Der Devisenmarkt ist ein weiterer Bereich, der durch das Aufkommen von Exchange Traded Funds (ETFs) als zunehmend beliebtes Anlageinstrument für eine größere Bandbreite von Anlegern geöffnet wurde. Währungs-ETFs, die wie reguläre US-Aktien gehandelt werden, haben einen vereinfachten Zugang zu Devisenanlagen.
Währungs-ETFs spiegeln die Änderungen der Wechselkurse zwischen einem Währungspaar oder die Gesamtperformance einer einzelnen Währung gegenüber einem ausgewählten Korb anderer Währungen wider. Währungsfonds können Bargeld in einer Währung halten oder Futures, Optionen, Devisen- oder Swap-Kontrakte verwenden, um Wechselkurse und relative Werte zu verfolgen. Anleger setzen Devisen-ETFs ein, um ihr Anlageportfolio weiter zu diversifizieren oder einfach, um potenzielle Gewinne auf dem Devisenmarkt zu erzielen.
Der japanische Yen ist nach dem US-Dollar, dem Euro und dem britischen Pfund die am vierthäufigsten gehandelte Währung weltweit und die am häufigsten gehandelte Währung in Asien. Es wird häufig als Reservewährung bei internationalen Transaktionen verwendet. Bei Devisenhändlern wird der Yen manchmal zur Diversifizierung verwendet, da er im Verhältnis zum US-Dollar häufig umgekehrt zu den anderen Hauptwährungen handelt.
CurrencyShares Japanischer Yen Trust ETF
Der CurrencyShares Japanese Yen Trust ETF (NYSEArca: FXY) wurde erstmals 2007 von RydexSGI aufgelegt und wird als relativ risikoreich eingestuft. Der Trust strebt an, dass seine Aktien den Preis und die Wertentwicklung des japanischen Yen im Verhältnis zum US-Dollar widerspiegeln. Sie sollen Anlageergebnisse liefern, die denen entsprechen, die aus dem Halten von Währungen in Form von Yen möglich sind.
FXY ist der am zweithäufigsten gehandelte Yen-ETF. Die Bilanzsumme liegt bei über 100 Millionen US-Dollar, und das durchschnittliche tägliche Handelsvolumen liegt bei über 100.000 Aktien. Die Kostenquote des Fonds beträgt 0, 4%. Dieser Fonds eignet sich gut für Anleger, die ein Engagement in japanischen Yen, insbesondere in Bezug auf den US-Dollar, anstreben.
ProShares Ultra Yen ETF
Der ProShares Ultra Yen ETF (NYSEArca: YCL) ist der erste von zwei ProShares-Angeboten von gehebelten ETFs, die die Wertentwicklung des japanischen Yen abbilden. Durch das Halten von Yen / US-Dollar-Terminkontrakten ist es das Ziel des Fonds, Anlageergebnisse zu erzielen, die doppelt so hoch sind wie die tägliche Performance des JPY / USD-Leitzinses.
Die Kostenquote des Fonds beträgt 0, 95%. Die Bilanzsumme beläuft sich auf rund 5 Millionen US-Dollar, und das durchschnittliche tägliche Handelsvolumen beträgt nur etwa 2.000 Aktien.
YCL ist für Anleger geeignet, die ein gehebeltes Engagement in der Wertentwicklung des japanischen Yen gegenüber dem US-Dollar wünschen und eine relative Aufwertung des Yen erwarten. ProShares bietet einen ähnlichen gehebelten ETF an, der eine bärische Haltung gegenüber dem Yen einnimmt.
ProShares UltraShort Yen ETF
Der größte Yen-ETF mit einem Gesamtvermögen von über 400 Mio. USD ist der ProShares UltraShort Yen ETF (NYSEArca: YCS). Dies ist ein weiterer Hebel-ETF, den ProShares anbietet, um Änderungen des JPY / USD-Wechselkurses widerzuspiegeln. Dieser Fonds ist bärisch gegenüber dem Yen und strebt tägliche Anlageergebnisse an, die 200% der Wertentwicklung des JPY / USD-Paares entsprechen. Während YCL-Aktien an Wert gewinnen, wenn der relative Wert des Yen steigt, steigt der Wert der YCS-Aktien, wenn der Yen im Verhältnis zum US-Dollar fällt.
YCS ist der einzige auf Yen fokussierte ETF, der derzeit eine positive Rendite von fünf Jahren erzielt. Die Fondsanteile haben zwischen 2010 und 2015 aufgrund eines lang anhaltenden Bärenmarktes für den Yen um 71% an Wert gewonnen.
Die Kostenquote des Fonds beträgt 0, 95%. Für Anleger mit einem bärischen Ausblick auf das JPY / USD-Paar, die gehebelte Anlageergebnisse anstreben, ist der ProShares UltraShort Yen ETF die derzeit beste Option.
