Mit der zunehmenden Verbreitung von Online- und Discount-Brokern werden die Aktienmärkte immer häufiger gehandelt. Als Einzel- oder Einzelunternehmer können Händler die vielen Steuervorteile und Vermögensschutzstrategien, die den Unternehmen zur Verfügung stehen, jedoch nicht nutzen. Der Handel mit dem Markt kann eine Möglichkeit sein, zusätzliches Einkommen zu erzielen oder sogar einen Vollzeit-Lebensunterhalt zu verdienen. Wie bei jedem Unternehmen sind die Einnahmen aus dem Handel steuerpflichtig und können für den erfolgreichen Händler zu erheblichen Steuerverbindlichkeiten führen.
Einzelpersonen können als Einzelpersonen oder Einzelunternehmer handeln, sich für den Händlerstatus qualifizieren oder über eine Geschäftseinheit handeln. Für den aktiven Händler bietet die Schaffung eines legalen Handelsgeschäfts häufig die beste steuerliche Behandlung und den besten Schutz des Vermögens.
Steuerfragen für Händler
Der Handel ist laut IRS keine Geschäftstätigkeit. Tatsächlich werden alle Einkünfte aus dem Handel als nicht verdientes oder passives Einkommen betrachtet. Es wird davon ausgegangen, dass es sich bei Einzelpersonen um Investoren handelt und alle Handelsaktivitäten auf langfristigen Kapitalaufbau und nicht auf die Begleichung kurzfristiger Verbindlichkeiten ausgerichtet sind. Aus diesem Grund wird eine natürliche Person wie eine andere Person, die eine Steuererklärung einreicht, behandelt, es sei denn, sie kann sich für den Händlerstatus qualifizieren.
Einkünfte aus dem Handel können nicht durch Beiträge zu einer IRA oder einer Rente gemindert werden. Der einzige Vorteil, als passiver Gewerbetreibender zu gelten, besteht darin, dass auf die Einkünfte aus dem Handel keine zusätzlichen Steuern auf selbständige Erwerbstätigkeit erhoben werden. Danach gelten die gleichen Abzüge wie für W-2-Lohnempfänger, die im Allgemeinen auf Hypothekenzinsen, Grundsteuern und wohltätige Zwecke beschränkt sind. Die Beträge der meisten Abzüge sind auf einen Prozentsatz des bereinigten Bruttoeinkommens beschränkt. Da der Handel keine Geschäftstätigkeit ist, werden alle zum Handel erforderlichen Aufwendungen als Abzüge ausgeschlossen. Für die meisten aktiven Händler können die Kosten für Notwendigkeiten wie Bildung, Handelsplattform, Software, Internetzugang, Computer und dergleichen beträchtlich sein.
Für die meisten Händler besteht das größte Steuerproblem in Abzügen für Handelsverluste, die sich auf Gewinne beschränken. Danach können nur noch 3.000 US-Dollar vom ordentlichen Einkommen abgezogen werden. In einem Jahr, in dem die Nettokapitalverluste 3.000 US-Dollar übersteigen, können Einzelpersonen nur 3.000 US-Dollar pro Jahr auf künftige Einnahmen übertragen.
Steuerliche Abhilfemaßnahmen
Um eine solche steuerliche Behandlung zu vermeiden, versuchen einige aktive Händler, sich für den Händlerstatus zu qualifizieren. Dem qualifizierten Händler ist es gestattet, einen Schedule C einzureichen und die normalen und notwendigen Geschäftskosten abzurechnen, zu denen Schulungskosten, Unterhaltungskosten, Margin-Zinsen und andere handelsbezogene Kosten gehören können. Qualifizierte Händler können auch einen Abzug nach Section 179 vornehmen und bis zu 19.000 USD pro Jahr für Geräte abschreiben, die für Handelsaktivitäten verwendet werden. Schließlich kann ein qualifizierter Händler einen Abschnitt 475 (f) oder die Mark-to-Market-Wahl (MTM) wählen.
Seit Ende der neunziger Jahre können Händler ihre Kapitalgewinne und -verluste durch Marktbewertung in ordentliche Gewinne und Verluste umwandeln. Am letzten Tag des Jahres wird angenommen, dass alle Positionen zum Marktwert verkauft werden, und ein hypothetischer Gewinn oder Verlust wird berechnet. Für das folgende Jahr wird die Basis für jede dieser Positionen unter der Annahme berechnet, dass sie ebenfalls zum Marktwert gekauft wurden. Die hypothetischen Gewinne und Verluste zum Jahresende werden zu den tatsächlichen Gewinnen und Verlusten zu Steuerzwecken hinzugerechnet.
