Was sind spontane Verbindlichkeiten?
Spontane Verbindlichkeiten sind die Verpflichtungen eines Unternehmens, die sich aus dem Tagesgeschäft des Unternehmens automatisch ergeben. Ein Anstieg der spontanen Verbindlichkeiten ist normalerweise mit einem Anstieg der Herstellungskosten (oder Umsatzkosten) eines Unternehmens verbunden. Dies sind die Produktionskosten.
Fixkosten, wie zum Beispiel die Kosten eines Fabrikgebäudes, steigen und fallen jedoch nicht mit dem Verkaufsvolumen - sind also keine spontanen Verbindlichkeiten.
Die zentralen Thesen
- Spontanverbindlichkeiten sind die Verpflichtungen eines Unternehmens, die sich aus dem Tagesgeschäft des Unternehmens ergeben. Ein Anstieg der Spontanverbindlichkeiten ist normalerweise mit einem Anstieg der Herstellungskosten (oder Umsatzkosten) eines Unternehmens verbunden Verbindlichkeiten umfassen häufig Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen, die kurzfristige Verbindlichkeiten gegenüber Gläubigern und Lieferanten, Löhne und Steuern sind.
Grundlegendes zu spontanen Verbindlichkeiten
Spontanverbindlichkeiten werden als "spontan" bezeichnet, da sie sich aus Änderungen der Verkaufstätigkeit ergeben. Mit anderen Worten, Spontanverbindlichkeiten werden nicht direkt vom Unternehmen, sondern vom Umsatz oder Produktionsvolumen gesteuert.
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sind kurzfristige Verbindlichkeiten gegenüber Gläubigern und Lieferanten. Wenn ein Unternehmen beispielsweise seinem Lieferanten Rohstoffe schuldet, die in der Produktion verwendet werden, hat das Unternehmen normalerweise Zeit, die Rechnung zu bezahlen. Die Laufzeiten für Verbindlichkeiten könnten 30, 60 oder 90 Tage in der Zukunft betragen. Die Löhne, die für die an die Produktion gebundenen Arbeitnehmer gezahlt werden, wenn Überstunden oder zusätzliche Schichten bei steigenden Umsätzen anfallen.
Die zu zahlenden Steuern könnten auch unter spontane Verbindlichkeiten fallen, da der Gewinn des Unternehmens mit dem Umsatz steigen würde, was zu einer höheren Steuerschuld gegenüber dem Internal Revenue Service (IRS) führen würde.
Im Allgemeinen führt ein Umsatzanstieg in der Regel zu Umsatzkosten (COGS), wenn das Unternehmen ein Produkthersteller ist, oder zu Umsatzkosten (COS), wenn das Unternehmen Dienstleistungen erbringt. Der Anstieg von COGS oder COS ist auf erhöhte Produktions- und Arbeitstätigkeiten zurückzuführen, um verkaufte Lagerbestände zu ersetzen oder zusätzliche Serviceverkäufe zu unterstützen.
Warum spontane Haftungen wichtig sind
Das prognostizierte Wachstum der spontanen Verbindlichkeiten ist für Unternehmen eine wichtige Komponente, die sie berücksichtigen müssen, da sie die entsprechenden Konten auf der anderen Seite der Bilanz - dem Umlaufvermögen - führen. Umlaufvermögen sind kurzfristige Vermögenswerte wie Bargeld und Verbindlichkeiten gegenüber Kunden in Form von Forderungen.
Das Betriebskapital (oder das kurzfristige Vermögen abzüglich kurzfristiger Verbindlichkeiten) ist ein wesentlicher Bestandteil der Finanzierung des laufenden Betriebs eines Unternehmens. Wenn die Hauptkomponenten des Umlaufvermögens wie Bargeld, Forderungen und Lagerbestände die kurzfristigen Verbindlichkeiten nicht konsistent und bequem übersteigen, befindet sich ein Unternehmen möglicherweise in einer schwierigen finanziellen Situation, um seine spontanen Verbindlichkeiten zu erfüllen.
Beispiel für spontane Verbindlichkeiten
Nachstehend finden Sie einen Teil der Gewinn- und Verlustrechnung von Tesla Inc. (TSLA), die im Quartalsergebnis des Unternehmens zum 30. Juni 2019 ausgewiesen ist.
Tesla Income Statement Beispiel. Investopedia
Unsere wichtigsten Imbissbuden lauten wie folgt:
- Der Umsatz oder die Einnahmen von Tesla im Automobilbereich beliefen sich auf 5, 1 Mrd. USD gegenüber 3, 1 Mrd. USD im Vorjahr (grün hervorgehoben). Der Umsatz oder die Einnahmen stiegen im Juni 2019 um 64% gegenüber 2018. Die Umsatzkosten des Unternehmens (oder die Kosten von Warenverkäufe) aus dem Autoverkauf stiegen von 4, 2 Mrd. USD im Jahr 2018 auf 2, 5 Mrd. USD (rot hervorgehoben). Der Anstieg der Umsatzkosten im Jahr 2019 war ein Anstieg von 68% gegenüber dem Vorjahreszeitraum.
Obwohl die Verkäufe von Tesla im Jahresvergleich massiv gestiegen sind, sind die Kosten für diese Verkäufe noch weiter gestiegen. Das Quartal für Tesla zeigt, wie spontan die Kosten der verkauften Waren zu tragen sind und in engem Zusammenhang mit den Verkaufsmengen stehen.
Außerdem korrelierten die Gemeinkosten oder Vertriebs-, allgemeinen und Verwaltungskosten (VVG-Kosten) des Unternehmens (orange hervorgehoben) nicht mit dem Umsatz, was zeigt, dass VVG-Kosten keine spontane Haftung sind.
Es ist wichtig anzumerken, dass die Ergebnisse von Tesla zeigen, wie wichtig es für Investoren ist, die mit der Umsatzgenerierung verbundenen Kosten und nicht nur das jährliche Umsatzwachstum eines Unternehmens zu überwachen.
