Die zinsbullische Dynamik, die die Finanzmärkte in den ersten Sitzungen des Jahres 2019 dominiert hat, hat viele Anleger und Händler dazu veranlasst, sich zu fragen, ob es jetzt an der Zeit ist zu kaufen. Besonders stark waren die Segmente Biotechnologie, Rohstoffe, Technologie und Börsengänge der letzten Zeit. Wir haben uns mehrere Diagramme angesehen, die die Performance von IPOs widerspiegeln, da diese Gruppe häufig Risikokapital darstellt. Die Analyse dieser Schlüsselgruppe von Aktien anhand des Renaissance IPO ETF (IPO) sowie einiger seiner Top-Positionen sollte es den Händlern ermöglichen, einen Eindruck davon zu bekommen, was in den kommenden Wochen auf Lager sein könnte.
Renaissance IPO ETF (IPO)
Wie oben erwähnt, wenden sich Händler, die ein Gefühl für die allgemeine Risikotoleranz an den Finanzmärkten haben möchten, häufig den jüngsten Börsengängen zu. Wenn die Bedingungen gut sind, steigt die Anzahl der Angebote sowie die Häufigkeit starker Preiserhöhungen. Umgekehrt strömt das Risikokapital bei schlechten Bedingungen in stabilere Sektoren, und Abwärtstrends beginnen zu dominieren. Im Fall des Renaissance IPO ETF ist zu sehen, dass die Kurse im Zuge des seit Anfang Oktober andauernden allgemeinen Ausverkaufs des Marktes stark gesunken sind. Aufgrund der starken Erholung im Jahr 2019 sprechen Händler von einem Anstieg. Die Händler bemerken jedoch den nahe liegenden Widerstand einer absteigenden Trendlinie und den gleitenden 50-Tage-Durchschnitt, was darauf hindeutet, dass sich die Preise auf einen weiteren Rückgang einstellen könnten. Insbesondere könnte das Widerstandsniveau von Bären verwendet werden, die nach einem Ort suchen, an dem sie ihre Bestellungen aufgeben können, und bei dem gegenwärtigen Niveau ist das Risiko / die Belohnung zugunsten der Bären.
Spotify Technology SA (SPOT)
Eines der beliebtesten IPOs der letzten 12 Monate war das der Spotify Technology SA (SPOT). Aus der nachstehenden Grafik geht hervor, dass die Bullen die Dynamik in Richtung September beherrschten, die Überzeugung jedoch nicht anhalten konnte. Bärische Händler haben die Richtung dominiert, seit der Preis unter dem gleitenden 50-Tage-Durchschnitt schloss. Aus technischer Sicht wird der Kursanstieg in Richtung des kombinierten Widerstands der absteigenden Trendlinie und des gleitenden 50-Tage-Durchschnitts den Bären wahrscheinlich die Gelegenheit bieten, ihre Positionen wieder herzustellen und ihre Stop-Verluste zu verringern.
VICI Properties, Inc. (VICI)
Die oberste Position des Renaissance IPO ETF ist VICI Properties, Inc. (VICI), was für aktive Händler von Interesse sein könnte. Wie bereits erwähnt, hat der jüngste Aufschwung den Preis in Richtung des Widerstands wichtiger Trendlinien und gleitender Durchschnitte getrieben. Dies ist auch beim VICI der Fall, aber der Anstieg hat den Preis in Richtung des Schlüsselwiderstands seines 200-Tage-Durchschnitts getrieben, der traditionell als viel stärkere Barriere angesehen wird als der 50-Tage-Durchschnitt, den wir im hervorgehoben haben Fälle oben. Händler werden in den nächsten Sitzungen ein Auge auf den VICI werfen wollen, um zu sehen, wie dieser in der Nähe des 200-Tage-Durchschnitts bei 19, 71 USD und des psychologischen Widerstands bei 20 USD reagiert.
Die Quintessenz
Aktive Trader sind immer auf der Suche nach einem Einblick in die zukünftige Ausrichtung der Märkte. Die Analyse von Sektoren, die häufig Risikokapital darstellen, wie IPOs, Biotech und Rohstoffe, ist ein Weg, um ein Gefühl für die allgemeine Stimmung zu bekommen. Basierend auf den oben diskutierten Diagrammen könnte die jüngste Erholung den Händlern ein falsches Gefühl des Vertrauens vermitteln, und nahegelegene Widerstandsniveaus sollten als Grund für vorsichtiges Vorgehen angesehen werden.
