Was ist Kreditrisiko?
Das Kreditrisiko bezieht sich auf den Gesamtbetrag des Kredits, den ein Kreditgeber einem Kreditnehmer zur Verfügung stellt. Die Höhe des Kreditrisikos gibt an, inwieweit der Kreditgeber dem Verlustrisiko ausgesetzt ist, falls der Kreditnehmer mit dem Kredit in Verzug gerät. Das Kreditrisiko kann durch den Kauf von Credit Default Swaps und anderen Arten von Finanzinstrumenten minimiert werden.
Grundlegendes zum Kreditrisiko
Das Kreditrisiko ist der maximale Geldbetrag, der verloren geht, wenn der Kontrahent eines Vertrags mit einem Kredit in Verzug gerät. Wenn eine Bank beispielsweise Unternehmen A kurzfristige und langfristige Kredite in Höhe von insgesamt 100 Mio. USD gewährt hat, beläuft sich ihr Kreditrisiko für dieses Geschäft auf einfache Weise auf 100 Mio. USD.
Die Banken bemühen sich im Allgemeinen um eine Maximierung ihres Kreditrisikos gegenüber Kunden mit hoher Bonität, während sie gleichzeitig ihr Risiko gegenüber Kunden mit niedrigerer Bonität minimieren. Wenn ein Kunde auf unerwartete finanzielle Probleme stößt, versucht eine Bank möglicherweise, sein Kreditrisiko zu verringern, um das Risiko eines Verlusts zu verringern, der sich aus einem möglichen Ausfall ergeben kann.
Banken können bei der Analyse des Kreditrisikos die Gesamtheit der Kreditaktivitäten mit einem bestimmten Kunden untersuchen. Ein Verbraucher, der zum Beispiel sowohl für sein Autokredit als auch für seine Hypothek pünktliche Zahlungen geleistet hat, kann möglicherweise leichter eine Genehmigung für einen persönlichen Kreditantrag erhalten.
Wie Kreditgeber das Kreditrisiko kontrollieren
Kreditgeber verfügen über zahlreiche Methoden zur Steuerung des Kreditrisikos. Bestimmte Praktiken sind einfach, wie zum Beispiel die Festlegung von Kreditlimits durch ein Kreditkartenunternehmen, basierend auf der Einschätzung der wahrscheinlichen Fähigkeit eines Kreditnehmers, den geschuldeten Betrag zurückzuzahlen. Beispielsweise ist es für ein Kreditkartenunternehmen logisch, einem College-Studenten, der keine Kreditwürdigkeit besitzt, ein Kreditlimit von 300 USD aufzuerlegen, bis er oder sie nachweislich nachweislich pünktliche Zahlungen ausgeführt hat.
Am anderen Ende des Spektrums könnte dasselbe Kreditkartenunternehmen strategisch gerechtfertigt sein, einem Kunden mit hohem Einkommen mit einem FICO-Wert über 800 ein Limit von 100.000 USD anzubieten. In erster Linie reduziert das Kartenunternehmen sein Kreditrisiko auf a Kreditnehmer mit höherem Risiko. Im letzteren Szenario erhöht das Unternehmen sein Engagement in einem A-Paper-Kreditnehmer geschickt.
Komplexere Methoden zur Begrenzung des Kreditrisikos umfassen den Kauf von Credit Default Swaps, die das Kreditrisiko effektiv auf Dritte übertragen. Der Swap-Käufer leistet Prämienzahlungen an den Verkäufer, der sich einverstanden erklärt, das Risiko der Verschuldung zu übernehmen, und entschädigt den Käufer durch Zinszahlungen, wobei er auch seine Prämien zurückerstattet, wenn der Kreditnehmer in Verzug gerät. Credit Default Swaps spielten in der Finanzkrise 2008 eine wichtige Rolle, da die Verkäufer das Risiko der von ihnen übernommenen Schulden bei der Emission von Swaps auf Subprime-Hypothekenbündel falsch einschätzten.
Die zentralen Thesen
- Kreditengagement ist ein Begriff, der das Ausmaß beschreibt, in dem der Kreditgeber für einen potenziellen Verlust anfällig ist, wenn ein Kreditnehmer einem Kredit ausfällt. Kreditkartenunternehmen mindern das Risiko, unterschiedliche Kreditlimits für verschiedene Verbraucher anzubieten, basierend auf ihrer wahrscheinlichen Fähigkeit, rechtzeitig zu handeln Zahlungen auf ihre Schulden. Andere Methoden zur Reduzierung des Kreditrisikos umfassen den Einsatz von Credit Default Swaps, bei denen ein Dritter das Kreditrisiko effektiv aufnimmt.
Kreditrisiko versus Kreditrisiko
Die Begriffe "Kreditrisiko" und "Kreditrisiko" werden häufig synonym verwendet. Tatsächlich ist das Kreditrisiko jedoch eine Komponente des Kreditrisikos, die das potenzielle Ausmaß des Verlusts im Falle eines Ausfalls misst.
Die Ausfallwahrscheinlichkeit gibt an, wie wahrscheinlich es ist, dass der Kreditnehmer nicht in der Lage oder nicht bereit ist, die Schulden zurückzuzahlen. Die Beitreibungsquote quantifiziert den Teil des Schadens, der wahrscheinlich durch Insolvenzverfahren oder andere Inkassobemühungen beigetrieben wird.
