Gerade als die Anleger dachten, dass die Energiepreise allmählich anziehen würden, fiel das Rohöl für die Lieferung im September (CL = F) am Mittwoch um 3%, da Bedenken hinsichtlich der neuen Nachfrage aufgrund enttäuschender Wirtschaftsdaten aus China und Europa und eines unerwarteten Anstiegs der US-Lagerbestände für das Jahr 2004 aufkamen zweite Woche in Folge.
Die Zahlen für die Industrieproduktion in Chinse im Juli zeigten einen unerwarteten Wachstumsstillstand, der die steigenden Kosten des sich verschärfenden Handelsstreits mit den Vereinigten Staaten hervorhob. Um die Sorgen über die globale Verlangsamung zu verschärfen, stieg das Bruttoinlandsprodukt (BIP) der Eurozone im zweiten Quartal aufgrund der Unsicherheit über den Brexit nur um 0, 2%. "Die Daten aus China, die potenzielle Rezession in Deutschland, wirken sich auf die weltweite Nachfrage aus", sagte Phil Flynn, Analyst bei Price Futures Group, gegenüber CNBC.
Apropos Rezession: Die Rendite 10-jähriger US-Staatsanleihen fiel am Mittwochmorgen kurzzeitig unter die 2-jährigen Renditen, was die Händler als "Inversion der Zinsstrukturkurve" bezeichnen. Das Signal sagt typischerweise wirtschaftliche Kontraktionen voraus.
Bei den Lagerbeständen stiegen die US-Rohölvorräte in der Woche zum 9. August um 1, 58 Millionen Barrel, während ein Rückgang um 2, 78 Millionen Barrel erwartet wurde. Die Energy Information Administration (EIA) nannte für den Überraschungsbau die gekürzte Raffinerieproduktion.
Händler, die gegen den Energiesektor mit "Risiko" wetten möchten, sollten diese drei börsengehandelten Fonds (ETFs) untersuchen, deren Kurse steigen, wenn die Large-Cap-Öl- und -Gasaktien fallen. Lassen Sie uns die Metriken der einzelnen Fonds durchgehen und verschiedene taktische Spiele diskutieren.
Direxion Daily Energy Bear 3X-Aktien (ERY)
Die Direxion Daily Energy Bear 3X-Aktie (ERY) wurde auf dem Höhepunkt der großen Rezession im Jahr 2008 gegründet und zielt darauf ab, die dreifache Wertentwicklung des Energy Select Sector Index pro Tag zu erzielen. Die Benchmark umfasst US-amerikanische Large-Cap-Energieunternehmen, wobei die Branchenschwergewichte Exxon Mobil Corporation (XOM) und Chevron Corporation (CVX) eine kumulative Gewichtung von über 40% aufweisen. Die durchschnittliche Dollar-Volumenliquidität von rund 7 Mio. USD in Kombination mit einem Spread von 0, 10% macht den Fonds ideal für Händler, die eine aggressive kurzfristige Wette gegen die Blue Chips der Branche anstreben. ERY hält ein Nettovermögen von 22, 32 Mio. USD, erhebt eine Verwaltungsgebühr von 1, 09%, bietet eine Dividendenrendite von 1, 50% und erzielte im vergangenen Monat zum 15. August 2019 eine Rendite von 32, 43%.
Die ERY-Aktie tendierte zwischen Januar und April stetig tiefer, bevor im Mai eine Rallye einsetzte. Der ETF gab im Juni Gewinne zurück, verbrachte den Juli mit Seitwärtsbewegungen und begann im August, höher zu steigen. Der Kurs stieg über die letzten zwei Höchststände im Mittwochshandel, was als Katalysator für zusätzliche Käufe dienen könnte. Diejenigen, die hier eintreten, sollten erwägen, eine Take-Profit-Order nahe dem Hoch von Dezember 2018 bei 81, 43 $ zu platzieren und Stopps unterhalb des Tiefs vom 13. August bei 50, 66 $ zu platzieren.
