Der solide Bullenmarkt der letzten Jahre hat das Interesse der Anleger von Qualitätsaktien hin zu Wachstumsaktien verlagert. Dieser Trend könnte sich jedoch umkehren, wenn sich der Markt bärisch entwickelt. Dies ist als "Flight to Quality" bekannt.
Viele Anleger definieren Qualitätsaktien als solche, die mehr Zuverlässigkeit und weniger Risiko bieten.
Anleger, die der positiven Entwicklung des heutigen Marktes glauben, werden bald zu einem Ende kommen und mehrere Anlageoptionen haben, um sich an Qualitätsaktien zu wenden. Diese Aktien haben möglicherweise nicht die raschen Kurssteigerungen, die Wachstumsaktien genießen, aber sie haben eine stabilere Bilanz und verlässliche Gewinne.
Qualitätsaktien haben sich im vergangenen Jahr gut behauptet. Der MSCI USA Quality Factor ETF (QUAL) von iShares Edge, zu dem Qualitätsaktien wie Johnson & Johnson (JNJ), Starbucks Corp. (SBUX) und Visa Inc. (V) gehören, legte um 9, 29% pro Jahr zu -miteinander ausgehen. Dieser Fonds umfasst Large- und Mid-Cap-Aktien, die hinsichtlich Kennzahlen wie Eigenkapitalrendite, Gewinnvariabilität und Verschuldung-zu-Eigenkapital-Verhältnis "Qualität" aufweisen.
Analysten von Goldman Sachs sagen, dass hochwertige Namen den Anlegern dabei helfen können, den Markt mit einem langfristigen Wachstum zu schlagen, das nicht nur hohe Renditen aufrechterhält, sondern sie auch erweitert. Das Unternehmen identifizierte kürzlich 50 Qualitätsaktien mit defensiven Merkmalen und langjähriger Branchenführerschaft sowie einem sich verbessernden hohen freien Cashflow. Goldman Sachs berücksichtigte auch die Bewertung, was Anlegern helfen kann, in einem Markt mit himmelhohen Aktienkursen Schnäppchen zu machen.
Hier sind drei der Top 50-Picks von Goldman Sachs in Qualitätsaktien an US-Börsen. Sie gehören zu den höchsten Dividendenrenditen der Unternehmen auf der Liste und stehen für solide langfristige Anlagen. Alle Zahlen sind zum 26. September 2018 korrekt.
Enterprise Products Partners LP
Enterprise Products Partners LP (EPD) hat eine Dividendenrendite von 5, 91% bei einer jährlichen Ausschüttung von 1, 72 USD. Das Unternehmen hat seine Dividende seit fast zwei Jahrzehnten vierteljährlich erhöht. Das Energieunternehmen, das über ein Portfolio von zumeist gebührenpflichtigen Unternehmen verfügt, darunter Pipelines, Speicher- und Verarbeitungsanlagen, konnte dies durch den Bau oder Kauf von Vermögenswerten, die Bargeld generieren, und gleichzeitig ein starkes Finanzprofil aufrechterhalten. Das Unternehmen hat im vergangenen Jahr Wachstumsprojekte im Wert von 4, 5 Mrd. USD abgeschlossen und hat Wachstumsprojekte im Wert von über 5 Mrd. USD in der Entwicklung, die in den nächsten Jahren abgeschlossen werden sollen.
Das Energieunternehmen hat seine Finanzergebnisse stetig verbessert und scheint von dem anhaltenden Anstieg der Ölpreise zu profitieren. Das Unternehmen meldete sowohl im ersten als auch im zweiten Quartal 2018 Gewinne und Umsätze, die die Prognosen übertrafen und gegenüber dem Vorjahr stiegen. Für das dritte Quartal wird ebenfalls ein Wachstum gegenüber dem Vorjahr erwartet.
Die LP-Aktien von Enterprise Products Partners sind seit Jahresbeginn um 8, 3% gestiegen.
Öffentliche Lagerhaltung
Public Storage (PSA) bietet eine Dividendenrendite von 3, 95% bei einer jährlichen Ausschüttung von 8 USD. Das Unternehmen kündigte ebenfalls eine Dividende von 2 USD je Aktie an, die Anleger mussten jedoch bis zum 11. Juni 2018 einsteigen. Ab dem 12. Juni wird die Dividende nicht mehr ausgeschüttet.
Als Real Estate Investment Trust (REIT) ist Public Storage indirekt an 2.348 Self-Storage-Einrichtungen in den USA beteiligt. Darüber hinaus verfügt das Unternehmen über ein Geschäftssegment in Europa. Das Unternehmen expandierte 2017 und in der ersten Jahreshälfte 2018 und ist bestrebt, sein Wachstum im weiteren Jahresverlauf fortzusetzen. Der in Glendale, Kalifornien, ansässige REIT meldete für das erste Quartal 2018 Kernfonds aus dem operativen Geschäft in Höhe von 2, 48 USD je Aktie, die die Schätzungen übertrafen und um fast 5% über dem Vorjahreswert lagen. Die Schätzungen für das zweite Quartal beziehen sich auf das Wachstum gegenüber dem Vorjahr.
Die Aktien der öffentlichen Lagerhaltung sind seit Jahresbeginn um 3, 76% gestiegen.
Schlumberger Ltd.
Schlumberger Ltd. (SLB) bietet eine Dividendenrendite von 3, 20% mit einer jährlichen Ausschüttung von 2, 00 USD. Dies ist die höchste Dividendenrendite unter den großen Ölfeldausrüstungs- und -dienstleistungsunternehmen.
Das Unternehmen meldete kürzlich im zweiten Quartal 2018 einen gegenüber dem Vorjahresquartal gestiegenen Umsatz und Gewinn, wobei der Gewinn von 31 Cent pro Aktie die Erwartungen übertraf und sich gegenüber dem Verlust des Vorjahresquartals verbesserte. Der Quartalsumsatz blieb jedoch hinter den Erwartungen zurück. Das Unternehmen profitierte von einer Erholung der Bohraktionen in Russland und der Nordsee, die teilweise durch höhere Mobilisierungskosten gemildert wurde.
Das Unternehmen sagte in seiner Prognose, dass eine Erholung der internationalen Ölmärkte im Gange ist und dass es für das nächste Jahr ein zweistelliges Wachstum seiner profitablen internationalen Bohreinheit erwartet.
Die Schlumberger-Aktie ist seit Jahresbeginn um fast 10% gefallen, nachdem sie im Jahr 2017 um fast 20% gefallen war. Das Unternehmen gab jedoch bekannt, dass die Aussichten für die nahe Zukunft robust bleiben.
