Was ist Ratenzahlung?
Ratenschuld ist ein Darlehen, das vom Kreditnehmer in regelmäßigen Raten zurückgezahlt wird. Ratenzahlungen werden in der Regel zu gleichen Teilen des Monats getilgt, wobei Zinsen und ein Teil des Kapitals enthalten sind. Bei dieser Art von Darlehen handelt es sich um ein Tilgungsdarlehen, für das der Darlehensgeber einen Standard-Tilgungsplan erstellen muss, in dem die Zahlungen für die gesamte Laufzeit des Darlehens aufgeführt sind.
Aufschlüsselung der Ratenschuld
Ratenzahlung ist eine bevorzugte Methode zur Konsumentenfinanzierung von Big-Ticket-Artikeln wie Haushalten, Autos und Haushaltsgeräten. Kreditgeber bevorzugen auch Ratenschuldtitel, da sie dem Emittenten während der gesamten Laufzeit des Kredits einen konstanten Cashflow mit regelmäßigen Zahlungen auf der Grundlage eines Standardamortisationsplans bieten.
Der Tilgungsplan bestimmt die Höhe der monatlichen Ratenschuldzahlungen. Der Tilgungsplan basiert auf einer Reihe von Variablen, einschließlich des gesamten ausgegebenen Kapitals, des berechneten Zinssatzes, etwaiger Anzahlungen und der Anzahl der Gesamtzahlungen.
Zum Beispiel können es sich nur wenige leisten, den Preis eines Eigenheims mit einer einzigen Zahlung abzuzahlen. Daher wird ein Darlehen mit einem Kapitalbetrag ausgegeben, der den Wert des Eigenheims abdeckt und über einen Zeitraum mit monatlichen Ratenzahlungen amortisiert wird. Hypothekendarlehen sind in der Regel mit einem 15-Jahres-Zahlungsplan oder einem 30-Jahres-Zahlungsplan strukturiert. Hypothekarkreditnehmer haben die Möglichkeit, über die Laufzeit des Kredits hinweg eine konstante Anzahlung zu leisten, was den Kauf eines Eigenheims erschwinglicher macht.
Umgekehrt kann ein Gerät, das 1.500 US-Dollar kostet, von den meisten Menschen innerhalb eines Jahres bezahlt werden. Der Käufer kann die monatlichen Zahlungen weiter reduzieren, indem er beispielsweise eine erhebliche Anzahlung in Höhe von 500 USD leistet. In diesem Fall würden bei einem Zinssatz von 8% die gleichen monatlichen Zahlungen über ein Jahr ungefähr 87 USD betragen, was bedeutet, dass die Gesamtfinanzierungskosten über den Zeitraum von einem Jahr ungefähr 44 USD betragen. Wenn der Käufer nicht über die Ressourcen für eine Anzahlung verfügt und die gesamten Kosten des Geräts in Höhe von 1.500 USD für ein Jahr zu 8% finanziert, belaufen sich die monatlichen Zahlungen auf 130, 50 USD. Die Gesamtfinanzierungskosten sind in diesem Fall mit 66 USD etwas höher. (Die Berechnungen hier wurden unter Verwendung der Equated Monthly Ratenzahlungsmethode durchgeführt.)
Ratenkredite sind oft risikoärmer als Kredite ohne Ratenzahlung.
Ratenschuldprodukte
Traditionelle Kredite von Finanzinstituten für Eigenheime und Automobile sind eine wichtige Quelle für das Kreditgeschäft von Kreditgebern. Der überwiegende Teil dieser Kredite basiert auf einem konservativen Underwriting mit Standardamortisationsplänen, die Kapital und Zinsen bei jeder Ratenzahlung abzahlen.
Alternative Ratenschulddarlehen werden auch von verschiedenen alternativen Kreditgebern mit höherem Risiko auf dem Kreditmarkt angeboten. Zahltagdarlehen sind ein Beispiel. Sie erheben höhere Zinssätze und stützen den angebotenen Kapitalbetrag auf den Arbeitgeber des Kreditnehmers und das Einkommen pro Gehaltsscheck. Diese Arten von Darlehen werden ebenfalls mit Raten auf der Grundlage eines Tilgungsplans gezahlt. Ihre zugrunde liegenden Komponenten bergen jedoch ein viel höheres Risiko.
Im Jahr 2014 hat das Dodd-Frank-Gesetz die Gesetzgebung für qualifizierte Hypotheken eingeführt. Dies bot Kreditinstituten größere Anreize für die Strukturierung und Emission von Hypothekendarlehen höherer Qualität. Standard-Rückzahlungsbedingungen für Raten sind eine Voraussetzung für qualifizierte Hypotheken. Als qualifizierter Hypothekarkredit hat er Anspruch auf bestimmte Absicherungen und ist auch für Underwriter bei der Strukturierung von Sekundärmarktkrediten attraktiver.
Alternative Schuldenvergleiche
Ein Ratenkredit ist eines der traditionellsten Kreditprodukte, die von Kreditgebern angeboten werden. Kreditgeber können einen Standard-Tilgungsplan aufstellen und monatlichen Cashflow aus Kapital- und Zinszahlungen für die Kredite erhalten. Qualitativ hochwertige Kredite können als qualifizierte Kredite akzeptiert werden, die einen bestimmten Schutz erhalten und die Möglichkeit zum Verkauf auf dem Sekundärmarkt bieten, wodurch sich das Kapital einer Bank erhöht.
Ratenkredite können im Allgemeinen ein viel geringeres Risiko aufweisen als andere alternative Kredite ohne Ratenzahlung. Diese Darlehen können Ballonzahlungsdarlehen oder zinslose Darlehen umfassen. Diese Arten von alternativen Krediten sind nicht nach einem traditionellen Tilgungsplan strukturiert und weisen ein viel höheres Risiko auf als Standard-Ratendarlehen.
