Inhaltsverzeichnis
- Was ist ein Finanzanalyst?
- Erforderliche Fähigkeiten und Ausbildung
- Zu absolvierende Zertifizierungsprüfungen
- Arten von Analystenpositionen
- Mit der Käuferseite arbeiten
- Arbeiten mit der Verkaufsseite
- Investment Banking und Aktienanalysten
- Das mittlere Gehalt ist nicht mittelmäßig
- Finanzanalyst Job Outlook
- Was Sie bei der Arbeit erwartet
- Möglichkeiten für Verbesserung
- Fähigkeiten für den Erfolg
- Die Quintessenz
Eine der begehrtesten Karrieren in der Finanzdienstleistungsbranche ist die des Analysten. Finanzanalysten können sowohl in Junior- als auch in Senior-Funktionen in einem Unternehmen tätig sein. Dies ist eine Nische, die häufig zu anderen Karrieremöglichkeiten führt.
Die Finanzdienstleistungsbranche ist wettbewerbsfähig und es kann schwierig sein, in diesem Bereich Fuß zu fassen. Wenn Sie an einer Karriere als Finanzanalyst interessiert sind, lesen Sie weiter, um herauszufinden, wie Sie sich auf den Job vorbereiten können.
Was es braucht, um Finanzanalyst zu werden
Was ist ein Finanzanalyst?
Finanzanalysten untersuchen Finanzdaten und nutzen ihre Erkenntnisse, um Unternehmen bei Geschäftsentscheidungen zu unterstützen. Diese Analyse befasst sich häufig mit dem Investieren.
Insbesondere untersuchen Finanzanalysten makroökonomische und mikroökonomische Bedingungen sowie Unternehmensgrundlagen, um Vorhersagen über Unternehmen, Sektoren und Branchen zu treffen. Sie empfehlen auch häufig eine Vorgehensweise, z. B. den Kauf oder Verkauf von Aktien eines Unternehmens auf der Grundlage der Gesamtperformance und des Ausblicks.
Ein Analyst muss die aktuellen Entwicklungen in dem Bereich kennen, auf den er sich spezialisiert hat, und Finanzmodelle erstellen, um die zukünftigen wirtschaftlichen Bedingungen für eine beliebige Anzahl von Variablen vorherzusagen.
Nicht alle Finanzanalysten arbeiten an den Aktien- oder Rentenmärkten und helfen ihren Arbeitgebern bei Investitionen. Beispielsweise kann ein Unternehmen einen Analysten beauftragen, numerische Daten zu verwenden, um die Wirksamkeit verschiedener Marketingtechniken im Verhältnis zu den Kosten zu bestimmen. Unternehmen, die das Franchise-Modell verwenden, verfügen häufig über Finanzanalysten, die für die Verfolgung einzelner Franchise-Unternehmen oder Franchise-Gruppen innerhalb einer geografischen Region verantwortlich sind. Die Analysten ermitteln die Stärken und Schwächen und treffen Gewinn- und Verlustprognosen.
Erforderliche Fähigkeiten und Ausbildung
Im Vergleich zu vielen hochbezahlten Karrieren sind die Qualifikationen zum Finanzanalysten viel weniger streng und klar definiert. Anders als in den Bereichen Recht und Medizin gibt es keine karriereübergreifenden Bildungsminima. Ob eine Lizenz erforderlich ist, hängt von Faktoren wie Ihrem Arbeitgeber und Ihren spezifischen Aufgaben ab.
Das heißt, im 21. Jahrhundert ist ein Bachelor-Abschluss - vorzugsweise mit einem Hauptfach in Wirtschaft, Finanzen oder Statistik - de facto zur Voraussetzung für die Zulassung als Finanzanalyst geworden. Andere wichtige Themen sind Rechnungswesen und Mathematik sowie Biologie und Ingenieurwissenschaften - wenn man sich auf die Analyse dieser Branchen spezialisieren möchte. Die Konkurrenz ist zu groß, und Hochschulabschlüsse sind auf dem Arbeitsmarkt zu verbreitet, um sich ernsthaft mit weniger als einem BA bewerben zu können
Die großen Investmentbanken, bei denen die riesigen Gehälter für das erste Jahr gezahlt werden, stellen fast ausschließlich an Elite-Colleges und -Universitäten wie Harvard und Princeton ein. Bewerber mit Abschlüssen von weniger angesehenen Schulen können ihre Chancen erhöhen, indem sie ihre Ausbildung fortsetzen und einen MBA von einer hochrangigen Business School erwerben. MBA-Absolventen werden oft direkt nach der Business School als Senior Analysten eingestellt.
