Bislang haben die Geschäftsbanken im Jahr 2018 schlecht reagiert, was durch den doppelten Gegenwind steigender Zinsen und weltweiter Handelsspannungen beeinträchtigt wurde. Die Gruppe stieg im Januar nach oben und scheiterte bis zum Ende des zweiten Quartals an mehreren Ausbruchsversuchen, obwohl es in anderen zyklischen Sektoren nur wenige Stärken gab. Die Bankaktien sind inzwischen auf eine Range-Unterstützung gesunken, die sich an den langfristigen gleitenden Durchschnitten orientiert und in den kommenden Wochen zusammenbrechen und Zwischenkorrekturen vornehmen könnte.
Die Bank of America Corporation (BAC) mit der besten Leistung 2017 hat in diesem Zeitraum den Abwärtstrend angeführt und notiert jetzt auf dem niedrigsten Stand seit Dezember 2017. Sie hat auch ein potenzielles Topping-Muster abgeschlossen und eine Aufschlüsselung vorgenommen, die auf eine längerfristige Unterstützung des Tiefs von 20 USD abzielt s. Bullen müssen diese Niveaus um jeden Preis verteidigen oder riskieren einen langfristigen Abwärtstrend, der die seit den Wahlen im November 2016 verzeichneten Gewinne einbüßt.
BAC-Langzeitdiagramm (1995 - 2018)
Die Aktie brach 1995 über den Widerstand von sechs Jahren im mittleren Alter aus und trat in einen starken Trend ein, der während der asiatischen Ansteckung 1998 bei 44, 22 USD überstieg. Die Volatilität spitzte sich stark in das neue Jahrtausend hinein und prägte ein Topping-Muster, das Ende 2000 nach unten abfiel. Die Verkaufswelle signalisierte ein Höhepunktereignis mit einem Vierjahrestief von 18, 16 USD vor einem Aufschwung, der das Hoch des vorangegangenen Jahrzehnts erreichte in 2003.
Ein Ausbruch von 2004 setzte sich nicht durch und sorgte zwei Jahre lang für Seitwärtsbewegungen, bevor er sich in einen bescheidenen Aufwärtstrend verwandelte, der im vierten Quartal 2006 ein Allzeithoch von 55, 08 USD erreichte. Die Aktie fiel bis 2007 und brach mit der Bankengruppe in den USA zusammen Die zweite Jahreshälfte 2008 erreichte im Februar 2009 ein 26-Jahrestief. Der darauffolgende Aufschwung verzeichnete einen kräftigen Anstieg in das neue Jahrzehnt und setzte kurz vor dem berüchtigten Flash-Crash im Mai 2010 im oberen Teenageralter seinen Abschluss.
Ein sekundärer Rückgang verzeichnete ein höheres Tief von 2011 und führte zu einem Aufwärtstrend, der im Jahr 2014 den Widerstand von 2010 erreichte. Mehrere Ausbruchsversuche in das Jahr 2016 schlugen fehl, während die Aktie ein zweites höheres Tief gegenüber dem historischen Tief von 2009 verzeichnete. Im November 2016 erholte er sich erneut und brach aus, wobei ein Elliott-Fünf-Wellen-Fortschritt erzielt wurde, der möglicherweise mit einer Handelsspanne von 2018 über dem Retracement des.386-Bärenmarkts endete. Der monatliche Stochastik-Oszillator ist im gleichen Zeitraum in einen Verkaufszyklus eingetreten und hat im Juni das überverkaufte Niveau erreicht.
BAC Short-Term Chart (2016 - 2018)
Der Aufwärtstrend stagnierte knapp unter dem Rückgang des Bärenmarkts um 50% und ging in Seitwärtsbewegungen über, die die Merkmale eines absteigenden Dreiecks oder fallenden Keils aufwiesen. Preisbewegungen in den kommenden Wochen werden bestimmen, welche Formation im Spiel ist. Ein Rückgang bis in die Mitte der 20er Jahre bestätigt einen Dreieckszusammenbruch, während zweiseitige Bewegungen um den exponentiellen gleitenden 200-Tage-Durchschnitt (EMA) einen weniger bärischen Keil bestätigen. Die monatliche Stochastik steckt tief im überverkauften Niveau und unterstützt beide Ergebnisse.
Das bilanzielle Volumen (OBV) wurde im Jahr 2010 übertroffen (rote Linie) und trat in eine Verteilungswelle ein, die sich bis 2012 fortsetzte. Die nachfolgende Akkumulationswelle stagnierte auf dem vorherigen Höchststand im März 2017 und führte zu einem Pullback, gefolgt von einer Erholung bis Februar auf diesem Widerstandsniveau beendet. Eine Umkehrung im Mai markierte den dritten gescheiterten Ausbruchsversuch, bei dem die frustrierten Aktionäre das Schiff in einer stetigen Verkaufswelle aufgeben und fruchtbarere Gelegenheiten nutzen.
Ein gemessener Abwärtstrend würde die Aktie in den.786-Abwärtstrend des sechsmonatigen Aufwärtstrends von 2018 fallen lassen. Dieses Niveau markiert auch eine tiefe Unterstützung an der Spitze der Handelsspanne, die zwischen März und Oktober 2017 verzeichnet wurde, und signalisiert eine potenzielle Kaufmöglichkeit. Noch wichtiger ist, dass die Unterstützung für Reichweiten in der Nähe von 22 USD mit den EMAs für 50 und 200 Monate in Einklang steht, was die Wahrscheinlichkeit erhöht, dass ein Zusammenbruch den Beginn eines mehrjährigen Abwärtstrends signalisiert. (Weitere Informationen finden Sie unter: Warum die Bankaktien möglicherweise um 8% fallen .)
Die Quintessenz
Die Aktie der Bank of America notiert 2018 im roten Bereich und könnte in den oberen 20er-Jahren die Unterstützung brechen, was die Tür für einen viel steileren Abwärtstrend öffnet. (Weitere Informationen finden Sie unter: Konzentration auf große Banken ist ein Fehler: Dick Bove .)
