Die Marktschwäche in den letzten Wochen hat sich weit und tief eingeschnitten. Produktion, Technologie, Gesundheitswesen, Transportwesen und alles dazwischen sind dem dramatischen Verkaufsdruck zum Opfer gefallen. Im Allgemeinen wenden sich die Anleger in Zeiten erhöhter Marktvolatilität relativ stabilen Sektoren wie Rohstoffen und Finanzwerten zu, aber selbst das war nicht der Fall. In den folgenden Abschnitten sehen wir uns an, wie der jüngste Verkaufsdruck den Aufwärtstrend bei Finanzwerten umgekehrt hat und wie die Preise bis zum Ende des Jahres 2018 deutlich sinken könnten.
Financial Select Sector SPDR-Fonds (XLF)
Aktive Händler, die ein Engagement in Finanztiteln oder anderen wichtigen Sektoren anstreben, wenden sich im Allgemeinen börsengehandelten Produkten zu. Bei Finanzwerten tendiert die beliebte Wahl zum Financial Select Sector SPDR Fund. Wenn Sie sich das Diagramm unten ansehen, können Sie sehen, dass der Preis kürzlich unter eine wichtige aufsteigende Trendlinie gefallen ist. Der jüngste Ausverkauf hat als Katalysator dafür gewirkt, dass der 50-Tage-Durchschnitt unter den 200-Tage-Durchschnitt fällt, der als Todeskreuz bekannt ist und ein allgemeines technisches Verkaufssignal auf lange Sicht darstellt. Aktive Trader werden das jüngste Signal wahrscheinlich als Beginn eines langfristigen Abwärtstrends betrachten, und viele Trader werden ihre Kursziele wahrscheinlich um die horizontale Trendlinie in der Nähe von 22, 50 USD festsetzen.
JPMorgan Chase & Co. (JPM)
Wenn es um den Finanzsektor geht, wird JPMorgan Chase oft als ein führender Indikator dafür angesehen, wie sich andere in diesem Sektor voraussichtlich entwickeln werden. Ein Blick auf die Grafik zeigt, dass der Kurs kürzlich unter die maßgebliche Unterstützung des gleitenden 200-Tage-Durchschnitts gefallen ist. Es ist interessant zu bemerken, wie der Preis früher im Monat von diesem Niveau abprallte und wie der Preis vor kurzem unter dem Tiefpunkt bei 106 USD schloss. Die jüngste Schwäche deutet darauf hin, dass es nur eine Frage der Tage ist, bis der 50-Tage-Durchschnitt unter den 200-Tage-Durchschnitt fällt und offiziell den Beginn eines langfristigen Abwärtstrends markiert.
Bank of America Corporation (BAC)
Ein weiteres Unternehmen, das häufig als Maßstab für den gesamten Finanzsektor angesehen wird, ist die Bank of America. Ein Blick auf die Grafik zeigt, dass es den Bären gelungen ist, den Preis unter eine wichtige Trendlinie zu drücken. Die Abwärtsbewegung hat auch einen rückläufigen Übergang zwischen dem gleitenden 50-Tage- und dem 200-Tage-Durchschnitt ausgelöst, was darauf hindeutet, dass die Bären die Kontrolle über das langfristige Momentum haben. Händler werden wahrscheinlich versuchen, ihre Short-Positionen zu schützen, indem sie Stop-Loss-Orders über 30 USD platzieren.
Die Quintessenz
Finanzwerte gelten in Zeiten volatiler Märkte oft als sicherer Hafen. Unglücklicherweise für die Bullen hat die jüngste Schwäche Bewegungen unter die wichtigsten Unterstützungsniveaus und wichtige Verkaufssignale ausgelöst, wie oben erläutert. Die jüngste rückläufige Überschneidung zwischen langfristigen gleitenden Durchschnitten und fehlgeschlagenen Bewegungen zur Wiedererlangung des gleitenden 200-Tage-Durchschnitts lässt darauf schließen, dass die Bären für den Rest des Jahres 2018 weiterhin die Kontrolle über das Momentum behalten und sich die Preise im Finanzsektor auf einen Anstieg einstellen könnten längerfristig niedriger bewegen.
