Grafik-Powerhouse NVIDIA Corporation (NVDA) meldet Gewinn nach der Schlussglocke am Donnerstag. Wall Street-Analysten erwarten einen Gewinn von 1, 15 USD je Aktie bei einem Umsatz von 2, 55 Mrd. USD im zweiten Quartal. Das Unternehmen übertraf die Erwartungen und bekräftigte seine Prognosen im Beichtvierteljahr im Mai und löste damit eine gemischte Sitzung aus, die Bullen und Bären aus der Fassung brachte. Für den Rest des Monats fiel die Aktie wie ein Stein und trug fast 15% zu den bereits erheblichen Verlusten im Mai bei.
Die Aktie hatte Probleme, seit sie im Oktober 2018 ein Allzeithoch von über 290 US-Dollar verzeichnete. Sie stürzte mehr als 50% in das Dezember-Tief und konnte nur ein Drittel dieser Verluste in der ersten Jahreshälfte 2019 wieder aufholen. Es sind nun zwei Versuche fehlgeschlagen, aufzustocken Widerstand beim 50-wöchigen exponentiellen gleitenden Durchschnitt (EMA), während ein erfolgreicher Test auf dem Tief von 2018 veröffentlicht wurde. Trotz dieser scheinbar rückläufigen Entwicklung zeigen die Akkumulationswerte eine enorme Loyalität und befinden sich nun in der Nähe des Allzeithochs von April 2019.
Das Unternehmen ist weniger in China engagiert als viele Chip-Aktien, ist jedoch nicht immun gegen makroökonomischen Gegenwind, der die Branche seit dem ersten Quartal 2018 zutiefst getroffen hat. Der PHLX Semiconductor Index (SOX) hat nun zwei Versuche, die 50-Tage-Marke zu erreichen, nicht bestanden EMA-Widerstand nahe 1.500, was die Wahrscheinlichkeit erhöht, dass das Mai-Tief bei 1.287 getestet wird. Leider für Bullen könnte dieser Abwärtstrend das Ende einer mehrjährigen Anstrengung signalisieren, 19 Jahre Widerstand zu leisten
NVDA-Langzeitdiagramm (1999 - 2019)
TradingView.com
Ein Börsengang im Januar 1999 wurde mit einem Split-bereinigten Kurs von 1, 83 USD eröffnet und fiel mit einer Unterstützung in der Nähe von 1, 30 USD in eine enge Spanne. Er durchbrach im November den Widerstand der Range und startete, angetrieben von der letzten Phase des Internet-Bubble-Bull-Marktes. Die Rallye endete in der Mitte der Teenager-Jahre im Juni 2000 und führte zu einem steilen Rückgang, der zum Jahresende Unterstützung in der Nähe von 4, 50 USD fand. Ein Ausbruchsversuch im Mai 2001 schlug fehl, während ein Versuch im Oktober erfolgreich war und die Aktie bis in die Mitte der 20er Jahre anhob.
Dieser Höhepunkt markierte das höchste Hoch der nächsten fünf Jahre, bevor es im Oktober 2002 zu einem Ausverkauf auf ein Dreijahrestief kam. Eine Erholung in der Mitte des Jahrzehnts vollzog sich in zwei Wellen und schloss schließlich eine Runde in das vorherige Hoch im vierten Jahr ab Ein Ausbruch im Jahr 2007 kam in den oberen 30er Jahren zum Stillstand und führte zu einem deutlichen Rückgang, der 2009 Unterstützung unter 6, 00 USD fand. Die Aktie wurde innerhalb dieser Grenzen bis 2016 gehandelt, als die Bitcoin-Blase einen großen Ausbruch auslöste.
Die Aktie verzeichnete im Oktober 2018 einen historischen Anstieg auf das Allzeithoch von 292, 76 USD und fiel im Dezember drastisch ab, wobei sie mehr als die Hälfte ihres Wertes verlor, bevor sie bei der 50-monatigen EMA-Marke aufholte. Ein Abschwung im zweiten Quartal endete auf dem gleichen Unterstützungsniveau, aber der darauffolgende Aufwärtstrend konnte kein starkes Kaufinteresse auslösen, da er im Juli bei 170 USD ins Stocken geriet. Der derzeitige Ausverkauf hat inzwischen 18 Punkte nach dem Tief vom Juni erreicht.
Der monatliche Sochastik-Oszillator trat im März 2019 in einen Kaufzyklus ein und prognostizierte eine relative Stärke von mindestens sechs bis neun Monaten. Es ist inzwischen nahe dem Mittelpunkt des Panels zum Stillstand gekommen, aber dieser Wert gibt häufig Peitschenhiebe ab, sodass Bullen immer noch genügend Zeit haben, aus dem Abseits zu treten und die Aktie in höhere Kurse zu treiben. Die schwache Performance im ersten Halbjahr im Vergleich zu anderen großen Technologieaktien warnt die Aktionäre jedoch davor, auf das Beste zu hoffen, aber auf das Schlechteste zu planen.
NVDA-Kurzzeittabelle (2017 - 2019)
TradingView.Com
Der Indikator für die Verteilung der Akkumulation auf das bilanzielle Volumen (OBV) hat sich im vierten Quartal relativ gut behauptet und ist auf ein 13-Monats-Tief gefallen, während der Preis ein 19-Monats-Tief erreichte. Die Aktie stieß im April auf ein hervorragendes Kaufinteresse, was den OBV auf ein Allzeithoch hob und gleichzeitig vorhersagte, dass der Kurs bald aufholen würde. Zumindest bisher hat sich dies als falsches Signal erwiesen, da NVIDIA nun fast 40 Punkte tiefer notiert.
Achten Sie nach dem Bericht vom Donnerstag auf eine rückläufige Ergebnisreaktion, um die 50-monatige EMA zum dritten Mal ins Spiel zu bringen. Dieser Unterstützungslevel ist jetzt lose mit dem 200-Wochen-EMA abgestimmt, sodass auch der gleitende Durchschnitt beobachtet werden sollte. Auf der anderen Seite wird eine zinsbullische Reaktion kein sofortiges Entwarnungssignal auslösen, da jeder Anstieg den 50-wöchigen EMA bei 175 USD anheben muss, bevor längerfristige Kaufsignale ausgelöst werden.
Die Quintessenz
Die NVIDIA-Aktie bewegt sich nach einer schwachen ersten Halbjahresperformance zwischen relativ engen Unterstützungs- und Widerstandsniveaus und erhöht die Einsätze für den Quartalsbericht dieser Woche.
