Im Laufe der Jahre haben sich Mitarbeiteraktienoptionen zu einer immer gängigeren Methode entwickelt, um höherrangige Mitarbeiter zu rekrutieren und ihnen ein Gefühl der Eigenverantwortung in einem Unternehmen zu vermitteln. Nach Angaben des Nationalen Zentrums für Mitarbeiterbeteiligung hat sich die Zahl der Arbeitnehmer, die Optionen halten, seit Ende der 1980er Jahre verzehnfacht.
In der Tat können Aktienoptionen, die Ihnen das Recht einräumen, zu einem festgelegten Preis zu einem späteren Zeitpunkt Aktien zu kaufen, ein wertvoller Bestandteil Ihres Gesamtvergütungspakets sein. Aber um das Beste aus ihnen herauszuholen, ist es wichtig zu verstehen, wie sie funktionieren und wie sie aus steuerlichen Gründen behandelt werden.
Holen Sie das Beste aus den Aktienoptionen Ihrer Mitarbeiter heraus
Grundlagen verstehen
Der Vorteil einer Aktienoption ist die Möglichkeit, zukünftig Aktien zu einem festen Preis zu kaufen, auch wenn der Marktwert bei Ihrem Kauf höher ist als dieser Betrag. Ihre Fähigkeit, Ihre Optionen auszuüben, wird durch einen Vesting-Zeitplan bestimmt, in dem die Anzahl der Aktien aufgeführt ist, die ein Mitarbeiter zu einem bestimmten späteren Zeitpunkt erwerben kann.
Die zentralen Thesen
- Mitarbeiteraktienoptionen können ein lukrativer Bestandteil des Gesamtvergütungspakets eines Einzelnen sein, obwohl nicht jedes Unternehmen sie anbietet. Mitarbeiter können Aktien zu einem festgelegten Preis zu einem zukünftigen Zeitpunkt kaufen, unabhängig vom Aktienkurs, zu dem die Optionen ausgeübt werden. Nicht qualifizierte Aktienoptionen (NSOs) werden Mitarbeitern, Beratern und Beratern gewährt. Incentive Stock Options (ISOs) gelten nur für Mitarbeiter. Bei NSOs zahlen Sie bei Ausübung der Optionen normale Einkommenssteuern und bei Verkauf der Anteile Kapitalertragssteuern. Bei ISOs zahlen Sie nur Steuern, wenn Sie die Anteile verkaufen, und zwar entweder normal Einkommen oder Kapitalgewinne, je nachdem, wie lange Sie die Aktien zuerst besaßen.
Ein Arbeitgeber kann Ihnen am Tag der Gewährung 1.000 Aktien gewähren, wobei 250 Aktien ein Jahr später unverfallbar sind. Das heißt, Sie haben das Recht, 250 der ursprünglich gewährten 1.000 Aktien auszuüben. Im Jahr danach sind weitere 250 Aktien unverfallbar und so weiter. Der Vesting-Zeitplan enthält auch ein Ablaufdatum. In diesem Fall hat der Mitarbeiter nicht mehr das Recht, Unternehmensaktien gemäß den Bedingungen der Vereinbarung zu erwerben.
Der Preis, zu dem der Mitarbeiter Aktien erwerben kann, wird als Ausübungspreis bezeichnet. In den meisten Fällen handelt es sich lediglich um den Marktwert der Aktie am Tag der Gewährung. Wenn der Aktienkurs zu dem Zeitpunkt steigt, an dem Sie ausübbar sind, wird Ihre Option als "im Geld" eingestuft, dh Sie können die Aktien zu einem niedrigeren Preis kaufen, als sie jetzt wert sind.
Arten von Aktienoptionen
Es gibt zwei Haupttypen von Mitarbeiteraktienoptionen: nicht qualifizierte Aktienoptionen (NSOs) und Incentive-Aktienoptionen (ISOs). Ein Unterschied zwischen ihnen ist die Förderfähigkeit. Unternehmen können Mitarbeitern, Beratern und Beratern die ersteren gewähren. Es können jedoch nur Mitarbeiter ISOs erhalten. Der größte Unterschied besteht jedoch darin, wie sie am Ausübungstag steuerlich behandelt werden.
Bei einem NSO entsteht bei Ausübung der Option ein Rechnungsrecht. Die Differenz zwischen dem Ausübungspreis und dem beizulegenden Zeitwert der Aktien unterliegt in diesem Jahr den gewöhnlichen Ertragsteuern.
Angenommen, Sie haben Optionen mit einem Ausübungspreis von 10 USD je Aktie, der zum Zeitpunkt der Ausübung auf 30 USD gestiegen ist. Sie würden Einkommenssteuern auf 20 USD pro Aktie zahlen.
