Die Aktien von Palo Alto Networks, Inc. (PANW) legten am Freitag vor dem Börsengang um mehr als 13 Punkte zu und erreichten ein Allzeithoch bei 235 USD, nachdem das Unternehmen einen Gewinn je Aktie von 1, 28 USD auf 658, 1 Mio. USD ausgewiesen hatte und damit die Konsensschätzungen übertroffen hatte. Die optimistischen Prognosen für das erste Quartal verstärkten den euphorischen Kaufdruck. Der Sicherheits-Software-Riese rechnet jetzt mit einem Gewinn je Aktie von 1, 06 US-Dollar bei einem Umsatz von fast 630 Millionen US-Dollar.
Die Aktie könnte in den kommenden Wochen trotz des kräftigen Aufwärtstrends am heutigen Morgen nach unten tendieren und die Gegenströme bereinigen, die zu einem Rückgang um 15 Punkte in den drei Sitzungen vor den Nachrichten beigetragen haben. Darüber hinaus könnte die rückläufige Preisentwicklung in dieser Woche im Technologiebereich ihren Tribut fordern und Leerverkäufer dazu bewegen, Positionen neu aufzuladen, nachdem die anfängliche Begeisterung für ein erfolgreiches Quartal an Kaufkraft verliert.
PANW Weekly Chart (2012 - 2018)
Das Unternehmen kam Mitte der 50er Jahre im Juli 2012 an die Börse und verzeichnete einen sofortigen Aufwärtstrend, der in den niedrigen 70er Jahren seinen Höhepunkt erreichte. Die Aktie verlor in mehreren Verkaufswellen im Juni 2013 an Boden und verzeichnete ein Allzeittief bei 39, 08 USD, vor einer bescheidenen Erholung, die knapp über 50 USD ins Stocken geriet. Bei einem November-Retest wurden willige Käufer gefunden, was zu einer doppelten Bodenumkehr führte, die auch eine historische Kaufgelegenheit darstellte.
Der anschließende Aufwärtstrend erreichte im Februar 2014 das Hoch von 2012 und führte zu einer dreimonatigen Seitwärtsbewegung, gefolgt von einem Ausbruch, der ein starkes Kaufinteresse weckte. Die Rallye explodierte im vierten Quartal nach oben und verzeichnete beeindruckende Gewinne auf dem Hoch vom Juli 2015 bei 200, 55 USD. Die Volatilität nahm dann stark zu und trug zu einer zweiseitigen Kursbewegung bei, die ein Double-Top-Muster hervorbrachte.
Die Aktie brach im Januar 2016 zusammen und trat in eine Zwischenkorrektur ein, die im April 2017 niedrigere Tiefststände verzeichnete, als sie mit 107 USD ihren Tiefststand erreichte und fast 50% unter dem Hoch von 2015 lag. Die Käufer übernahmen im September 2017 die Kontrolle und erlebten einen Trendlinien-Ausbruch, gefolgt von einer stetigen Rallye, die im April 2018 eine Runde bis zum Hoch von 2015 vollendete. Sie machte eine kurze Pause und brach aus und machte begrenzte Fortschritte beim Hoch der letzten Woche von knapp über 230 USD. ( Weitere Informationen finden Sie unter: Ciscos Einbruch gut für Arista, andere Rivalen .)
PANW-Kurzzeittabelle (2017 - 2018)
Die Preisbewegung ließ im März 2018 in einen aufsteigenden Kanal (rote Linien) nach und brach im Juli zusammen, wodurch vorläufige Verkaufssignale ausgelöst wurden. Sie sprang Ende August über die Kanalunterstützung zurück und nahm ihren Aufwärtstrend wieder auf, während das doppelseitige Klebeband ein Rechteckmuster mit einem Bereichswiderstand in der Nähe von 216 USD vervollständigte. Dieses Niveau wirkte als Preismagnet vor dem Gewinnbericht dieser Woche und ließ die Aktie um 15 Punkte fallen, während die heutige starke Erholung einen erfolgreichen Test signalisieren könnte.
Das bilanzielle Volumen (OBV) erreichte im Juni ein neues Hoch und sank in einer bescheidenen Verteilungswelle, die im Juli endete. Der Indikator verzeichnete kein neues Hoch, als die Aktie über 230 USD stieg, was auf eine rückläufige Divergenz hindeutete, die in den kommenden Sitzungen zum Tragen kommen könnte. Zumindest zeigt es uns, dass das Sponsoring von Einzelhändlern und Institutionen derzeit möglicherweise nicht ausreicht, um einen nachhaltigen Aufwärtstrend zu generieren.
Bullen behalten die Kontrolle, solange der Bestand über dem Ausbruch des 24. August-Rechtecks liegt. Das V-förmige Abprallen dieses Niveaus an diesem Morgen dürfte jedoch zu Instabilität und mehreren Wochen seitwärts gerichteter Aktion führen, anstatt zu einem schnellen Ausbruch über 240 USD. Wöchentliche relative Stärkeindikatoren können in Bärenzyklen übergehen, was darauf hindeutet, dass benachteiligte Spieler ihr Pulver vorerst trocken halten, anstatt zu einem überhöhten Preis einzuspringen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Kaufen Sie hoch und verkaufen Sie niedrig mit relativer Stärke .)
Die Quintessenz
Palo Alto Networks hat nach einem zinsbullischen Quartal ein Allzeithoch erreicht, aber die doppelseitigen technischen Aussichten deuten eher auf eine Testphase als auf einen anhaltenden Aufwärtstrend hin. (Weitere Informationen finden Sie unter: Technische Favoriten: AI, Chips, Big Data und Cyber.)
