Die US-Autohersteller haben nach Berichten über chinesische Handelsverhandlungen ihre Korrektur-Tiefststände angehoben, aber die Dip-Käufer sollten vorsichtig bleiben, da diese zyklischen Probleme in den letzten Monaten technischen Schaden angerichtet haben, zinsbullische Muster durchbrochen haben und in mögliche Abwärtstrends eingetreten sind. Zumindest ist es ratsam, andere Leute zu diesem Zeitpunkt ihr hart verdientes Kapital riskieren zu lassen, während der Rest von uns die Preisentwicklung von der Seitenlinie aus beobachtet.
Neben Zollbedrohungen und höheren Stahlpreisen müssen sich die Autohersteller mit einem alternden Konjunkturzyklus auseinandersetzen, der die monatlichen Vergleichsverkäufe untergräbt. Viele Analysten sind der Ansicht, dass der Konzern bereits einen zyklischen Höchststand erreicht hat und einen langfristigen Abwärtstrend verzeichnet, wenn sich das allgemeine Wirtschaftswachstum in den kommenden Jahren verlangsamt oder ins Stocken gerät. Volumenaktionen bei den größten Akteuren bestätigen diese bärischen Überzeugungen, da die Institute langfristige Positionen stillschweigend glattstellen.
Die General Motors Company (GM) -Aktien erholten sich 2013 über dem Höchststand von 2011 in den oberen 30er-Jahren (rote Linie), drehten sich jedoch schnell um und nahmen eine auf drei Jahre gerundete Korrektur vor. Die Aktie kehrte im ersten Quartal 2017 auf das umkämpfte Niveau zurück und kehrte in die Sommermonate zurück, wobei sie ein höheres Tief erreichte, bevor im Oktober ein Kaufanstieg einsetzte, der mit 46, 76 USD ein Allzeithoch erreichte. Rückzüge zu neuer Unterstützung wurden im November und Dezember aufgekauft, während der Einbruch im Februar fehlgeschlagene Ausbruchsignale auslöste.
Preisbewegungen seit Mitte Januar haben einen kleinen Rückgang der Elliott-Fünfwellen in den exponentiellen gleitenden 200-Wochen-Durchschnitt (EMA) gebracht, was die Chancen für einen mehrwöchigen Aufschwung erhöht, aber aggressive Verkäufer dürften Positionen als Preis neu aufladen nähert sich einem starken Widerstand zwischen 38 und 41 Dollar. Dies bietet keine angemessene Belohnung für langfristige Positionen, insbesondere in einem von Nachrichten geprägten Umfeld, das noch niedrigere Tiefstände auslösen könnte. Eine effektivere Einstiegsstrategie besteht darin, zu warten, bis die Aktie wieder über der blau ausgefallenen Breakout-Zone schließt. (Weitere Informationen finden Sie unter: Warum die GM-Aktie möglicherweise einen starken Aufschwung verzeichnet .)
Ford Motor Company (F) testete das Hoch von 2011 im oberen Teenageralter im Jahr 2013 und schnitt ein Double-Top-Muster, das in der zweiten Jahreshälfte 2014 nach unten abbrach. Die Aktie befand sich seitdem wiederholt in einem unruhigen, aber flachen Abwärtstrend Testen des Tiefststandes während des Miniflash-Absturzes im August 2015. Es hat dieses Niveau im Februar unterschritten und den niedrigsten Stand seit 2012 erreicht. Akkumulations- / Verteilungswerte haben mit den düsteren Preisbewegungen mithalten können und verloren in einer endlosen Kapitulation an Boden.
Dieser mehrjährige Nachzügler hat beim.786 Fibonacci-Retracement des Aufwärtstrends von 2012 bis 2014 mehr als zwei Jahre lang harmonische Unterstützung geleistet, was auf einen langfristigen Tiefpunkt hindeutet, aber engagierte Käufer sind nirgends zu finden. Es macht keinen Sinn, auf lange Sicht am Grund zu fischen oder zu halten, da das schlaffe Muster wahrscheinlich nicht mehr als ein oder zwei Aufwärtspunkte hervorbringt, bevor die Bären erneut versuchen, die Unterstützung zu brechen.
Die Aktie von Tesla, Inc. (TSLA) notierte 2014 über 260 US-Dollar, nachdem in weniger als einem Jahr ein dynamischer Anstieg um mehr als 200 Punkte zu verzeichnen war. Die Rallye-Versuche scheiterten Anfang 2017 und erreichten eine Widerstandszone von bis zu 285 US-Dollar, bevor der mächtige Ausbruch im April ein Allzeithoch von 389, 61 US-Dollar im September erreichte. Seitdem haben sich die Bullen in drei Tests mit neuer Unterstützung durchgesetzt, einschließlich der Erholung in dieser Woche bei 291 USD.
Das Unternehmen ist besser aufgestellt als seine produktiveren Konkurrenten, da der kräftige Aufwärtstrend nicht vom alternden Konjunkturzyklus abhängt. Trotzdem birgt diese Aktie aufgrund des hohen Bargeldverbrauchs und der äußerst langsamen Einführung des Modells 3 ein großes Risiko. Zum Glück für Bullen befindet sie sich noch im Breakout-Modus, und ein paar gute Nachrichten an der Produktionsfront könnten einen explodierenden Short-Squeeze auslösen.
Die Quintessenz
Der Verkaufsdruck bei den US-Autoherstellern wirkt nach einem starken Rückgang und einer Erhöhung der Chancen für überverkaufte Bounces verwaschen, doch gebrochene technische Muster könnten sich in den kommenden Monaten leicht in niedrigeren Tiefständen niederschlagen. (Weitere Informationen finden Sie unter: 6 Aktien für den Elektroauto-Boom ohne Namen Tesla .)
