Ein aufsichtsrechtlicher Vermögenswert ist ein spezifischer Kostenfaktor für die Wiederherstellung von Dienstleistungen, den eine Aufsichtsbehörde einem US-amerikanischen öffentlichen Versorgungsunternehmen (in der Regel einem Energieunternehmen) gestattet, seine Bilanz aufzuschieben. Andernfalls müssten diese Beträge in der Gewinn- und Verlustrechnung des Unternehmens als laufender Aufwand ausgewiesen werden. Die Buchung aufsichtsrechtlicher Vermögenswerte (sowie aufsichtsrechtlicher Verbindlichkeiten) ist der Zweck der aufsichtsrechtlichen Rechnungslegung für den Versorgungssektor, um Einnahmen und Ausgaben auszugleichen und Zinsrückflüsse auszugleichen.
Aufschlüsselung des aufsichtsrechtlichen Vermögens
Die Erklärung Nr. 62 des Government Accounting Standards Board (GASB) regelt die Erfassung aufsichtsrechtlicher Vermögenswerte. Demnach werden aufsichtsrechtliche Vermögenswerte gebildet, wenn bestimmte Aufwendungen anstelle von Periodenaufwendungen als Abgrenzungen erfasst werden. Diese Aufwendungen können Umwelt- und Stilllegungskosten, aufgeschobene Stromkosten, Verluste aus der Stilllegung von Vermögenswerten, außerordentliche Reparatur- und Wartungskosten, nicht realisierte Verluste aus Derivaten, Vorauserstattungskosten, Sturmschadenskosten und Kosten für die Begebung von Schuldtiteln umfassen.
Es liegt im Ermessen der Regulierungsbehörde, welche Ausgaben (und deren Beträge) in die Sätze für die Rückerstattung für ein öffentliches Versorgungsunternehmen einbezogen werden können. Wenn ein Ausgabenposten als nicht erstattungsfähig eingestuft wird, muss der Versorger ihn aufwenden, anstatt ihn als aufsichtsrechtlichen Vermögenswert zu erfassen. Beträge, die als aufsichtsrechtliche Vermögenswerte zugelassen sind, müssen über einen erwarteten Zeitraum über Zinssätze abgeschrieben werden. Die GASB-Regeln sehen eine detaillierte Nachverfolgung der Ausgaben und der damit verbundenen geschätzten Wiederherstellungszeiträume vor. Jeder aufsichtsrechtliche Vermögenswert muss auch im Jahresabschluss eines Versorgungsunternehmens detailliert ausgewiesen werden.
Beispiel für einen aufsichtsrechtlichen Vermögenswert
Zum 31. Dezember 2016 wies Edison International kurzfristige aufsichtsrechtliche Vermögenswerte in Höhe von 350 Mio. USD und langfristige aufsichtsrechtliche Vermögenswerte in Höhe von 7.455 Mio. USD in der Bilanz aus. Die Aufteilung der aufsichtsrechtlichen Vermögenswerte wird im Anhang zum Jahresabschluss offengelegt und erörtert. Zusätzliche Informationen zu diesen Vermögenswerten werden Anlegern und anderen Nutzern des Abschlusses in den Abschnitten Management Discussion and Analysis (MD & A) zur Verfügung gestellt.
