Was ist eine Haltedauer?
Eine Haltedauer ist die Zeitspanne zwischen dem Kauf und Verkauf eines Wertpapiers, in der die Anlage von einem Anleger gehalten wird. In einer Long-Position bezieht sich die Haltedauer auf die Zeit zwischen dem Kauf und dem Verkauf eines Vermögenswerts. Bei einer Short-Optionsposition ist die Haltedauer der Zeitraum zwischen dem Rückkauf der Wertpapiere durch einen Leerverkäufer und der Lieferung des Wertpapiers an den Kreditgeber, um die Short-Position zu schließen.
Die Grundlagen einer Haltedauer
Die Haltedauer einer Anlage wird zur Bestimmung der Besteuerung von Kapitalgewinnen oder -verlusten herangezogen. Eine langfristige Haltedauer beträgt ein Jahr oder mehr ohne Ablauf. Bei Anlagen mit einer Haltedauer von weniger als einem Jahr handelt es sich um kurzfristige Anlagen. Die Einzahlung von Dividenden auf ein Konto hat ebenfalls eine Haltedauer.
Die Haltedauer-Rendite ist somit die Gesamtrendite, die aus dem Halten eines Vermögenswerts oder eines Portfolios von Vermögenswerten über einen bestimmten Zeitraum erzielt wurde, im Allgemeinen ausgedrückt in Prozent. Die Rendite für die Haltedauer wird auf der Grundlage der Gesamtrendite des Vermögenswerts oder Portfolios (Ertrag zuzüglich Wertänderungen) berechnet. Dies ist besonders nützlich, um die Renditen zwischen Anlagen zu vergleichen, die für verschiedene Zeiträume gehalten werden.
Die zentralen Thesen
- Eine Haltedauer ist die Zeitspanne, in der die Anlage von einem Anleger gehalten wird, oder die Zeitspanne zwischen dem Kauf und Verkauf eines Wertpapiers. Die Haltedauer beginnt am Tag nach dem Erwerb des Wertpapiers und dauert bis zum Tag seiner Veräußerung oder Veräußerung bestimmt die Haltedauer die steuerlichen Auswirkungen. Die Haltedauer-Rendite ist die Gesamtrendite, die aus dem Halten eines Vermögenswerts oder eines Portfolios von Vermögenswerten über einen bestimmten Zeitraum erzielt wurde, im Allgemeinen ausgedrückt als Prozentsatz. Unterschiede in der Haltedauer können zu einer unterschiedlichen steuerlichen Behandlung einer Anlage führen.
Berechnung einer Haltedauer
Die Haltedauer beginnt am Tag nach dem Erwerb des Wertpapiers und dauert bis zum Tag seiner Veräußerung oder Veräußerung. Zum Beispiel hat Sarah am 2. Januar 2016 100 Aktien gekauft. Bei der Bestimmung ihrer Haltedauer beginnt sie am 3. Januar 2016 mit der Zählung. Der dritte Tag eines jeden Monats danach gilt unabhängig davon als Beginn eines neuen Monats wie viele Tage jeder Monat enthält.
Wenn Sarah ihre Aktie am 23. Dezember 2016 verkauft, würde sie einen kurzfristigen Kapitalgewinn oder -verlust realisieren, da ihre Haltedauer weniger als ein Jahr beträgt. Wenn sie ihre Aktie am 3. Januar 2017 verkauft, würde sie einen langfristigen Kapitalgewinn oder -verlust erzielen, da ihre Haltedauer mehr als ein Jahr beträgt.
Die Halteperiodenrendite kann daher durch die folgende Formel dargestellt werden:
Um die Umstellung zu erleichtern, müssen Sie Haltedauer Rendite = IVEinkommen + (EOPV - IV) wobei: EOPV = Ende der Periode WertIV = Anfangswert
Unterschiedliche Regeln zur Festlegung der Haltedauer
Bei Erhalt eines Geschenks mit geschätzten Beständen oder einer anderen Sicherheit basiert die Ermittlung der Kostenbasis des Empfängers auf der Basis des Spenders. Die Haltedauer des Empfängers umfasst auch die Länge der Haltedauer des Spenders. Diese Fortsetzung des Haltens wird als "Anheften" bezeichnet, da die Haltefrist des Empfängers einen Mehrwert für die Haltefrist des Spenders darstellt. In Fällen, in denen die Basis des Empfängers durch den fairen Marktwert des Wertpapiers bestimmt wird, wie z. B. ein Geschenk von Aktien, dessen Wert abgenommen hat, beginnt die Haltedauer des Empfängers am Tag nach Erhalt des Geschenks.
1 Jahr
Die Haltedauer, nach deren Ablauf die IRS eine Anlage als langfristigen steuerlichen Gewinn (oder Verlust) ansieht. Langfristige Kapitalgewinne werden günstiger besteuert als kurzfristige Gewinne.
Wenn ein Anleger eine Aktiendividende erhält, ist die Haltedauer für die neuen Aktien oder Teile einer neuen Aktie dieselbe wie für die alten Aktien. Die Einhaltung der Mindesthaltedauer ist die Hauptvoraussetzung für die Einstufung von Dividenden als qualifiziert. Bei Stammaktien muss der Bestand 60 Tage während des 120-Tage-Zeitraums überschreiten, der 60 Tage vor dem Ex-Dividenden-Datum beginnt. Vorzugsaktien müssen während des Zeitraums von 180 Tagen, der 90 Tage vor dem Ex-Dividende-Datum der Aktie beginnt, eine Haltedauer von mindestens 90 Tagen haben.
Das Halten gilt auch, wenn neue Aktien eines Unternehmens eingehen, das von dem ursprünglichen Unternehmen ausgegliedert wurde, bei dem der Investor Aktien gekauft hat. Zum Beispiel erwarb Paul im April 2015 100 Aktien. Im Juni 2016 erklärte das Unternehmen einen Aktiensplit im Verhältnis 2: 1. Paul hatte dann 200 Aktien der Gesellschaft mit der gleichen Haltedauer, beginnend mit dem Kaufdatum im April 2015.
