DEFINITION VON SPOTDATE
Das Kassadatum bezieht sich auf den Tag, an dem ein Kassageschäft in der Regel abgewickelt wird, dh wenn die an dem Geschäft beteiligten Mittel überwiesen werden. Das Kassadatum wird aus dem Horizont berechnet, der das Datum ist, an dem die Transaktion eingeleitet wird. In Forex liegt das Kassadatum für die meisten Währungspaare normalerweise zwei Werktage nach dem Datum, an dem die Bestellung aufgegeben wurde.
Aufschlüsselung nach unten Spot Date
Eine Ausnahme von der üblichen Zwei-Tage-Spot-Date-Richtlinie bildet das USD / CAD-Paar, das an einem Geschäftstag abgewickelt wird, da dieses Währungspaar üblicherweise gehandelt wird und sich seine Finanzzentren in derselben Zeitzone befinden. Darüber hinaus muss die Abrechnung nicht am Kassa-Tag erfolgen. Bei einem kurzfristigen Termin wird beispielsweise die Transaktion vor dem regulären Kassa-Termin abgewickelt.
Das Kassadatum ist auch in einem Terminkontrakt und einem Devisenswap-Kontrakt relevant. Bei einem Terminkontrakt wird die Länge des Termins ab dem Kassadatum berechnet. Beispielsweise wird ein einmonatiger Terminkontrakt einen Monat ab dem Kassadatum und nicht ab dem Datum der Transaktion abgerechnet. In ähnlicher Weise ist das vordere Bein eines Devisenswaps normalerweise das Kassadatum.
Der Kassa-Tag ist auch der Tag, an dem sich der Zinssatz für Zinsdifferenzen nicht ändert. Liegt der Abrechnungstermin nach dem Kassadatum, ist eine Berechnung des Zinsabschlags oder der Prämie erforderlich. Wenn ein Kontrakt vor dem Kassadatum (heute (TOD) oder morgen (TOM)) abgewickelt werden muss, wird der Kurs entsprechend der Rendite der beiden Währungen geändert.
Value TOD und TOM haben mit der Verbesserung der Kommunikation und der elektronischen Überweisung eine immer größere Bedeutung erlangt.