Unabhängig von der Ausbildung erfordert eine erfolgreiche Karriere als Finanzanalyst starke quantitative Fähigkeiten, fachmännische Fähigkeiten zur Problemlösung, Beherrschung der Logik und überdurchschnittliche Kommunikationsfähigkeiten. Finanzanalysten müssen Daten bereinigen, aber auch ihre Ergebnisse klar, präzise und überzeugend an ihre Vorgesetzten weitergeben.
Zu absolvierende Zertifizierungsprüfungen
Während die CFA-Prüfung sehr technisch ist, sind die Prüfungen der Serien 7 und 63 andere Möglichkeiten, um eine grundlegende Vertrautheit mit den Anlagebedingungen und den Rechnungslegungspraktiken zu demonstrieren. Wenn Sie sich eine CFA-Beispielprüfung ansehen, die überwältigend erscheint, nehmen Sie zunächst die SIE und arbeiten Sie sich dann bis zur CFA-Prüfung vor, oder beginnen Sie nach Bestehen der SIE mit dem Vorstellungsgespräch für Junior-Analystenpositionen. Viele Institutionen bieten auch Schulungsprogramme für Kandidaten an, die auf diesem Gebiet vielversprechend sind.
(Weitere Informationen finden Sie unter "Schulungs- und Designationsprogramme für Finanzanalysten".)
Arten von Analystenpositionen
Das Feld der Finanzanalyse ist breit gefächert und bietet eine Vielzahl von Berufsbezeichnungen und Karrierewegen. Innerhalb der Finanz- / Investmentbranche sind drei Hauptkategorien von Analysten diejenigen, für die gearbeitet wird:
Abseits der Wall Street arbeiten Finanzanalysten für lokale und regionale Banken, Versicherungsunternehmen, Immobilieninvestment-Broker und andere datengesteuerte Unternehmen. Jedes Unternehmen, das häufig wichtige Entscheidungen darüber trifft, wie Geld ausgegeben werden soll, ist ein Ort, an dem ein Finanzanalyst potenziell einen Mehrwert schaffen kann. (Weiterführende Informationen finden Sie unter "Financial Analyst vs. Investment Banker".)
Mit der Käuferseite arbeiten
Die Mehrheit der Finanzanalysten arbeitet auf der sogenannten Buy-Seite. Sie helfen ihren Arbeitgebern, Entscheidungen darüber zu treffen, wie sie ihr Geld ausgeben, ob dies bedeutet, in Aktien und andere Wertpapiere für einen Inhouse-Fonds zu investieren, Renditeimmobilien zu kaufen (im Fall einer Immobilieninvestmentfirma) oder Marketing-Dollars zuzuteilen. Einige Analysten üben ihre Tätigkeit nicht für einen bestimmten Arbeitgeber aus, sondern für ein Drittunternehmen, das seinen Kunden Finanzanalysen zur Verfügung stellt. Dies zeigt den Wert dessen, was ein Finanzanalyst tut. es gibt eine ganze Branche darum herum.
Buy-Side-Finanzanalysten haben selten das letzte Wort darüber, wie ihre Arbeitgeber oder Kunden ihr Geld ausgeben. Die von ihnen aufgedeckten Trends und Prognosen sind jedoch für den Entscheidungsprozess von unschätzbarem Wert. Da sich die globalen Finanzmärkte schneller als je zuvor entwickeln und sich das regulatorische Umfeld scheinbar täglich ändert, ist es naheliegend, dass die Nachfrage nach qualifizierten Finanzanalysten auf der Käuferseite nur zunehmen kann.
Arbeiten mit der Verkaufsseite
In einem Sell-Side-Unternehmen bewerten und vergleichen Analysten die Qualität von Wertpapieren in einem bestimmten Sektor oder einer bestimmten Branche. Basierend auf dieser Analyse verfassen sie dann Research-Berichte mit bestimmten Empfehlungen, wie "Kaufen", "Verkaufen", "Starker Kauf", "Starker Verkauf" oder "Halten". Sie verfolgen auch die Aktien, die sich im Portfolio eines Fonds befinden, um zu bestimmen, wann oder ob die Position des Fonds in dieser Aktie verkauft werden soll. Die Empfehlungen dieser Research-Analysten spielen in der Investmentbranche eine große Rolle, auch bei Unternehmen, die auf der Käuferseite tätig sind.
