Ungewöhnliche Handelssignale für einzelne Aktien haben in der Vergangenheit einen Markt prognostiziert, der im Begriff ist zu fallen. Diese Warnungen bieten auch ein Heads-up für opportunistische Einstiegspunkte. Dies ist sehr wertvoll für diejenigen am Spielfeldrand, die auf einen Rückzug in diesem mehrjährigen Bullenmarkt warten. Ich habe Ende Januar dieses Jahres über dieses äußerst seltene Signal geschrieben, in dem geschrien wurde, dass ein Rückgang der Aktien unmittelbar bevorsteht. Die Märkte haben innerhalb weniger Stunden nach diesem Artikel geknackt. Weil die Signale so selten sind, achten wir sehr genau, wenn sie auftreten.
Die heutige Diskussion ist etwas anders. Ich werde Ihnen zeigen, wie Mapsignals diese Daten verwendet, um diese seltenen Ereignisse vorherzusagen. Die Art und Weise, wie unser ungewöhnliches Handelssignal funktioniert, ist, wie wir viele Messungen auf das Handelsverhalten einer Aktie an einem bestimmten Tag anwenden. Einfach ausgedrückt, wir suchen nach Aktien mit steigenden Preisen für übergroße Mengen. Gleiches gilt für Aktien, deren Kurse bei großen Volumina sinken. Wir verwenden viele gleitende Durchschnitte - von kurz- bis mittelfristig - sowie andere technische Maßnahmen. Wir suchen gezielt nach großer Nachfrage nach Lagerbeständen.
Wir gruppieren dann alle diese Signale und wandeln die Daten in verwertbare Investitionsinformationen um. Manchmal erhalten wir ungewöhnliche Aktienhandelssignale, die sich als Lärm herausstellen. Der Schlüssel ist Stärke in Zahlen; Durch die Betrachtung von Tausenden von Aktien versuchen wir festzustellen, ob Gruppen von Aktien auf einmal die gleichen Muster aufweisen. Wir fragen uns Fragen wie: "Gibt es zu viel Überschwang, was darauf hinweist, dass ein Ausverkauf in der Nähe ist? Oder gibt es zu viel Pessimismus, was darauf hindeutet, dass eine Rallye in der Nähe ist?"
Wie sehen all diese Signale in einer bestimmten Woche aus? Unten finden Sie eine Übersicht aller ungewöhnlichen Handelssignale nach Marktkapitalisierung für die Woche vom 1. Oktober bis 5. Oktober 2018. Beachten Sie die roten Zahlen ganz rechts. Es gab mehr als doppelt so viele Verkaufssignale wie Kaufsignale (563 Verkäufe gegenüber 216 Käufen).
Unsere übliche Beobachtung ist 1, 5 zu 1 für den Kauf in einer bestimmten Woche, die auf 30 Jahre Daten zurückgeht. Diese Woche war also ungewöhnlich. Der Verkauf war nicht nur in der ersten Oktoberwoche erkennbar, sondern trat auch in der Vorwoche (24. bis 28. September 2018) auf. Wenn wir nach rechts schauen, können wir sehen, dass der Verkauf in dieser Woche auch den Kauf verdunkelte (329 Verkäufe gegenüber 225 Käufen).
Aber wie können wir diese Informationen nutzen, um uns beim Handeln und Investieren einen Vorteil zu verschaffen? Mapsignals erstellte eine Kennzahl, die den Kauf und Verkauf im gleitenden 25-Tage-Durchschnitt nachverfolgt. Da die Märkte im Zickzack verlaufen, möchten wir den Kauf und Verkauf über fünf Wochen hinweg glätten, um zu zeigen, ob sich ein extremes Muster abzeichnet… dh ein Rückgang könnte für den Markt in der Nähe sein.
In der folgenden Grafik zeigen wir das Verhältnis als gleitenden 25-Tage-Durchschnitt unserer Kauf- / Verkaufssignale, überlagert mit dem Russell 2000 mit einem Bereich zwischen 0% und 100%. Wenn die Quote über 80% (grün) steigt, sind wir überkauft und erwarten in der Regel einen baldigen Ausverkauf. (Dies geschah Ende Januar 2018.) Wenn es unter 25% (rot) fällt, werden wir überverkauft und sehen in der Regel kurz danach eine massive Rallye. In der Vergangenheit war das Verhältnis sehr genau. Am Freitag, dem 5. Oktober 2018, sank die Quote auf unter 50%, was bedeutet, dass in den letzten fünf Wochen mehr verkauft als gekauft wurde. Dies bedeutet normalerweise, dass ein Markt im Begriff ist zu fallen. Schauen Sie sich die Abschlussdaten vom Freitag unten an:
Die Quote unter 45, 6% zeigt, dass die Märkte danach wie am Schnürchen fallen. Um Ihnen zu zeigen, wie genau und aktuell dieses Verhältnis sein kann, schauen Sie sich das Update an, das wir am Mittwochmorgen veröffentlicht haben:
Derzeit liegt die MAP-Quote bei 45, 6% und hat einen historischen Präzedenzfall von 45, 6%. Heute Morgen habe ich unsere Daten durchgesehen, um zu sehen, wie hoch die Terminerträge für den iShares Russell 2000 ETF (IWM) waren, bei dem die Quote gesunken ist und unter 45, 6% gefallen ist. Da wir bei 45, 6% sind, sollten wir heute unter diesem Niveau brechen. Wir gehen davon aus, dass heute viele Verkaufssignale zu Ende gehen werden. Aber auch hier werden Böden beim Verkauf von Auspuffen selbst hergestellt.
Nachfolgend finden Sie Statistiken zum Niveau von 45, 6% und warum wir dies für wichtig halten. Wir hatten nur acht Fälle, in denen sich die Quote in einem Abwärtstrend befand und dann unter 45, 6% fiel. Dies ist aus 1.579 Handelstagen von Daten heraus, also ist dies ein sehr seltenes Ereignis! Einige Beobachtungen zu den Marktrenditen nach einem Durchbruch unter das Niveau von 45, 6%:
- Der Markt handelte in allen Fällen niedriger. Die durchschnittlichen Handelstage bis zum Erreichen des lokalen Tiefststandes = 13. Der kürzeste war drei Tage und der längste war 27. Die durchschnittliche Rendite von IWM nach jeder der acht Instanzen bis zum lokalen Tiefststand = -5, 29 %.
In der nachstehenden Tabelle sind die acht Fälle aufgeführt, in denen die Quote gesunken ist und unter 45, 6% gefallen ist:
Nachfolgend sind die historischen Instanzen aufgeführt, die durch einen roten Kreis mit gelber Füllung hervorgehoben werden:
Die Quintessenz
Unsere Daten deuten darauf hin, dass eine sinkende Quote von unter 45, 6% zu weiteren Abwärtsbewegungen auf dem Markt führen dürfte. Dies ist jedoch keine schlechte Sache, da Messwerte, die überverkaufte Werte (25%) erreichen, eine große Chance darstellten, große Aktien zu kaufen. Unsere langfristige Einschätzung ist optimistisch und wir glauben, dass Rückschläge wie diese Kaufgelegenheiten sind.
