Variable Lebensversicherung vs. Variable Universal Life (VUL) -Versicherung: Ein Überblick
Für Anleger, die gerne den Markt beobachten, sind variable Lebensversicherungsprodukte interessant. Mit diesen Produkten kann ein Teil der Prämie dem Sondervermögen der Versicherungsgesellschaft zugewiesen werden, so dass für die Begünstigten steuerfreie Gewinne erzielt werden können.
Investoren, die Lebensversicherungsschutz suchen, haben eine Reihe von Optionen, von der Laufzeit bis zum gesamten Leben, und viele Dinge dazwischen. Änderungen im Leben bedeuten, dass sich auch die Versicherungsbedürfnisse ändern, da es wichtig ist, Ihren Finanzplan nach wichtigen Ereignissen im Leben wie Heirat oder Kauf eines Eigenheims neu zu bewerten.
Die zentralen Thesen
- Mit einer variablen Lebensversicherung können die meisten Prämien auf einem Anlagekonto angelegt werden. Eine variable Universal-Lebensversicherung kombiniert die Vorteile einer variablen Versicherung mit einer Universal-Lebensversicherung. Eines der Hauptrisiken beider Arten von Policen ist die Schwankung des Barwerts und der Sterbegeldleistungen aufgrund der Wertentwicklung von Anlagen. Ein wesentlicher Vorteil ist, dass beide auf steuerlicher Basis wachsen dürfen. Beide unterliegen dem Wertpapierrecht und sind prospektpflichtig.
Variable Lebensversicherung
Bei einer variablen Lebensversicherung wird der Großteil der Prämie auf einem oder mehreren separaten Anlagekonten angelegt, wobei die Möglichkeit besteht, aus einer Vielzahl von Anlageoptionen zu wählen: festverzinsliche Wertpapiere, Aktien, Investmentfonds, Anleihen und Geldmarktfonds. Darüber hinaus erhöhen sich die auf den Konten erzielten Zinsen mit dem Barwert des Kontos. Risikotoleranz und Anlageziele bestimmen die Höhe des Risikos.
Normalerweise haben Versicherer ihre eigenen professionellen Anlageverwalter, die die Anlagen überwachen. Daher ist die allgemeine Vermögensentwicklung der Anlage im Allgemeinen das Hauptproblem.
Variable Universal Life (VUL) -Versicherung
Die Variable Universal Life (VUL) -Versicherung ist, wie der Name schon sagt, eine Police, die eine variable und eine universelle Lebensversicherung (dh eine flexible variable Lebensversicherung) kombiniert. Dies ist eine der beliebtesten Versicherungspolicen, da die Versicherungsnehmer die Möglichkeit haben, problemlos zu investieren und den Versicherungsschutz zu ändern.
Wie bei der universellen Lebensversicherung kann der Versicherungsnehmer die Höhe und Häufigkeit der Prämienzahlung innerhalb bestimmter Grenzen festlegen. Sie können auch eine Pauschalzahlung innerhalb bestimmter Grenzen vornehmen oder Ihren aufgelaufenen Barwert für Prämienzahlungen verwenden.
Hauptunterschiede
Risiken
Eine variable Lebensversicherung ist sehr riskant, da der Barwert und die Sterbegeldleistungen in Abhängigkeit von der Wertentwicklung des Anlageportfolios schwanken können. Wenn sich die zugrunde liegenden Anlagen gut entwickeln, können sich daher die Sterbegeldsumme und der Barwert entsprechend erhöhen. Wenn sich die Anlagen schlechter als erwartet entwickeln, können sich die Sterbegeldsumme und der Barwert verringern.
Eine variable Lebensversicherung bietet eine Sterbegarantie, die einen Mindestbetrag auch dann nicht unterschreitet, wenn das investierte Vermögen erheblich abgewertet wird. Dieses garantierte Sterbegeld erfordert jedoch höhere Prämien. Die Finanzierung des Sterbegelds erfolgt unter Anwendung eines angenommenen Zinssatzes, in der Regel rund 4%. Wenn die Fondsperformance diesen angenommenen Zinssatz über- oder unterschreitet, steigt oder sinkt die Sterbegeldsumme entsprechend.
Mit VUL-Verträgen kann der Versicherungsnehmer das Sterbegeld nach Belieben erhöhen und verringern. Eine Erhöhung der Sterbegeldsumme erfordert den Nachweis einer guten Gesundheit, während eine Verringerung der Sterbegeldsumme Rücknahmegebühren nach sich ziehen kann. Es gibt zwei Optionen für die Sterbegeldleistung: eine fixe Sterbegeldleistung und eine variable Sterbegeldleistung. Das variable Sterbegeld entspricht dem Barwert zum Zeitpunkt des Todes zuzüglich des Nennwerts der Versicherung.
Im Gegensatz zur universellen Lebensversicherung bietet diese Police die Freiheit, in ein bevorzugtes Anlageportfolio zu investieren. Der Versicherungsnehmer kann ein konservativer oder aggressiver Anleger sein. Die Anlagemöglichkeiten variieren zwischen den Versicherern, aber fast alle VUL-Policen bestehen aus Anlagen in Aktien, Anleihen, Geldmarktpapieren, Investmentfonds und sogar der konservativsten Option garantierter fester Zinsen. Daher besteht die Möglichkeit, dass die zugrunde liegenden Vermögenswerte negative Renditen erzielen.
Steuern
Wie bei einer unbefristeten Lebensversicherung steigt der Barwert einer variablen Lebensversicherung steuerlich latent. Viele Versicherer erlauben die Zahlung von Prämienzahlungen über den kumulierten Barwert, was eine Reduzierung der Prämienzahlung bedeutet. Wenn sich die Anlagen jedoch schlecht entwickeln, ist vom Barwert aus weniger Geld verfügbar, und es muss mehr Geld gezahlt werden, um die Police in Kraft zu halten.
In der Zwischenzeit bietet VUL, da es sich um eine dauerhafte Lebensversicherung handelt, einen steuerlich latenten Barwert und Kreditabhebungen in bestimmten Grenzen gegen den Barwert an. In der Regel sind Policendarlehen steuerfrei, dies müssen Sie jedoch bei Ihrem Versicherungsberater bestätigen, da die steuerlichen Auswirkungen von Land zu Land unterschiedlich sein können.
Leitungsgremien
Da sich eine variable Lebensversicherung mit Wertpapieranlagerisiken befasst, gilt sie als Wertpapiervertrag und unterliegt dem geltenden Wertpapierrecht. Es ist obligatorisch, den Prospekt sorgfältig zu lesen, bevor Sie in eine variable Lebensversicherung investieren.
Wie bei der variablen Versicherung müssen VUL-Policen aufgrund ihres inhärenten Wertpapierrisikos mit einem Prospekt verkauft werden und unterliegen den Wertpapiergesetzen. Sie müssen den Prospekt sorgfältig lesen, bevor Sie eine VUL-Police kaufen.
Die Quintessenz
Der Versicherungsschutzbedarf einer Person kann sich im Laufe der Zeit ändern, und Produkte für variable Lebensversicherungen können diese potenziellen Änderungen gut berücksichtigen. Variable Lebensdauer sowie VUL-Richtlinien bilden eine perfekte Absicherung gegen Inflation. Für einige bietet die Kontrolle über Anlagen über eine variable Laufzeit einen erwünschten Vorteil, während andere VUL aufgrund seiner hohen Flexibilität und der Offenheit des Versicherungsnehmers gegenüber Marktschwankungen bevorzugen.
