DEFINITION VON Temporary New Account
Ein vorübergehendes neues Konto ist eine Position, die innerhalb eines Fonds eingerichtet wird, um einen Saldo infolge eines erheblichen Mittelzuflusses oder -abflusses in den Fonds zu halten. Das Konto ist so eingerichtet, dass diese Fonds vorübergehend gehalten werden, bis sie an Anteilinhaber verteilt werden können, um zusätzliche Vermögenswerte für den Fonds oder für andere große Fondsausgaben zu erwerben.
AUFSCHLÜSSELN Temporäres neues Konto
Temporäre neue Konten werden von Fonds eingerichtet, um die Rechnungslegung und den Cashflow-Prozess zu optimieren und zu vereinfachen. Dieser Prozess wird von Global Investment Performance Standards (GIPS) empfohlen, einer Reihe von freiwilligen Best Practices, die vom CFA Institute entwickelt wurden, um Anlegern zusätzliche Transparenz bei der Bewertung von Anlageverwaltern zu bieten. Durch die Einrichtung eines separaten Kontos kann ein Fonds auf einfache Weise den Geldbetrag bestimmen, der an die Anteilinhaber verteilt wird, oder ungefähr den Geldbetrag, der für den Kauf zusätzlicher Bestände für den Fonds verwendet wird.
Ein hoher Mittelzufluss oder -abfluss auf einmal kann die Aufrechterhaltung eines Verbunds stören. Dies wird von GIPS als Aggregation eines oder mehrerer Portfolios definiert, die gemäß einem bestimmten Anlagemandat, -ziel oder -strategie verwaltet werden. Gebührenpflichtige, nichtdiskretionäre Portfolios sind in Composites enthalten, nichtdiskretionäre. Ein erwarteter erheblicher Zu- oder Abfluss würde die Einrichtung eines temporären neuen Kontos gemäß den GIPS-Leitlinien erfordern, um die Auswirkungen auf den Verbund zu minimieren, die ein Anlageverwalter stabil halten möchte. Die Schwellenwerte für solche Zahlungsströme, die die Einrichtung eines temporären neuen Kontos erfordern, sollten festgelegt werden, bevor ein Verbund erstellt und den Kunden mitgeteilt wird.
