnehmer bei einer Festhypothek geringer und für einen Kreditgeber höher. Wenn die Zinssätze steigen, versuchen die Kreditnehmer normalerweise, niedrigere Zinssätze festzulegen, um im Laufe der Zeit Zinskosten zu sparen. Wenn die Zinssätze steigen, ist das Zinsrisiko für Kreditgeber höher, da sie auf Gewinne aus der Ausgabe von festverzinslichen Hypothekendarlehen verzichtet haben, die in einem Szenario mit variablen Zinssätzen mit der Zeit höhere Zinsen verdienen könnten.
Amortisierte festverzinsliche Hypothekendarlehen
Amortisierte festverzinsliche Hypothekendarlehen sind eine der häufigsten Arten von Hypothekendarlehensangeboten von Kreditgebern. Dieses Darlehen ist über die Laufzeit des Darlehens festverzinslich und wird in regelmäßigen Raten ausgezahlt. Für ein festverzinsliches Tilgungshypothekendarlehen muss vom Darlehensgeber ein Tilgungsgrundplan erstellt werden.
Ein Tilgungsplan ist am einfachsten mit festen Zinsen zu berechnen, da er bei der Ausgabe des Darlehens vollständig erstellt werden kann. Insgesamt unterscheidet sich eine Festhypothek dadurch, dass sich der Zinssatz für jede Ratenzahlung nicht ändert und zum Zeitpunkt der Hypothekenausgabe bekannt ist. Dies ermöglicht es einem Kreditgeber, einen Zahlungsplan mit konstanten Zahlungen über die gesamte Laufzeit des Kredits zu erstellen. Dies unterscheidet sich von einer variabel verzinslichen Hypothek, bei der ein Kreditnehmer mit unterschiedlichen Kreditauszahlungsbeträgen konfrontiert ist, die mit der Zinsentwicklung schwanken.
Bei einem festverzinslichen Tilgungsdarlehen zahlt der Kreditnehmer bei jeder Zahlung sowohl Kapital als auch Zinsen. Im Allgemeinen verlangt der Tilgungsplan, dass der Kreditnehmer bei Fälligkeit des Kredits mit jeder Zahlung mehr Kapital und weniger Zinsen zahlt.
Einstellbarer Zinssatz Hypotheken
Hypotheken mit variabler Verzinsung sind ein Hybrid mit fester und variabler Verzinsung. Diese Darlehen werden in der Regel auch als Tilgungsdarlehen mit festen Raten über die Laufzeit des Darlehens ausgegeben. Sie erfordern in den ersten Jahren des Darlehens einen festen Zinssatz, gefolgt von einem variablen Zinssatz. Die Tilgungspläne können bei diesen Darlehen etwas komplexer sein, da die Zinssätze für einen Teil des Darlehens variabel sind. Anleger können daher unterschiedliche Zahlungsbeträge erwarten, anstatt wie bei einem Festzinsdarlehen einheitliche Zahlungen zu leisten.
Bei einer Hypothek mit variablem Zinssatz setzt ein Kreditnehmer normalerweise auf sinkende Zinsen in der Zukunft. Wenn die Zinsen fallen, sinkt das Interesse eines Kreditnehmers im Laufe der Zeit.
Nicht amortisierende Kredite
Festhypotheken können auch als nicht amortisierende Darlehen ausgegeben werden. Diese werden üblicherweise als Ballonzahlungsdarlehen oder Zinsdarlehen bezeichnet. Die Kreditgeber haben eine gewisse Flexibilität bei der Strukturierung dieser alternativen Darlehen mit festen Zinssätzen. Eine übliche Strukturierung für Ballonzahlungsdarlehen besteht darin, den Kreditnehmern jährlich aufgeschobene Zinsen in Rechnung zu stellen. Dies erfordert eine jährliche Zinsberechnung auf Basis des Jahreszinssatzes des Kreditnehmers. Die Zinsen werden dann abgegrenzt und zu der vom Kreditgeber geforderten Pauschalzahlung hinzugerechnet.
Bei einem Festzinsdarlehen zahlen die Kreditnehmer nur Zinsen für geplante Zahlungen. Für diese Darlehen werden in der Regel monatliche Zinsen berechnet, die auf einem festen Zinssatz basieren. Die Kreditnehmer leisten monatliche Zinszahlungen, ohne dass bis zu einem bestimmten Datum eine Kapitalzahlung erforderlich ist.
