Was ist ein gedecktes Wertpapier?
Gedeckte Wertpapiere sind solche, die den bundesstaatlichen Ausnahmen von staatlichen Beschränkungen und Vorschriften unterliegen. Die meisten in den USA gehandelten Aktien sind gedeckte Wertpapiere.
Das Nationale Wertpapiermarktverbesserungsgesetz, das die staatlichen Vorschriften ersetzt, legt fest, was ein gedecktes Wertpapier ist, das auch als "gedecktes Bundeswertpapier" bezeichnet wird.
Gedeckte Wertpapiere wurden entwickelt, um Sicherheitsbestimmungen und -anmeldungen in den USA zu standardisieren, anstatt einzelne Unternehmen dazu zu bringen, unterschiedliche staatliche Vorschriften zu registrieren, einzureichen und einzuhalten. Die Befolgungskosten variieren stark je nach Staat. Nach Angaben der Securities and Exchange Commission (SEC) beträgt die Gebühr lediglich 100 USD und 0, 1% des Wertes der in Texas verkauften Wertpapiere. Für diejenigen, die in Florida angeboten werden, beträgt die Gebühr lediglich 1.000 USD.
Die zentralen Thesen
- Gedeckte Wertpapiere sind von staatlichen Beschränkungen und Vorschriften ausgenommen, um die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften zu vereinheitlichen und zu vereinfachen. Gedeckte Wertpapiere müssen nach einem bestimmten Datum erworben werden, um zu qualifizieren.
Grundlegendes zu gedeckten Wertpapieren
Das Gesetz gilt für Wertpapiere, die an öffentlichen Börsen wie der New York Stock Exchange, der American Stock Exchange und dem Nasdaq National Market notiert sind, oder für jede nationale Börse mit ähnlichen Kotierungsstandards. Aktien, die auf bestimmten Stufen der Pacific Exchange, der Philadelphia Stock Exchange und der Chicago Board Options Exchange gehandelt werden, werden ebenso wie an der International Securities Exchange notierte Optionen als gedeckte Wertpapiere eingestuft.
Unter gedeckte Wertpapiere fallen auch diejenigen, die von einer Investmentgesellschaft ausgegeben wurden, die gemäß dem Investment Company Act von 1940 registriert ist oder eine Registrierungserklärung eingereicht hat. Die Bezeichnung gedeckter Wertpapiere erstreckt sich auf den Verkauf dieser Wertpapiere an qualifizierte Käufer im Sinne der SEC.
Nach Art des Wertpapiers umfasst die Definition Aktien einer Gesellschaft, einschließlich American Depositary Receipts, die am oder nach dem 1. Januar 2011 erworben wurden, oder jede Art von Wertpapieren, die durch einen Dividenden-Reinvestitionsplan am oder nach dem 1. Januar 2012 erworben wurden. Sie umfasst zwei Klassen von Anleihen, Derivaten und Optionen: weniger komplexe Sorten, die am oder nach dem 1. Januar 2014 gekauft wurden, und komplexe Sorten, die am oder nach dem 1. Januar 2016 gekauft wurden.
Steuerliche Behandlung
Broker müssen dem Internal Revenue Service die angepasste Kostenbasis der gedeckten Wertpapiere beim Verkauf mitteilen. Dies muss auf Formular 1099-B gemeldet werden. Steuerzahler, die gedeckte Wertpapiere verkaufen, müssen die Transaktionen auch mit ihren Steuererklärungen melden.
Andere Kriterien spielen eine Rolle. Ab 2011 erworbene Unternehmensaktien sowie Aktien aus Dividenden-Reinvestitionsplänen und Anteile an Investmentfonds, die ab 2012 erworben wurden, werden als gedeckte Wertpapiere ausgewiesen. Dies bedeutet, dass viele ab 2013 gekaufte Anleihen, Schuldverschreibungen, Waren und Optionen ebenfalls als gedeckte Wertpapiere eingestuft werden. Wertpapiere, die vor diesem Datum gekauft wurden, sind nicht gedeckte Wertpapiere, deren bereinigte Kostenbasis beim Verkauf nicht gemeldet wird.
Befinden sich gedeckte und nicht gedeckte Wertpapiere auf demselben Anlagekonto, werden sie steuerlich getrennt behandelt.
