Neben der Möglichkeit, die Geschäftsideen von Freunden und Familie zu unterstützen, können Einzelpersonen Crowdfunding nutzen, um ihr Anlageportfolio um Immobilien zu erweitern. Crowdfunding-Kampagnen werden normalerweise im Internet durchgeführt und ermöglichen es jedem, Geld für Projekte und Geschäftsvorhaben von einer großen Anzahl von Personen zu sammeln, die kleine Spendengelder spenden.
Unternehmer wurden von diesem Phänomen positiv beeinflusst. Dies hat es ihnen ermöglicht, mit sehr billigem Kapital im Vergleich zu alternativen Finanzierungsoptionen wie Eigenkapital- und Fremdkapitalfinanzierung zu beginnen, zu wachsen und sogar ihr Unternehmen zu retten. Entwickler konnten auch das Crowdfunding-Potenzial nutzen. Plattformen wie Fundrise, CrowdStreet und RealtyMogul haben es ihnen ermöglicht, Geld für den Erwerb und die Entwicklung einkommensschaffender Immobilien zu sammeln. Diese Plattformen haben auch einzelnen Anlegern eine Alternative zu Immobilien-Investment-Trusts (REITs) gegeben und es ihnen ermöglicht, direkt in Immobilienentwicklungen und -akquisitionen zu investieren. (Weitere Informationen finden Sie unter Immobilien und Crowdfunding: Ein neuer Weg für Investoren .)
Obwohl sich das Grundkonzept des Immobilien-Crowdfunding gut anhört, weist es einige Nachteile auf, auf die potenzielle Anleger achten sollten. Im Folgenden werden einige Vor- und Nachteile einer Investition in Immobilien über eine Crowdfunding-Plattform erläutert.
Vorteile
Im Gegensatz zu REITs können Investoren beim Immobilien-Crowdfunding genau entscheiden, welche Immobilien sie in ihr Portfolio aufnehmen oder aus ihrem Portfolio ausschließen möchten. Wenn eine Person Anteile an einem REIT kauft, investiert sie im Wesentlichen in eine geografisch unterschiedliche Anzahl von Immobilien. Wenn der REIT-Bestand groß ist, ist es für die Aktionäre möglicherweise schwierig, alle Immobilien im REIT-Portfolio zu analysieren. Wenn eine Person in eine Crowdfunding-Kampagne für Immobilien investiert, investiert sie in eine einzelne Immobilie. Dadurch kann der Anleger genau wissen, was sich in seinem Portfolio befindet.
Darüber hinaus werden Investitionen in Crowdfunding-Kampagnen für Immobilien nicht öffentlich gehandelt und erhalten daher nicht jede Minute eine Marktbewertung. Wertschwankungen von Immobilien-Crowdfunded-Anlagen treten daher nicht auf. Der Aktienkurs eines REIT kann an jedem Handelstag dramatisch auf und ab gehen, und die Kursentwicklung wird oft von externen Faktoren beeinflusst. REIT-Anleger, die der Volatilität des Aktienmarktes entfliehen möchten, könnten in der Illiquidität von Crowdfunding-Anlagen einen sicheren Hafen finden.
Es gibt auch einige Investoren, die einfach einen Gewinn aus der Veräußerung eines Grundstücks erzielen und regelmäßige Mieteinnahmen erzielen möchten, ohne sich der Herausforderung der Immobilienverwaltung zu stellen. Immobilien-Crowdfunding ist attraktiv für Anleger, die die Vorteile von einkommensgenerierenden Immobilien nutzen möchten, diese aber nicht unbedingt verwalten müssen.
Darüber hinaus erfordern Crowdfunding-Kampagnen für Immobilien keine großen Mindestinvestitionen. Dies bedeutet, dass Investoren eine Beteiligung an einem umfangreichen Immobilienprojekt besitzen können, ohne viel Geld investieren zu müssen. Da Anleger in der Lage sind, kleine Geldbeträge in Immobiliengeschäfte zu investieren, können sie ihr Eigentum an mehreren Immobilien diversifizieren, was zu einem diversifizierteren Portfolio und einem minimierten Risiko führt. Beispielsweise kann ein Investor, anstatt 250.000 USD in eine Immobilie zu investieren, 50.000 USD in vier verschiedene Kampagnen investieren. (Weitere Informationen finden Sie unter: Immobilien und Crowdfunding: Ein neuer Weg für Investoren .)
Nachteile
Immobilien-Crowdfunding ist möglicherweise kein geeigneter Weg für Anleger, die eine aktive Rolle bei der Verwaltung ihrer Immobilienbestände spielen möchten. Investoren in Crowdfunded-Immobilien haben normalerweise wenig Kontrolle und müssen dem Entwickler oder Betreiber vertrauen, um die Immobilie erfolgreich zu verwalten.
Ein weiteres Problem ist die Tatsache, dass Immobilien-Crowdfunding-Anlagen illiquide sind und nicht gehandelt werden. Dies bedeutet, dass es im Notfall so gut wie unmöglich ist, eine Investition auszuzahlen, bevor die Immobilie veräußert wird.
Im Gegensatz zu REITs müssen Immobilienprojekte, die auf Crowdfunding-Websites basieren, nicht 90% der Mieteinnahmen an Investoren ausschütten. Dies könnte REIT-Anleger enttäuschen, die an überdurchschnittliche Renditen gewöhnt sind.
Crowdfunded-Immobilien sind nicht so reguliert wie REITs. Infolgedessen entspricht die Berichterstattung an die Anleger möglicherweise nicht den gleichen hohen Standards. (Siehe auch: Wenn Crowdfunding reift, wird es einfacher, in Startups zu investieren .)
Die Quintessenz
Ähnlich wie bei REITs hat das Crowdfunding von Immobilien den Zugang zu Investitionen in einkommensschaffende Immobilien demokratisiert. Eine Investition in Crowdfunded-Immobilien ist jedoch nicht für jeden geeignet, der Immobilien in sein Portfolio aufnehmen möchte. Wie bei jeder Investitionsmöglichkeit gibt es auch bei einer Crowdfunding-Kampagne für Immobilien eine Reihe von Vor- und Nachteilen.
