Die American Express Company (AXP) ist ein Finanzdienstleistungsriese und Bestandteil des Dow Jones Industrial Average. Das Unternehmen bietet Kreditkarten, Abbuchungskarten und Reiseschecks in den USA und auf der ganzen Welt an. American Express meldete am 16. Oktober einen Gewinnrückgang und endete letzte Woche mit einem Tag der "Schlüsselumkehr" am 18. Oktober. Eine negative tägliche "Schlüsselumkehr" tritt auf, wenn eine Aktie einen Trend hoch setzt und dann unter dem Tief des Vortages schließt. Der Schlusskurs von 116, 76 USD lag ebenfalls unter dem jährlichen Pivot der Aktie von 117, 52 USD.
American Express-Aktie schloss letzte Woche bei 116, 76 USD, ein Plus von 22, 5% gegenüber dem Vorjahresstichtag und im Bullenmarkt bei 31, 1% über dem Tief vom 26. Dezember von 89, 05 USD. Die Aktie liegt 9, 7% unter ihrem historischen Innertageshoch von 129, 34 USD am 19. Juli.
Grundsätzlich weist American Express laut Macrotrends ein KGV von 15, 47 und eine Dividendenrendite von 1, 44% auf. Als American Express am 19. Juli über den Erwartungen liegende Ergebnisse für das zweite Quartal meldete und seine Prognose für das Gesamtjahr wiederholte, begann die Aktie am 21. Juli einen Rückgang zu verzeichnen, sodass sich die Geschichte nach dem Gewinn vom 16. Oktober wiederholt. American Express berichtete, dass die Verbraucher im dritten Quartal mehr Geld für ihre Kreditkarten ausgaben und trotz gestiegener Jahresgebühren Kunden hinzufügten.
Das Tageschart für American Express
Refinitiv XENITH
Die Aktie von American Express begann am 26. Dezember 2019 mit einem Bullen-Run mit einer positiven "Schlüsselumkehr". Das Zyklustief lag an diesem Tag bei 89, 05 USD, mit einem Schlusskurs von 93, 34 USD, was über dem Hoch vom 24. Dezember von 91, 44 USD lag.
Der Abschluss von 2018 in Höhe von 95, 32 USD war ein wichtiger Input für meine firmeneigenen Analysen, und der jährliche Pivot der Aktie für das gesamte Jahr 2019 beträgt 117, 52 USD. Dies wurde zuerst am 16. April getestet und war ein Magnet zwischen dem 16. April und dem 5. Juni und dann erneut zwischen dem 13. August und dem 18. Oktober. Der Halbjahresabschluss von 123, 44 USD war ein weiterer Input für meine Analysen und das halbjährliche Wertniveau der Aktie ist 106, 31 $. Der Schlusskurs von 118, 28 USD am 30. September war ein zusätzlicher Input für meine Analysen, und das Risiko für American Express-Aktien im vierten Quartal liegt bei 123, 25 USD.
Das Wochenchart für American Express
Refinitiv XENITH
Der Wochen-Chart für American Express endete in der vergangenen Woche neutral, wobei die Aktie unter ihrem fünfwöchigen modifizierten gleitenden Durchschnitt von 118, 14 USD lag. Die Aktie liegt mit 89, 79 USD deutlich über ihrem einfachen gleitenden 200-Wochen-Durchschnitt oder der "Umkehrung zum Durchschnitt". Der langsame stochastische Wert von 12 x 3 x 3 Wochen endete letzte Woche um 24, 31 Uhr und stieg geringfügig von 22, 65 Uhr am 11. Oktober. In der Woche vom 17. Mai vor dem Hoch vom 16. Juli lag dieser Wert bei 92, 06 Uhr über der Schwelle von 90, 00 als " Aufblasen der Parabelblase, "was eine Warnung war, um auf Stärke zu verkaufen.
Handelsstrategie: Kaufen Sie American Express-Aktien bei einer Schwäche des halbjährlichen Wertes bei 106, 31 USD und reduzieren Sie die Bestände bei Stärke auf das vierteljährlich riskante Niveau bei 123, 25 USD, da 117, 52 USD der jährliche Pivot bleiben.
Verwendung meiner Wertstufen und Risikostufen: Die Wertstufen und Risikostufen basieren auf den letzten neun Monats-, Quartals-, Halbjahres- und Jahresabschlüssen. Die erste Stufe basierte auf dem Abschluss am 31. Dezember 2018. Die ursprüngliche Jahresstufe bleibt bestehen. Mit dem Handelsschluss Ende Juni 2019 wurden neue Halbjahresniveaus festgelegt. Das Halbjahresniveau für das zweite Halbjahr 2019 bleibt bestehen. Das vierteljährliche Niveau ändert sich nach dem Ende eines jeden Quartals, so dass der Abschluss am 30. September das Niveau für das vierte Quartal festlegte. Mit dem Schlusskurs am 30. September wurde auch das monatliche Niveau für Oktober festgelegt, da sich die monatlichen Niveaus am Ende eines jeden Monats ändern.
Meine Theorie besagt, dass neun Jahre Volatilität zwischen den Closes ausreichen, um anzunehmen, dass alle möglichen bullischen oder bärischen Ereignisse für die Aktie berücksichtigt werden. Um die Volatilität des Aktienkurses zu erfassen, sollten Anleger Aktien kaufen, deren Schwäche auf ein Wertniveau fällt, und ihre Bestände auf Stärke reduzieren ein riskantes Niveau. Ein Pivot ist eine Wertstufe oder eine Risikostufe, die innerhalb ihres Zeithorizonts verletzt wurde. Drehpunkte wirken als Magnete, bei denen eine hohe Wahrscheinlichkeit besteht, dass sie vor Ablauf ihres Zeithorizonts erneut getestet werden.
Verwendung von 12 x 3 x 3 wöchentlichen langsamen stochastischen Messwerten: Meine Wahl für die Verwendung von 12 x 3 x 3 wöchentlichen langsamen stochastischen Messwerten beruhte auf dem Backtest vieler Methoden zum Ablesen des Aktienkursimpulses mit dem Ziel, die Kombination zu finden, die die wenigsten ergab falsche Signale. Ich habe dies nach dem Börsencrash von 1987 getan und bin seit mehr als 30 Jahren mit den Ergebnissen zufrieden.
Der stochastische Messwert deckt die letzten 12 Wochen mit Hochs, Tiefs und Schlusskursen für die Aktie ab. Es gibt eine grobe Berechnung der Unterschiede zwischen dem höchsten und dem niedrigsten Tief im Vergleich zu den Closes. Diese Werte werden in einen schnellen und einen langsamen Messwert geändert, und ich fand, dass der langsame Messwert am besten funktioniert.
Der stochastische Wert liegt zwischen 00.00 und 100.00, wobei Werte über 80.00 als überkauft und Werte unter 20.00 als überverkauft gelten. Kürzlich habe ich festgestellt, dass die Aktien nach einem Anstieg über 90, 00 in der Regel einen Höchst- und Tiefststand von 10% bis 20% und mehr aufweisen. Deshalb nenne ich eine "aufblasbare Parabelblase", da eine Blase immer platzt. Ich beziehe mich auch auf einen Wert unter 10, 00 als "zu billig zum Ignorieren".
