Was ist Akquisitionsbuchhaltung?
Die Bilanzierung von Unternehmenserwerben ist eine Reihe formeller Richtlinien, die beschreiben, wie Vermögenswerte, Verbindlichkeiten, nicht beherrschende Anteile (NCI) und Firmenwerte eines erworbenen Unternehmens vom Käufer in seiner Konzernbilanz auszuweisen sind.
Der faire Marktwert (FMV) des erworbenen Unternehmens wird auf das Sachanlagevermögen verteilt und immaterielle Vermögenswerte Teil der Bilanz des Käufers. Ein sich daraus ergebender Unterschiedsbetrag gilt als Geschäfts- oder Firmenwert. Die Akquisitionsbuchhaltung wird auch als Unternehmenszusammenschlussbuchhaltung bezeichnet.
Die zentralen Thesen
- Die Bilanzierung von Unternehmenserwerben besteht aus einer Reihe formeller Richtlinien, die beschreiben, wie Vermögenswerte, Verbindlichkeiten, nicht beherrschende Anteile und Firmenwerte eines erworbenen Unternehmens vom Käufer zu melden sind. Der beizulegende Zeitwert des erworbenen Unternehmens wird auf den Nettogegenstand verteilt und immaterielle Vermögenswerte Teil der Bilanz des Käufers. Ein sich daraus ergebender Unterschiedsbetrag wird als Geschäfts- oder Firmenwert angesehen. Alle Unternehmenszusammenschlüsse sind zu Bilanzierungszwecken als Akquisitionen zu behandeln.
Funktionsweise von Acquisition Accounting
Die International Financial Reporting Standards (IFRS) und die International Accounting Standards (IAS) schreiben vor, dass alle Unternehmenszusammenschlüsse zu Bilanzierungszwecken als Akquisitionen zu behandeln sind. Dies bedeutet, dass ein Unternehmen als Erwerber und ein Unternehmen als Erwerber identifiziert werden muss, auch wenn die Transaktion abgeschlossen ist schafft eine neue Firma.
Der Ansatz der Akquisitionsbilanzierung erfordert, dass bei FMV alles bewertet wird, der Betrag, den ein Dritter zum Zeitpunkt der Akquisition auf dem freien Markt zahlen würde - dem Datum, an dem der Erwerber die Kontrolle über das Zielunternehmen übernommen hat. Das beinhaltet folgendes:
- Sachanlagen und -verbindlichkeiten: Sachanlagen, einschließlich Maschinen, Gebäude und Grundstücke. Immaterielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten: Nicht physische Vermögenswerte wie Patente, Marken, Urheberrechte, Goodwill und Markenbekanntheit. Nicht beherrschende Anteile: Dies wird auch als Minderheitsbeteiligung bezeichnet und bezieht sich auf einen Aktionär, der weniger als 50% der ausstehenden Aktien besitzt und keine Kontrolle über Entscheidungen hat. Der beizulegende Zeitwert der nicht beherrschenden Anteile kann nach Möglichkeit aus dem Aktienkurs des erworbenen Unternehmens abgeleitet werden. An den Verkäufer gezahlte Gegenleistung: Der Käufer kann auf verschiedene Arten zahlen, einschließlich Bargeld, Aktien oder einem bedingten Earnout. Für zukünftige Zahlungsverpflichtungen sind Berechnungen vorzulegen. Geschäfts- oder Firmenwert: Nachdem alle diese Schritte ausgeführt wurden, muss der Käufer berechnen, ob ein Geschäfts- oder Firmenwert vorliegt. Der Geschäfts- oder Firmenwert wird in einer Situation erfasst, in der der Kaufpreis höher ist als die Summe des beizulegenden Zeitwerts aller identifizierbaren materiellen und immateriellen Vermögenswerte, die im Rahmen des Erwerbs erworben wurden.
Wichtig
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Geschichte der Akquisitionsbuchhaltung
Die Bilanzierung von Unternehmenserwerben wurde im Jahr 2008 von eingeführt die wichtigsten Rechnungslegungsbehörden, das Financial Accounting Standards Board (FASB) und das International Accounting Standards Board (IASB), ersetzen die vorherige Methode, bekannt als Kaufabrechnung.
Die Bilanzierung von Akquisitionen wurde bevorzugt, da dies das Konzept des beizulegenden Zeitwerts stärkte. Es konzentriert sich auf die in einer Transaktion vorherrschenden Marktwerte und umfasst Eventualverbindlichkeiten und nicht beherrschende Anteile, die nicht nach der Erwerbsmethode bilanziert wurden.
Ein weiterer Unterschied zwischen den beiden Techniken besteht darin, wie mit Schnäppchenakquisitionen umgegangen wird. Bei der Erwerbsmethode wurde die Differenz zwischen dem beizulegenden Zeitwert des erworbenen Unternehmens und seinem Kaufpreis als negativer Goodwill (NGW) in der Bilanz erfasst, der über die Zeit abgeschrieben werden sollte. Im Gegensatz dazu wird NGW bei der Bilanzierung von Akquisitionen sofort als Gewinn in der Gewinn- und Verlustrechnung behandelt.
Komplexität der Akquisitionsbuchhaltung
Die Akquisitionsbuchhaltung verbesserte die Transparenz von Fusionen und Übernahmen (M & A), erleichterte jedoch nicht die Zusammenführung von Finanzunterlagen. Jede Komponente der Vermögenswerte und Schulden des erworbenen Unternehmens muss um den beizulegenden Zeitwert in Posten wie Vorräten und Verträgen, Sicherungsinstrumenten und Eventualverbindlichkeiten, um nur einige zu nennen, angepasst werden.
Der Arbeitsaufwand für die Anpassung und Integration der Bücher der beiden Unternehmen ist ein Hauptgrund für die lange Zeitspanne zwischen der Einigung der jeweiligen Verwaltungsräte über einen Deal und dem tatsächlichen Abschluss des Deals.
