DEFINITION VON SPREED-LAST-VERTRAGSPLAN
Ein Spread-Load-Vertragsplan verteilt den Ausgabeaufschlag oder die Ausgabeaufschläge eines Investmentfonds über einen bestimmten Zeitraum. Es handelt sich um eine Gebührenstruktur für Investmentfonds, bei der die Verkaufsgebühr oder die Provision (Belastung) zum Zeitpunkt der ersten Einzahlung des Anlegers in den Investmentfonds nicht vollständig bezahlt wird. Stattdessen verteilt sich die Fondslast auf einen erweiterten Fonds.
BREAKING DOWN Spread-Load-Vertragsplan
Ein Spread-Load-Vertragsplan ermöglicht es, größere Teile des anfänglichen Einzahlungsbetrags des Anlegers auf das Konto für tatsächliche Anlagen anstatt für Verkaufsgebühren zu verwenden. Auf diese Weise kann der Anleger eine relativ größere Position im Investmentfonds im Voraus erlangen, obwohl der zukünftige Beitrag geringer sein wird.
Vertragspläne
Ein Vertragsplan ist eine einzigartige Art des Kaufplans für Investmentfonds. Diese Pläne sehen vor, dass sich der Anleger verpflichtet, einen festgelegten Dollarbetrag (z. B. 10.000 USD) zu kaufen und im Laufe der Zeit Zahlungen auf diesen Betrag zu leisten. Der Plan sieht normalerweise monatliche Zahlungen in einem festen Betrag über einen Zeitraum von 10 bis 15 Jahren vor. Im Gegenzug stellt die Fondsgesellschaft Treuhandzertifikate für ihr Interesse an den Anteilen aus.
Der maximal zulässige Ausgabeaufschlag über die Laufzeit des Plans beträgt 9%. Es sind jedoch zwei verschiedene Arten von "Ladeplänen" zulässig. Beachten Sie, dass im Rahmen eines dieser Pläne eine vollständige Rückerstattung aller Verkaufsgebühren erfolgt, wenn der Anleger innerhalb von 45 Tagen nach Auflegung kündigt.
- Ausgabeaufschlagplan - Bis zu 50% der Zahlungen des ersten Jahres können auf den Ausgabeaufschlag angerechnet werden. Wenn der Anleger innerhalb von 18 Monaten nach Auflegung kündigt, setzt sich seine Rückerstattung aus dem Nettoinventarwert der Anteile zuzüglich aller gezahlten Verkaufsgebühren abzüglich 15% der insgesamt geleisteten Zahlungen zusammen. Spread-Load-Plan - Nicht mehr als 20% der einjährigen Zahlungen können für Verkaufsgebühren verwendet werden und nicht mehr als 16% im Durchschnitt der ersten vier Jahre können für Verkaufsgebühren abgezogen werden. Rückerstattungen (nach 45 Tagen) bestehen nur aus dem Nettoinventarwert; Es gibt keine Rückerstattung von Verkaufsgebühren.
Außerdem wird eine Depotgebühr erhoben (zusätzlich zu der Verkaufsgebühr), da diese Art von Plan über erweiterte Depot- und Buchhaltungsfunktionen verfügt. Zahlungen des Anlegers werden bei der Depotbank (oder dem Treuhänder) hinterlegt.
Weitere wichtige Merkmale von Vertragsplänen sind:
- Es sind zwei Arten von Prospekten erforderlich - einer für jeden zugrunde liegenden Fonds und einer speziell für die Bedingungen des Vertragsplans. Pauschaleinkäufe sind zulässig. Dividenden und Kapitalgewinne werden automatisch zum NIW reinvestiert. Haltepunkte sind basierend auf den geplanten Zahlungen verfügbar.
