Was ist Tageslichtüberziehung?
Ein Überziehungskredit bei Tageslicht liegt vor, wenn eine Bank mehr Geld abhebt, als sie auf ihrem Federal Reserve-Konto hat, um eine Zahlung vorzunehmen. Die Überziehung muss bis zum Ende des Geschäftstages beglichen sein.
Die zentralen Thesen
- Bei einem Tagesüberziehungskredit hat eine Bank mehr Nettoüberziehungskredit an einem Tag als in ihren Reserven, eine Maßnahme, die ergriffen wurde, weil eine Zahlung erforderlich ist. In der Regel gleichen Banken Reservenungleichgewichte auf dem Tagesüberziehungsmarkt aus, während jedoch ein Tagesüberziehungskredit auftritt Normale Geschäftszeiten. Einige Banken können von der Federal Reserve Überziehungskredite erhalten, sofern sie durch Zahlungseingänge die Gelder bis zum Tagesende zurückzahlen können. Die Finanzlage einer Bank bestimmt, ob die Federal Reserve überhaupt Überziehungskredite erhalten darf, geschweige denn um wie viel.
Grundlegendes zur Überziehung bei Tageslicht
Die Federal Reserve Banks betreiben Fedwire, ein Zahlungssystem, das die Abwicklung von Fonds zwischen Tausenden von Banken ermöglicht. Einige dieser Banken sind berechtigt, ihre Konten zu überziehen, da sie davon ausgehen, dass sie durch Zahlungseingänge die Gelder bis zum Tagesende auffüllen können. Diese Überziehungen werden als Intraday- oder Tageslichtüberziehungen bezeichnet.
Die Fed weist je nach Finanzlage einer Bank unterschiedliche Tageslicht-Überziehungslimits zu. Einige Banken dürfen ihre Konten überhaupt nicht überziehen, während andere 187, 5% ihrer Kapitalmaßnahmen überziehen können. Diese Metrik wird von der Fed verwendet, um die Fähigkeit einer Bank zu analysieren, risikobasierte Kapitalstandards zu erfüllen.
Den Banken werden Überziehungskredite bei Tageslicht in Rechnung gestellt, um sie davon abzuhalten, sich übermäßig auf solche Schutzmaßnahmen zu verlassen. Überziehungskredite bei Tageslicht tragen zwar zur Erhöhung der Liquidität und Effizienz des Finanzsystems bei, können jedoch auch ein systemisches Risiko darstellen. Das Risiko besteht darin, dass zu viele Banken gleichzeitig ihre Konten überziehen, was sich auf den Geldfluss durch das Finanzsystem und die Wirtschaft auswirken würde. Wenn eine Bank zu viele Überziehungskredite bei Tageslicht erhält, kann die Federal Reserve eingreifen und zusätzliche Aufsicht auferlegen.
Normalerweise warten die Banken bis zum Geschäftsschluss, um die Ungleichgewichte bei den Reserven auszugleichen. Kreditfazilitäten bieten Finanzinstituten über den Tagesgeldmarkt Zugang zu Geldern, um die Mindestreserven zu decken. Die Zentralbanken können auch Kreditfazilitäten nutzen, um die Liquidität über längere Zeiträume zu erhöhen. Dies erreichen sie in der Regel durch die Nutzung von Terminauktionsmöglichkeiten.
Die Federal Reserve erhebt eine Gebühr, wenn eine Bank bei Tageslicht Überziehungskredite erhält, um Banken davon abzuhalten, zu oft solche Maßnahmen zu ergreifen.
Beispiel für Tageslichtüberziehung
Hypothetisch könnte die Bank ABC Vermögenswerte in Höhe von 250 Mio. USD haben, wobei die Federal Reserve von der Bank einen Mindestreservesatz von 10% oder 25 Mio. USD verlangt. Aber an einem bestimmten Tag muss die Bank möglicherweise 30 Millionen US-Dollar von ihren verschiedenen Konten überweisen. Wenn es diesen Betrag überweist, hat es eine Überziehung von 5 Mio. USD bei Tageslicht geschaffen, die es bis zum Ende des Tages durch Anleihen bei der Federal Reserve gegen eine Gebühr abdecken muss.
Überziehungskredite für Einzelpersonen
Bankkunden erhalten häufig auch persönliche "Überziehungskredite bei Tageslicht", in der Regel gebührenfrei. Wenn ein Kunde nicht genug Guthaben auf seinem Konto hat, um eine Belastung im Laufe eines Tages zu decken, lassen einige Banken die Belastung trotzdem zu. Sofern die Gelder bis zum Ende des Tages ersetzt werden, fallen in der Regel keine Gebühren an. Wenn die Gelder nicht ersetzt werden, berechnet die Bank eine Überziehungsgebühr, häufig 35 USD pro Transaktion.