Der vielleicht renommierteste (und bestbezahlteste) Finanzanalystenjob ist der eines Sell-Side-Analysten für eine große Investmentbank. Diese Analysten helfen Banken dabei, ihre eigenen Anlageprodukte zu bewerten und auf dem Markt zu verkaufen. Sie erfassen Daten zu den Aktien und Anleihen der Bank und verwenden quantitative Analysen, um die Marktperformance dieser Wertpapiere zu prognostizieren. Auf der Grundlage dieser Untersuchungen geben sie den Kunden der Bank Kauf- und Verkaufsempfehlungen und lenken sie in bestimmte Wertpapiere aus der Produktpalette der Bank.
Auch innerhalb dieser Spezialitäten gibt es Subspezialitäten: Analysten, die sich auf Aktien oder festverzinsliche Instrumente konzentrieren. Viele Analysten spezialisieren sich auch noch weiter auf einen bestimmten Sektor oder eine bestimmte Branche. Ein Analyst kann sich beispielsweise auf Energie oder Technologie konzentrieren.
Investment Banking und Aktienanalysten
Analysten von Investmentbanken spielen häufig eine Rolle bei der Entscheidung, ob bestimmte Transaktionen zwischen Unternehmen wie Börsengänge, Fusionen und Übernahmen (M & A) auf der Grundlage von Unternehmensgrundsätzen durchführbar sind oder nicht. Analysten beurteilen die aktuelle Finanzlage und stützen sich in hohem Maße auf Modelle und Prognosen, um Empfehlungen zu geben, ob eine bestimmte Fusion für den Kunden dieser Investmentbank geeignet ist oder ob ein Kunde Risikokapital in ein Unternehmen investieren sollte.
Die Analysten, die für große Banken arbeiten, Kauf- und Verkaufsentscheidungen treffen und versuchen, günstige IPO-Gelegenheiten zu finden, werden als Aktienanalysten bezeichnet. Ihr Fokus liegt hauptsächlich auf den Aktienmärkten; Sie helfen bei der Suche nach Unternehmen, die die lukrativsten Chancen für den Besitz bieten. In der Regel gehören Aktienanalysten zu den bestbezahlten Fachleuten auf dem Gebiet der Finanzanalyse. Dies ist teilweise eine Funktion ihrer Arbeitgeber; Die großen Investmentbanken verwenden riesige Gehälter, um die besten Talente zu locken.
Auch Aktienanalysten haben es mit riesigen Geldsummen zu tun. Wenn sie eine Gewinnprognose abgeben, liegt der Gewinn für den Arbeitgeber oft in Millionenhöhe. Als solche werden Aktienanalysten gut entschädigt.
Das mittlere Gehalt ist nicht mittelmäßig
Die meisten Finanzanalysten verdienen deutlich weniger als in anderen Berufen an der Wall Street. Das jährliche Durchschnittseinkommen eines Finanzanalysten liegt jedoch - auf Einstiegsebene - erheblich über dem Durchschnittseinkommen der privaten Haushalte in den USA insgesamt. Das jährliche Durchschnittseinkommen eines Einsteiger-Finanzanalysten beträgt 55.265 USD. Dies ist ungefähr das, was Sie im ersten Jahr erwarten können, auch wenn Sie nicht für eine Wall Street Bank arbeiten. Zum Vergleich: Ab 2017 betrug das Durchschnittseinkommen eines gesamten Haushalts in den USA, unabhängig von der Erfahrung der Arbeitnehmer in diesem Haushalt, 51.939 USD. Im Durchschnitt werden Finanzanalysten viel besser bezahlt als der typische Arbeitnehmer.
Tatsächlich betrug das jährliche Durchschnittseinkommen für Finanzanalysten aller Erfahrungsstufen nach Angaben des US-amerikanischen Amtes für Arbeitsstatistik (BLS) im Mai 2017 84.300 USD, um mehr Äpfel zu Äpfeln zu werden. Der durchschnittliche Jahreslohn betrug 99.430 USD. Finanzanalysten an den großen Wall Street-Firmen erzielen oftmals sogar im ersten Jahr viel mehr. Tatsächlich ist es für Analysten im ersten Jahr bei Investmentbanken ein gemeinsames Ziel, eine Gesamtvergütung von 140.000 USD oder mehr zu verdienen.