Wenn Sie die Aktien anschließend verkaufen, unterliegt eine weitere Erhöhung des Verkaufspreises der günstigeren Kapitalgewinnrate. Nehmen wir an, sie hätten einen Wertzuwachs von 55 USD je Aktie, als Sie sie zwei Jahre später verkauften. Sie würden den langfristigen Kapitalgewinnsatz für 25 USD pro Aktie zahlen (obwohl Sie den höheren kurzfristigen Satz zahlen würden, wenn Sie sie innerhalb eines Jahres nach dem Kauf verkaufen würden).
ISOs werden in der Regel als vorteilhafter für den Mitarbeiter angesehen, zum Teil, weil das Ausübungsdatum kein steuerpflichtiges Ereignis ist (obwohl höher verdienende Mitarbeiter eine alternative Anpassung der Mindeststeuer (AMT) vornehmen müssen, die auf der Differenz zwischen dem aktuellen Marktpreis basiert und dem Ausübungspreis).
Stattdessen begnügen Sie sich mit dem IRS, wenn Sie Ihre Anteile tatsächlich verkaufen. Wenn Sie die Aktie länger als ein Jahr halten, wird die Differenz zwischen dem Ausübungspreis und dem eventuellen Verkaufspreis mit der langfristigen Kapitalertragssteuer verrechnet. Wenn wir also die gleichen Preise wie im vorherigen Beispiel verwenden, zahlen Sie die Kapitalgewinnsteuer auf 45 USD pro Aktie (55 USD Verkaufspreis abzüglich des Ausübungspreises von 10 USD).
Um die bevorzugte steuerliche Behandlung zu erhalten, müssen ISOs zwei Jahre ab dem Datum ihrer Gewährung und mindestens ein Jahr ab dem Ausübungsdatum aufbewahrt werden. Andernfalls kommt es zu einer „disqualifizierenden Verfügung“, und die Differenz zwischen dem Zuteilungspreis und dem Marktwert am Ausübungstag unterliegt der normalen Einkommensteuer.
Beachten Sie das Ablaufdatum
Aktienoptionen halten nicht ewig. Normalerweise gibt es einen Vesting-Zeitplan, der zwischen einem und vier Jahren liegt, obwohl einige Mitarbeiter möglicherweise bis zu zehn Jahre beschäftigt sind. Und wenn Sie das Unternehmen aus irgendeinem Grund verlassen, sei es aufgrund einer Entlassung, eines Rücktritts oder einer Pensionierung, haben Sie möglicherweise nur 90 Tage Zeit, um diese zu nutzen.
Wenn Sie sich innerhalb weniger Wochen nach dem Verfall befinden und die Aktie über dem Ausübungspreis notiert, ist es wahrscheinlich an der Zeit zu handeln. Das Letzte, was Sie tun möchten, ist, die Optionen verfallen zu lassen und wertlos zu sein.
14, 2 Millionen
Die Anzahl der Teilnehmer an einem Mitarbeiteraktienoptionsprogramm in den USA ab 2016, dem letzten Jahr, für das Daten verfügbar sind, gemäß dem National Center for Employee Ownership.
Halten Sie Ihr Portfolio vielfältig
Ein großzügiger Aktienoptionsnutzen ist sicherlich nichts auszusetzen. Es besteht jedoch ein erhebliches Risiko - die Möglichkeit, dass zu viel Ihres Vermögens in einer einzigen Aktie gebunden wird.
In der Regel möchten Sie vermeiden, dass mehr als 10% bis 15% Ihres Portfolios an ein bestimmtes Unternehmen gebunden sind. Sollte die Organisation in schwierige Zeiten geraten, wären Sie nicht ausreichend diversifiziert, um den Schlag abzufedern.
Wenn Sie diese Schwelle überschreiten, könnten Sie daran denken, jedes Jahr genügend Aktien zu verkaufen, um Ihr Notgroschen vor einem übermäßigen Volatilitätsrisiko zu schützen. Um Marktschwankungen Rechnung zu tragen, sollten Sie den Verkauf in eine Reihe von Transaktionen über einige Wochen oder Monate aufteilen, insbesondere für größere Beträge. Sie können dieses Einkommen dann verwenden, um Ihre 401 (k) - und IRA-Beiträge zu erhöhen.
Die Quintessenz
Mitarbeiteraktienoptionen können ein wertvoller Bestandteil Ihres Vergütungspakets sein, insbesondere wenn Sie für ein Unternehmen arbeiten, dessen Aktien in letzter Zeit stark gestiegen sind. Stellen Sie sicher, dass Sie Ihre Rechte ausüben, bevor sie verfallen, und verstehen Sie die steuerlichen Auswirkungen Ihrer Entscheidungen.