ProShares UltraShort Oil & Gas (DUG)
Mit einem verwalteten Vermögen von 16, 8 Mio. USD strebt ProShares UltraShort Oil & Gas (DUG) Anlageergebnisse an, die dem Zweifachen der täglichen Rendite des Dow Jones US Oil & Gas Index entsprechen. Auch hier machen Exxon Mobil und Chevron mit einer jeweiligen Allokation von 42, 11% bzw. 17, 63% einen beträchtlichen Teil des zugrunde liegenden Index aus. Der durchschnittliche tägliche Aktienumsatz von rund 46.000 Anteilen bei einem Spread von nur 0, 08% erleichtert den Ein- und Ausstieg des Fonds bei gleichzeitiger Minimierung von Kursverlusten. Händler sollten sich darüber im Klaren sein, dass die langfristigen Renditen von der angegebenen Hebelwirkung abweichen können, da der Fonds täglich neu gewichtet wird und somit den Auswirkungen der Aufzinsung unterliegt. Am 15. August 2019 gab die DUG eine Dividendenrendite von 0, 60% aus und stieg im vergangenen Monat um fast 23%.
Seit der Überschreitung der viermonatigen Abwärtstrendlinie Ende April hat der Fondspreis zwei Beine höher gelegen - im Mai und August. Der überzeugende Ausbruch von gestern über dem Hoch vom Mai und dem Hoch vom 7. August zeigt die zugrunde liegende Aufwärtsdynamik. Händler sollten nach einem Test für den 26. Dezember 2018 Ausschau halten, der bei 58, 40 USD hoch ist und ein Aufwärtspotenzial von 19% gegenüber dem Schlusskurs von 49, 26 USD am Mittwoch bietet. Schützen Sie das Handelskapital, indem Sie eine Stop-Loss-Order zwischen 44 und 46 US-Dollar aufgeben.
Direxion Daily S & P Oil & Gas Exp. & Prod. 3X Shares (DRIP) tragen
Die Direxion Daily S & P Oil & Gas Exp. & Prod. Bear 3X Shares (DRIP) hat das Ziel, die dreifache Tagesperformance des S & P Oil & Gas Exploration & Production Select Industry Index zu erzielen. Wie der Name schon sagt, besteht die Benchmark aus großen Öl- und Gasexplorations- und -produktionsunternehmen. Der im Jahr 2015 aufgelegte Fonds erzielt sein gehebeltes Engagement durch Anlagen in Swaps, Terminkontrakten und Short-Positionen. Aufgrund des Einsatzes von Derivaten erhebt der ETF eine höhere Verwaltungsgebühr von 1, 07%. Händler sollten in Erwägung ziehen, anstelle von Marktaufträgen Limitaufträge zu platzieren, um dem etwas breiteren, aber überschaubaren Spread von 0, 26% des Fonds entgegenzuwirken. DRIP kontrolliert Vermögenswerte in Höhe von 18, 57 Mio. USD, erzielt eine Rendite von 0, 77% und hat sich im letzten Monat zum 15. August 2019 um 65, 60% erhöht.
Die DRIP-Aktien sind im April gestiegen und notieren nun nur noch 11% unter dem im vierten Quartal 2018 festgelegten 12-Monats-Hoch des Fonds. Die Rallye von 15, 26% zu einem neuen Jahreshoch am Mittwoch könnte weiteres Kaufinteresse auf sich ziehen, da Händler nach alternativen Wegen suchen fallende Ölpreise zu spielen. Diejenigen, die sich für den Handel mit dem ETF entscheiden, sollten darüber nachdenken, einen einfachen gleitenden 10-Tage-Durchschnitt als Trailing Stop zu verwenden, um die Gewinne so weit wie möglich steigen zu lassen. Halten Sie einen ersten Stopp unter dem gestrigen Tief von 109, 32 USD, um einem plötzlichen Strömungsabriss entgegenzuwirken.
StockCharts.com