Finanzanalyst Job Outlook
In Bezug auf die Beschäftigung sind die Aussichten für den Bereich der Finanzanalysten gut. Obwohl es sich um eine wettbewerbsorientierte Tätigkeit handelt, gibt es derzeit rund 296.100 Stellen, und nach den neuesten verfügbaren BLS-Statistiken dürfte der Berufsstand in den zehn Jahren zwischen 2016 und 2016 um rund 11% wachsen - ein Anstieg von 32.200 Stellen - und damit über dem Durchschnitt aller Beschäftigten Berufe. Die BLS stellt fest:
Die Nachfrage nach Finanzanalysten wächst tendenziell mit der gesamtwirtschaftlichen Aktivität. Die Nachfrage wird voraussichtlich ebenfalls zunehmen, da das Wachstum von Big Data und technologischen Verbesserungen es Finanzanalysten ermöglichen, auf ein breiteres Spektrum von Daten zuzugreifen und qualitativ hochwertigere Analysen durchzuführen. Diese Analyse wird Unternehmen dabei helfen, ihre Finanzen zu verwalten, Investitionstrends zu identifizieren und neue Produkte oder Dienstleistungen für Kunden bereitzustellen.
Die Staaten mit der größten Anzahl von Analysten sind in absteigender Reihenfolge: New York - nicht überraschend, da hier die Wall Street beheimatet ist - Kalifornien, Texas, Illinois und Florida. Am stärksten konzentriert ist der Beruf jedoch in Delaware, wo viele Unternehmen ihren Hauptsitz haben. Andere hochrangige Gebiete sind New York, Washington DC, Connecticut und Massachusetts. Analysten verdienen am meisten in New York, Wyoming, Colorado, Kalifornien und Alaska.
Was Sie bei der Arbeit erwartet
Finanzanalysten müssen wachsam bleiben, wenn es darum geht, Informationen über die Makroökonomie sowie über bestimmte Unternehmen und die grundlegende Mikroökonomie ihrer Bilanzen zu sammeln. Um über die Finanznachrichten auf dem Laufenden zu bleiben, müssen Analysten in ihrer Freizeit viel lesen. Analysten lesen in der Regel Veröffentlichungen wie das Wall Street Journal, die Financial Times und The Economist sowie finanzielle Websites.
Analyst zu sein, ist oft auch mit einem erheblichen Reiseaufwand verbunden. Einige Analysten besuchen Unternehmen, um sich einen Überblick über die Vorgänge vor Ort zu verschaffen. Analysten nehmen auch häufig an Konferenzen mit Kollegen teil, die die gleichen Fachgebiete haben wie sie.
Im Büro lernen die Analysten, Tabellenkalkulationen, relationale Datenbanken sowie Statistik- und Grafikpakete zu beherrschen, um Empfehlungen für die Geschäftsleitung zu entwickeln und detaillierte Präsentationen und Finanzberichte zu erstellen, die Prognosen, Kosten-Nutzen-Analysen, Trends und Ergebnisse enthalten Analyse. Analysten interpretieren auch Finanztransaktionen und müssen Dokumente auf Übereinstimmung mit behördlichen Vorschriften überprüfen. (Zugehörige Informationen finden Sie unter "Ein Tag im Leben eines Finanzanalysten".)
Möglichkeiten für Verbesserung
Nach dem Interoffice-Protokoll interagieren die Analysten als Kollegen miteinander, während sie in der Regel an einen Portfoliomanager oder eine andere Führungskraft berichten. Ein Junior-Analyst kann sich über einen Zeitraum von drei bis fünf Jahren zum Senior-Analysten hocharbeiten. Für Senior Analysten, die weiterhin Karriere machen möchten, besteht das Potenzial, Portfoliomanager, Partner einer Investmentbank oder Senior Manager einer Retailbank oder eines Versicherungsunternehmens zu werden. Einige Analysten werden später Anlageberater oder Finanzberater.
Fähigkeiten für den Erfolg
Die erfolgreichsten Nachwuchsanalysten sind diejenigen, die Kenntnisse im Umgang mit Tabellenkalkulationen, Datenbanken und PowerPoint-Präsentationen erwerben und andere Softwareanwendungen erlernen. Die erfolgreichsten Senior-Analysten sind jedoch diejenigen, die nicht nur lange arbeiten, sondern auch zwischenmenschliche Beziehungen zu Vorgesetzten aufbauen und andere Junior-Analysten betreuen. Die beförderten Analysten lernen auch, ihre Kommunikations- und Mitarbeiterfähigkeiten zu verbessern, indem sie schriftliche und mündliche Präsentationen erstellen, die die Geschäftsleitung beeindrucken.
Die Quintessenz
Eine Karriere als Finanzanalyst erfordert Vorbereitung und harte Arbeit. Es hat auch das Potenzial, nicht nur finanzielle Vorteile zu bieten, sondern auch die echte Zufriedenheit, die daraus resultiert, ein integraler Bestandteil der Geschäftslandschaft zu sein. (Weiterführende Informationen finden Sie unter "Financial Analyst: Karriereweg und Qualifikationen".)
