Was ist Buchwertminderung?
Eine Buchwertminderung verringert den Wert, zu dem ein Vermögenswert in den Büchern geführt wird, weil Änderungen des Vermögenswerts oder der Marktbedingungen seinen aktuellen Marktwert verringert haben. Die Buchwertminderung ist eine nicht zahlungswirksame Belastung, die als Aufwand erfasst wird und somit das Ergebnis mindert. In einigen Fällen kann es sich um eine sehr signifikante Zahl handeln, die zu erheblichen Verlusten für das berichtende Unternehmen führen kann. Da es sich um einen außerordentlichen Posten handelt, weisen Unternehmen in der Regel einen GAAP-Nettoertrag (oder -verlust) unter Berücksichtigung der Buchwertminderungsgebühr sowie einen Pro-forma- oder Non-GAAP-Nettoertrag oder -verlust ohne die Gebühr aus. Eine Buchwertminderung wird in der populären Presse häufiger als Abschreibung oder Wertminderung bezeichnet.
Grundlegendes zur Buchwertreduzierung
Während nach GAAP bei Vorliegen einer wesentlichen Wertminderung eine Buchwertminderung eines Vermögenswerts erforderlich ist, ist es unmöglich, alle Vermögenswerte vierteljährlich auf eine solche Wertminderung zu überprüfen. GAAP legt Richtlinien fest, wann solche Wertminderungstests durchgeführt werden sollten.
Insbesondere Sachanlagen und immaterielle Vermögenswerte mit begrenzter Nutzungsdauer, die über die Zeit abgeschrieben oder abgeschrieben werden, sollten auf Wertminderung geprüft werden, wenn Markt- oder Vermögenswertänderungen darauf hindeuten, dass der Buchwert des Vermögenswerts möglicherweise überbewertet und nicht vollständig wiedererlangbar ist. Immaterielle Vermögenswerte mit langer Nutzungsdauer, die nicht planmäßig abgeschrieben werden, sollten mindestens einmal jährlich auf ihre Werthaltigkeit überprüft werden.
Ein Test für eine mögliche Buchwertminderung kann in einer Reihe von Situationen angezeigt sein. Dazu gehören ein erheblicher Rückgang des Marktpreises, eine nachteilige Veränderung des physischen Zustands des Vermögenswerts, wirtschaftliche Bedingungen, eine negative politische Veränderung in dem Land, in dem sich der Vermögenswert befindet, und so weiter.
Die Rechnungslegungsvorschriften für die Umkehrung von Buchwertminderungen können zwischen GAAP und International Financial Reporting Standards (IFRS) abweichen. Beispielsweise verbietet US-GAAP die Auflösung früherer Wertminderungen auf Vorräte, IFRS lässt sie jedoch unter bestimmten Umständen zu. Sowohl nach GAAP als auch nach IFRS ist die Auflösung von Firmenwertabschreibungen untersagt.
Finanzanalysten beobachten aufmerksam Änderungen der Buchwertschätzungen. Wenn ein Unternehmen unerwartet und mit wenig wirtschaftlicher Rechtfertigung die Aktiva notiert, kann dies ein Anzeichen für Schwierigkeiten sein. Öffentliche Unternehmen werden sich sehr bemühen, Anpassungen durch ihre Unternehmenskommunikations- und Investor-Relations-Teams zu erklären.
