Die Finanzmärkte auf der ganzen Welt handeln in den letzten Jahren größtenteils innerhalb definierter Trends. Der Anstieg der wirtschaftlichen Unsicherheit hat zu einem Anstieg der Volatilität geführt, was aktive Händler dazu veranlasste, die Richtung des primären Trends in Frage zu stellen. Die jüngste Schwäche und das seitwärts gerichtete Momentum gefährden den mehrjährigen Aufwärtstrend, aber die Kursbewegungen in den letzten Handelssitzungen deuten darauf hin, dass eine höhere Erholung in den Karten liegen könnte. Wir werfen einen Blick auf drei große Market Exchange Trade-Fonds (ETFs), um zu ermitteln, wie sich die Händler in den kommenden Monaten positionieren werden. (Weitere Informationen finden Sie unter: Aktien steigen trotz anhaltender Risiken .)
SPDR S & P 500 ETF (SPY)
Der S & P 500 gilt allgemein als die beste Messgröße für US-amerikanische Aktien mit hoher Marktkapitalisierung und deckt im Grunde genommen etwa 80% der verfügbaren Marktkapitalisierung ab. Ein Blick auf die Grafik des SPDR S & P 500 ETF, dem am häufigsten an der Börse gehandelten Produkt zur Nachverfolgung des Preises und der Rendite des S & P 500-Index, zeigt, dass dieser innerhalb eines extrem starken Aufwärtstrends gehandelt wird. Der klar definierte Aufwärtstrend, der durch die gepunktete Trendlinie angezeigt wird, wird wahrscheinlich von den Händlern als Maßstab für die Bestimmung der Platzierung ihrer Aufträge verwendet.
Die Nähe der kombinierten Unterstützung des gleitenden 200-Tage-Durchschnitts und der ansteigenden Trendlinie deutet darauf hin, dass der Aufwärtstrend weiterhin sicher ist und die Tendenz nach oben gerichtet bleibt. Der jüngste Rückzug scheint nun eine der besten Risk-to-Reward-Lösungen seit Jahren zu bieten. Aktive Trader werden auch die konvergierenden Trendlinien bemerken, die ein symmetrisches Dreiecksmuster bilden. Ein Bruch über dem Widerstandsniveau würde wahrscheinlich einen Anstieg des Kaufdrucks auslösen und die Hochs von 2018 wieder in Reichweite bringen. Ein knappes Unterschreiten der identifizierten Unterstützungsniveaus wird wahrscheinlich als Ende der bullischen These interpretiert, sodass sich die nächsten Handelssitzungen als wichtig erweisen werden. (Weitere Informationen finden Sie unter: Der S & P 500: Der Index, den Sie kennen müssen .)
PowerShares QQQ (QQQ)
Die Dominanz der Vereinigten Staaten in Bereichen wie der Technologie führt häufig dazu, dass fundamentale Anleger verstärkt in Unternehmen investieren, die an der Nasdaq handeln. Der Fonds der Wahl für viele Anleger ist der Invesco QQQ, der ein Engagement im Nasdaq 100-Index bietet. Mit einer Gewichtung von 61, 64% in der Informationstechnologie ist es eng mit Unternehmen wie Apple, Inc. (AAPL), Amazon.com, Inc. (AMZN), Microsoft Corporation (MSFT) und Facebook, Inc. (FB) verbunden.. Wenn Sie sich das Diagramm ansehen, sehen Sie, dass das Muster dem oben gezeigten ähnlich ist. Aktive Trader werden weiterhin einen optimistischen Ausblick auf den Nasdaq beibehalten, solange der Kurs über der kombinierten Unterstützung des 200-Tage-Durchschnitts (155, 15 USD) und der aufsteigenden Trendlinie liegt. (Weitere Informationen finden Sie unter: 9 wachstumsstarke Aktien für einen unsicheren Markt .)
iShares Russell 2000 ETF (IWM)
Das symmetrische Dreiecksmuster ist eines der beliebtesten Konsolidierungsmuster im aktiven Handel. Die konvergierenden Trendlinien umreißen wichtige Bereiche für die Auftragserteilung. Wenn Sie sich die Grafik des iShares Russell 2000 ETF ansehen, der eine gemeinsame Benchmark für amerikanische Small-Cap-Aktien ist, sehen Sie, dass sich gerade ein symmetrisches Muster bildet. Der jüngste Schlusskurs in der Nähe des Widerstands lässt viele Händler einen Ausbruch erwarten. Ein Schlusskurs über dem Widerstand würde wahrscheinlich einen Anstieg des Kaufdrucks auslösen, sodass er in den kommenden Tagen von Interesse sein wird. (Weitere Informationen finden Sie unter: Kaufen Sie hoch, verkaufen Sie viel höher .)
Die Quintessenz
Die zunehmende Volatilität an den US-Aktienmärkten lässt viele Anleger über die Gültigkeit des zugrunde liegenden Aufwärtstrends besorgt sein. Auf der Grundlage der oben diskutierten Charts könnten jedoch der Rückzug in Richtung größerer Unterstützungsniveaus und die eindeutige Platzierung von Kaufaufträgen in den kommenden Monaten einen Anstieg auslösen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Warum dieser Bullenmarkt nicht gestoppt werden kann .)
