Was ist Kernkapital?
Das Kernkapital wird zur Beschreibung der Kapitaladäquanz einer Bank verwendet und bezieht sich auf das Kernkapital, das Eigenkapital und ausgewiesene Rücklagen umfasst. Das Eigenkapital umfasst Instrumente, die nicht nach Wahl des Inhabers eingelöst werden können.
Das Kernkapital ist im Wesentlichen die perfekteste Form des Kapitals einer Bank - das Geld, das die Bank gespeichert hat, um es bei allen riskanten Transaktionen wie Handel / Investition und Kreditvergabe funktionsfähig zu halten.
Kernkapital
Wie Tier 1 Capital funktioniert
Aus Sicht einer Aufsichtsbehörde ist Tier-1-Kapital das Kernmaß für die Finanzkraft einer Bank, da es sich aus Kernkapital zusammensetzt.
Das Kernkapital setzt sich hauptsächlich aus ausgewiesenen Rücklagen (auch als Gewinnrücklagen bezeichnet) und Stammaktien zusammen. Sie kann auch nicht kumulative, nicht einlösbare Vorzugsaktien einschließen. Unter dem Basler Ausschuss für Bankenaufsicht, der das Basler Abkommen herausgab, wurde festgestellt, dass Banken erfinderische Instrumente einsetzen, um auch Kernkapital zu akkumulieren.
Solche Instrumente müssen jedoch strengen Auflagen genügen. Durch diese Instrumente erworbenes Kapital kann nur 15% des gesamten Kernkapitals der Bank ausmachen. Mit der dritten Basler Vereinbarung (die erste Fassung war 2009) soll das durch innovative Instrumente verdiente Kapital abgeschafft werden.
2013 wurden Änderungen am Abkommen vorgenommen. Das Datum der Umsetzung der endgültigen Fassung des dritten Abkommens wurde auf Ende März 2019 verschoben.
Das Basel-III-Abkommen (auch bekannt als das dritte Basel-Abkommen) wurde entwickelt, um auf Mängel bei der Finanzregulierung zu reagieren, die 2007 und 2008 durch die Weltfinanzkrise aufgedeckt wurden.
Die Kernkapitalquote vergleicht das Eigenkapital einer Bank mit ihren gesamten risikogewichteten Aktiva (RWAs). RWAs sind alle Vermögenswerte einer Bank, die nach dem Kreditrisiko gewichtet sind. Die meisten Zentralbanken legen nach den Richtlinien des Basler Ausschusses Formeln für das Asset-Risikogewicht fest.
Kernkapital versus Kernkapital
Kernkapital ist die primäre Finanzierungsquelle der Bank. In der Regel hält es fast alle angesammelten Mittel der Bank. Diese Mittel werden speziell generiert, um Banken bei der Absorption von Verlusten zu unterstützen, damit die regulären Geschäftsfunktionen nicht geschlossen werden müssen.
Nach der herausgegebenen Fassung von Basel III beträgt die Mindestkapitalquote 6%. Diese Quote wird berechnet, indem das Kernkapital durch das gesamte risikobasierte Vermögen dividiert wird.
Das Kernkapital umfasst hybride Kapitalinstrumente, Risikovorsorge und Neubewertungsreserven sowie stille Reserven. Dieses Kapital dient als zusätzliche Finanzierung, da es nicht so zuverlässig ist wie die erste Stufe. Im Jahr 2017 lag die Mindestgesamtkapitalquote nach Basel III bei 12, 5%, was darauf hinweist, dass die Mindestkapitalquote nach Tier 2 2% beträgt, gegenüber 10, 5% nach Tier 1.
Die zentralen Thesen
- Tier 1 ist im Wesentlichen ein perfektes Bild des Kapitals einer Bank und wird als solches betrachtet, da es sich aus Kernkapital zusammensetzt. Das Kernkapital setzt sich hauptsächlich aus ausgewiesenen Rücklagen und Stammaktien zusammen. Die Kernkapitalquote vergleicht das Eigenkapital einer Bank mit ihren gesamten Risikoaktiva (RWAs). Hierbei handelt es sich um eine Zusammenstellung der von der Bank gehaltenen Vermögenswerte, die nach dem Kreditrisiko gewichtet sind.
