Was ist ein regressfreier Verkauf?
Ein regressloser Verkauf bezieht sich auf den Verkauf eines Vermögenswerts, bei dem der Käufer das Risiko eines fehlerhaften Vermögenswerts übernimmt. Es bezieht sich oft auf den Verkauf von nicht bezahlten Schulden durch einen Kreditgeber an einen Dritten, der dann versuchen kann, einen Gewinn zu erzielen, indem er die verbleibenden Schulden erfolgreich einzieht.
Die zentralen Thesen
- Ein regressfreier Verkauf ist der Verkauf eines Vermögenswerts, bei dem der Käufer das Risiko eines defekten Vermögenswerts übernimmt. Er kann auch verwendet werden, um den Verkauf von Forderungsausfällen eines Kreditgebers an einen Dritten mit einem erheblichen Abschlag zu kennzeichnen unterschiedliche Gesetze für den Umgang mit Immobilienverkäufen.
Grundlegendes zum regresslosen Vertrieb
Ein regressloser Verkauf ist eine Transaktion zwischen einem Käufer und einem Verkäufer, bei der der Käufer eine Haftung übernimmt, die sich aus einem Mangel des verkauften Vermögenswerts ergibt. Der Begriff wird im Allgemeinen verwendet, um die Bedingungen eines Darlehensvertrags zu beschreiben, er kann sich jedoch auch auf den Verkauf von Forderungsausfällen durch einen Kreditgeber an einen Dritten, z. B. einen Inkasso, beziehen. Der Dritte erwirbt die Forderung mit einem erheblichen Abschlag zum Nennwert der Forderung, und er kann von der Transaktion profitieren, wenn er die Forderung erfolgreich einziehen kann. Wenn dies nicht gelingt, kann der Dritte nicht versuchen, vom verkaufenden Kreditgeber einzuziehen. Laut IRS hängen die steuerlichen Auswirkungen von Schulden davon ab, ob sie regressiv oder nicht regressiv waren. Der Darlehensnehmer haftet nicht persönlich für die Nichtrückgriffsschuld.
Immobilienverkäufe ohne Rückgriff
Bei Immobilien bezieht sich der Rückgriff auf die Fähigkeit eines Kreditgebers, nach der Zwangsvollstreckung die Rückzahlung bei einem Kreditnehmer zu beantragen. Wenn ein Kreditnehmer die Hypothekenzahlungen nicht einhält, hat der Kreditgeber das Recht, eine Zwangsvollstreckung einzuleiten, indem er die Kontrolle über das Eigentum übernimmt. Oft verkauft der Kreditgeber die Immobilie dann, um das Darlehen zurückzuerhalten, aber dieser Verkauf deckt die ausstehenden Schulden möglicherweise nicht vollständig ab.
Die Differenz zwischen dem Erlös aus einer Zwangsvollstreckung und der ausstehenden Forderung wird als Mangelbilanz bezeichnet. Wenn das Darlehen in einem regressfreien Zustand geschlossen wurde, ist der Kreditgeber nicht in der Lage, den Mangel des Kreditnehmers zu verfolgen. In einem Rückgriffszustand könnte der Kreditgeber die endgültige Rückzahlung durch Beschlagnahme von Eigentum oder Barvermögen beim Kreditnehmer beantragen. Diese Unterscheidung birgt ein zusätzliches Risiko für einen Kreditgeber bei einem regresslosen Geschäft.
Das Rückgriffsrecht ist von Staat zu Staat unterschiedlich, insbesondere in Bezug auf das Ausmaß, in dem der Schuldner eine Rückforderung vom Kreditnehmer anstreben kann. One-Action-Rückgriffsstaaten wie Kalifornien erlauben es dem Schuldner, einen einzigen Versuch zu unternehmen, in der Regel eine Zwangsvollstreckung oder Klage. Andere Staaten, wie Florida, haben Verordnungen zur Beschränkung der Erhebungsbemühungen erlassen. Diese Regeln sollen den Kreditnehmer vor Belästigung oder aggressiven Einzugshandlungen schützen. In einigen Staaten ohne Rückgriffsmöglichkeit sind nur Kaufgelddarlehen geschützt. Refinanzierte Hypotheken oder Home Equity-Kreditlinien (HELOCs) können in Anspruch genommen werden.
Kredite ohne Rückgriffsmöglichkeit sind für Kreditnehmer attraktiver, weisen jedoch tendenziell höhere Zinssätze auf, um das vom Kreditgeber eingegangene Risiko zu kompensieren.
Beispiel für einen regresslosen Verkauf
Priya kauft ein Haus für 200.000 US-Dollar in einer schönen Nachbarschaft und nimmt von ihrer örtlichen Bank ein regressloses Darlehen für 160.000 US-Dollar auf. Aber sie verliert nach drei Jahren ihren Job und ist nicht in der Lage, mit Hypothekenzahlungen Schritt zu halten. Sie nimmt den Kredit bald darauf in Anspruch. In der Zwischenzeit sind die Immobilienpreise für die Nachbarschaft abgestürzt und ihr Haus ist jetzt nur noch 150.000 US-Dollar wert. Priyas Bank schließt das Haus aus, verkauft es für 150.000 US-Dollar und ist gezwungen, die 10.000-Dollar-Verluste auszugleichen.
