Ein Verlust von 53, 87% im vergangenen Jahr für Aktien der General Electric Company (GE) berichtet von ungewöhnlichen rückläufigen Handelsaktivitäten, die mit dem Umzug einhergingen. Die Hauptkriterien, nach denen wir suchen, wenn wir bei einer Aktie auf den Aufwärtstrend setzen, sind eine Verbesserung der Fundamentaldaten, führende technische Daten und eine optimistische Handelsaktivität bei den Aktien, von denen GE allesamt fehlt. Ich werde später auf das fundamentale Bild eingehen, aber für uns liegt das wahre Signal für die kurzfristige Entwicklung einer Aktie in der Handelsaktivität.
Im Laufe des Jahres 2018 ist der Kurs der GE-Aktie gesunken, und das Volumen hat zugenommen. Dies kann auf den Verkauf von Aktien durch intelligentes Geld hindeuten. Das Fazit ist, dass die Art und Weise, wie eine Aktie handelt, Sie oft mehr auf das fundamentale Bild der Zukunft aufmerksam macht, als nur die Finanzen eines Unternehmens zu betrachten.
Bei Mapsignals wird der stärkste Indikator für eine negative Kursdynamik durch die Messung des potenziellen institutionellen Verkaufs in den Aktien ermittelt. Im Jahr 2018 hat GE 20 dieser seltenen Signale aufgezeichnet (siehe Grafik). Wenn wir bei den Aktien eine anhaltende rückläufige Aktivität neben schwierigen Fundamentaldaten sehen, nehmen wir dies zur Kenntnis, da dies darauf hindeutet, dass keine Nachfrage nach den Aktien besteht.
In der folgenden Grafik befindet sich GE in der Nähe seines 52-Wochen-Tiefs. Offensichtlich war der Trend das ganze Jahr über rückläufig, da die Nachfrage nach den Aktien fehlte:
Ziel von Mapsignals ist es, schon heute die Top-Aktien von morgen zu identifizieren. Grundsätzlich suchen wir nach Ausreißern mit gesunden Fundamentaldaten, die von übergroßen ungewöhnlichen institutionellen Handelsaktivitäten begleitet werden. Indem wir diese Datenpunkte untersuchen, können wir eine fundierte Vermutung anstellen, welche Aktieninstitute mit diesen Informationen handeln, und sie mit fundamentalen Unternehmen verbinden. Wir wollen die Chancen auf unserer Seite haben, wenn wir nach Aktien von höchster Qualität suchen. Das Gegenteil ist der Fall, wenn Unternehmen negative Kriterien kennzeichnen, wie dies bei GE der Fall ist.
Im Folgenden sind drei technische Bereiche aufgeführt, die für Aktien von GE von Belang sind:
- Underperformance seit Jahresbeginn (YTD) gegenüber Markt: -57, 37% gegenüber SPDR S & P 500 ETF (SPY) Underperformance seit Jahresbeginn gegenüber Sektor: -49, 98% gegenüber Industrial Select Sector SPDR ETF (XLI) Bärische ungewöhnliche Handelssignale
Um Ihnen grafisch zu zeigen, wie unser ungewöhnliches Signal für Handelsaktivitäten aussieht, werfen Sie einen Blick auf alle UI-Signale, die GE im vergangenen Jahr abgegeben hat. Wie Sie sehen, deutet der Trend auf eine geringe Nachfrage nach Aktien hin:
Jetzt gehen wir noch einen Schritt weiter und bewerten jede Aktie mit dieser Aktivität. Unten sehen Sie die historischen Zeiten, in denen GE ab 2017 Verkaufssignale für Mapsignals gesendet hat. Dies sind die Signale mit der niedrigsten Bewertung in unserem Aktienuniversum:
Abgesehen von einem schlechten technischen Bild sollte man auch unter die Haube schauen, ob das fundamentale Bild einen negativen Ausblick für eine Investition stützt. Wie Sie sehen, hat die GE-Aktie im vergangenen Jahr ein besorgniserregendes Bild hinterlassen:
- Non-GAAP EPS-Wachstumsrate im dritten Quartal 2018 gegenüber dem Vorjahr: -33% Die im dritten Quartal 2018 angekündigte vierteljährliche Dividende ging von 12 Cent auf 1 Cent zurück
Technisch gesehen zeigt GE eine Underperformance, verfügt nicht über solide Fundamentaldaten und weist eine rückläufige institutionelle Dynamik im Jahr 2018 auf. Bis sich das Gesamtbild ändert, könnten die Aktien unter Druck bleiben.
Die Quintessenz
GE erfüllt nicht die aktuellen Kriterien für eine langfristige Investition. Angesichts des schwachen Gewinnwachstums, der Dividendenkürzung und mehrerer ungewöhnlicher Ausschüttungssignale dürfte diese Aktie dem Gegenwind ausgesetzt sein, bis sich das fundamentale und technische Bild aufhellt.
