Was ist ein Zahlungsschock?
Ein Zahlungsschock ist das Risiko, dass die geplanten künftigen regelmäßigen Zahlungen eines Darlehens erheblich zunehmen und der Darlehensnehmer in Verzug geraten kann. Ein Zahlungsschock ist ein Risiko bei vielen gängigen Hypothekenprodukten, einschließlich variabel verzinslicher Hypotheken (ARM) und zinsloser Darlehen.
BREAKING DOWN Zahlungsschock
Ein Zahlungsschock kann auf verschiedene Ursachen zurückzuführen sein, darunter das Auslaufen eines anfänglichen oder vorübergehenden anfänglichen Zinssatzes, das Ende eines Zeitraums mit festem Zinssatz, das Ende eines Zahlungszeitraums nur mit Zinsen, die Neufassung einer einstellbaren Zahlungsoption. Zinshypothek (ARM) oder eine Erhöhung des vollständig indexierten Zinssatzes eines ARM.
Verbraucher, die aufgrund der relativ geringen monatlichen Anfangszahlungen von diesen Hypotheken angezogen werden, sind der Ansicht, dass die Hypothek für Eigenheime weiterhin erschwinglich bleibt. Diese Zahlungsstrukturen können jedoch bei Kreditnehmern nach hinten losgehen, wenn die Erhöhung der geplanten Zahlungen über den Punkt hinausgeht, an dem sie bequem jeden Monat zahlen können. Die Kreditnehmer sollten die Struktur und die tatsächliche Anzahl der von ihnen in Betracht gezogenen Kredite verstehen, aber auch das Konzept des Zahlungsschocks, um zu vermeiden, dass ein Kredit ausfällt oder eine finanziell instabile Position einnimmt. Kreditgeber möchten nicht, dass Kreditnehmer ihre Hypotheken in Verzug bringen, und investieren daher in die Verhinderung eines Zahlungsschocks.
Berechnung der Zahlungsschockschwelle eines Kreditnehmers
Um Hypothekendarlehensausfällen vorzubeugen, werden Kreditgeber keine Kredite an Kreditnehmer vergeben, von denen sie glauben, dass sie die monatlichen Zahlungen nicht unterstützen können. Sie haben verschiedene Maßnahmen zur Berechnung des Kreditausfallrisikos entwickelt. Eine solche Maßnahme ist die 28/36-Regel zur Berechnung der Höhe der Schulden, die von einer Einzelperson oder einem Haushalt übernommen werden können. Die Vorschrift sieht vor, dass ein Haushalt höchstens 28% seines monatlichen Bruttoeinkommens für die gesamten Wohnkosten und höchstens 36% für alle anderen Gesamtschulden einschließlich der Wohnkosten und anderer Schulden wie Autokredite ausgeben sollte.
Finanzinstitute verwenden Berechnungen, um die Zahlungsschockschwelle einer Person zu bestimmen und um zu bestimmen, wen sie zur Finanzierung anbietet und wen nicht. Die Zahlungsschockschwelle basiert auf der Idee, dass ein Kreditnehmer, der bereits erhebliche monatliche Wohngeldzahlungen leistet, eine noch umfangreichere Zahlung abwickeln kann. Ein Kreditnehmer kann Opfer eines Zahlungsschocks und eines Kreditausfalls werden, wenn er derzeit eine bescheidene Wohngeldzahlung hat und die monatlichen Neuzusagen erheblich höher sind.
Banken oder Hypothekenbanken erstellen ihre Schwellenformeln, um zu bestimmen, ob das Verhältnis der aktuellen Hypothekendarlehenszahlungen zu den vorgeschlagenen Hypothekenzahlungen niedrig genug ist, um einen Zahlungsschock zu verhindern. Es ist jedoch üblich, dass Kreditgeber sich weigern, einen Kreditnehmer zu finanzieren, dessen Zahlung 200 Prozent oder mehr der aktuellen Wohngeldzahlung beträgt. Die derzeitige Wohngeldzahlung kann entweder eine Hypothek oder eine Miete sein. Auch die Berücksichtigung von Kredit-Scores und Cashflow-Faktor bei der Berechnung der zulässigen Zahlungsschockschwelle.
Diese Berechnung bedeutet nicht, dass ein Kreditnehmer mit einer niedrigen laufenden Wohngeldzahlung nicht für eine Hypothek in Frage kommt. Stattdessen wird die Berechnung verwendet, um den Darlehensnehmer in die richtige Darlehensart zu leiten, bei der es sich möglicherweise um ein traditionelleres und konservativeres Darlehen handelt. Konservative Kredite umfassen Festhypotheken (FRM) und variabel verzinsliche Hypotheken (ARM) mit einer lebenslangen Obergrenze, die einen Zahlungsschock verhindert.
Festverzinsliche Kredite bergen nicht das Risiko eines Zahlungsschocks, der mit der planmäßigen Erhöhung von Zahlungen oder Zinssätzen einhergeht. ARMs mit lebenslanger Obergrenze haben Beschränkungen hinsichtlich der Höhe der Zinsen, die ein Darlehen haben kann.