Da Gewinne und Verluste im Rahmen von MTM als ordentliches Einkommen betrachtet werden, werden alle Verluste in dem Jahr abgezogen, in dem sie anfallen. Unter MTM sind Händler nicht an die Nettokapitalverlustbegrenzung von 3.000 USD gebunden und können alle Verluste in dem Jahr, in dem sie auftreten, abziehen, was die maximale Steuerentlastung im laufenden Jahr zur Folge hat. Einige Händler entscheiden sich auch für MTM, um die 30-Tage-Waschverkaufsregel zu vermeiden, die Verlustabzüge für "im Wesentlichen identische" Wertpapiere, die innerhalb von 30 Tagen vor oder nach einem Verkauf gekauft wurden, ausschließt.
Wie die IRS einen Händler definiert
In IRS Publication 550 und Revenue Procedure 99-17 hat der IRS allgemeine Richtlinien festgelegt, die Hinweise zu den Aktivitäten geben, die den Handel als Geschäft qualifizieren. Um in einem Geschäft als Wertpapierhändler tätig zu sein, muss eine Person auf Vollzeitbasis handeln und den größten Teil ihres Einkommens über den Tageshandel erzielen. Ein Trader ist laut IRS jemand, der signifikant und kontinuierlich handelt, um von den kurzfristigen Schwankungen der Wertpapierpreise zu profitieren.
Trader sind Einzelpersonen, die täglich mehrere Trades abschließen, um von Intraday-Marktschwankungen zu profitieren, und dies das ganze Jahr über kontinuierlich. Sie verbringen viel Zeit damit, Trades und Strategien zu dokumentieren und zu recherchieren, und verursachen einen erheblichen Aufwand für die Abwicklung ihrer Geschäfte. Obwohl dies nicht ausdrücklich erforderlich ist, eröffnen und schließen die meisten qualifizierten Trader täglich mehrere Trades und halten ihre Positionen weniger als 30 Tage.
Für aktive Trader liegen die Vorteile des Qualifizierens auf der Hand, aber diese Richtlinien können vom IRS und den Gerichten interpretiert werden. Nur ein kleiner Prozentsatz qualifiziert sich, selbst einige, deren einziges Einkommen aus dem Handel stammt.
Ein legales Handelsgeschäft
Der einzige Weg, um sicherzustellen, dass Sie die gleiche steuerliche Behandlung wie ein qualifizierter Händler erhalten, besteht darin, eine separate Körperschaft zu gründen, über die Sie handeln können. Durch die Gründung einer Gesellschaft mit beschränkter Haftung (Limited Liability Company, LLC) oder einer Kommanditgesellschaft erhalten Sie die gleiche steuerliche Behandlung wie ein qualifizierter Händler, ohne sich qualifizieren zu müssen. Die juristische Person wird von der IRS in der Regel weniger geprüft, da davon ausgegangen wird, dass niemand die Mühe und die Kosten für die Gründung der Einheit auf sich nehmen würde, es sei denn, er wäre zum Handel als Geschäftsunternehmen verpflichtet. Es ist äußerst schwierig für Einzelpersonen, eine einmal gewählte Wahl wie MTM zu ändern. Mit dem Unternehmen kann das Unternehmen einfach aufgelöst und entsprechend neu gebildet werden, wenn eine Änderung der Rechnungslegungsmethoden oder der rechtlichen Struktur von Vorteil ist.
Mehr Erfolg bedeutet mehr Einheiten
Für sehr erfolgreiche Händler schlagen einige Berater Strukturen vor, die mehrere Unternehmen umfassen, um die Steuer- und Schutzvorteile zu maximieren. Obwohl die tatsächliche Struktur von den finanziellen Zielen einer Person bestimmt wird, umfasst sie in der Regel eine C-Gesellschaft, die als persönlich haftende Gesellschafterin oder geschäftsführende Gesellschafterin mehrerer Gesellschaften mit beschränkter Haftung fungiert. Auf diese Weise können dem Unternehmen zusätzliche Einnahmen (in der Regel bis zu 30% des Umsatzes) durch eine vertraglich vereinbarte Verwaltungsgebühr übertragen werden, um die zusätzlichen Steuerstrategien zu nutzen.
Zum Beispiel können Familienmitglieder Angestellte werden, um die College-Ausgaben zu finanzieren oder Kindern steuerfrei Geld zu geben. Das Unternehmen kann dann absetzbare Gehälter und Ausbildungskosten in Anspruch nehmen und gleichzeitig Sozialversicherungs- und Medicare-Konten aufbauen. Medizinische Erstattungspläne können erstellt werden, um alle Arten von Krankenkassen- und Krankenversicherungsprämien zu finanzieren. Altersvorsorgekonten wie IRAs und 401 (k) s können in eine ERISA-Pensionskasse 401a überführt werden, die Beiträge von bis zu 49.000 USD pro Jahr zulässt und niemals von Gläubigern oder durch einen Rechtsanspruch angegriffen werden kann. Da die Körperschaft Steuern auf das Nettoeinkommen zahlt, ist es das Ziel, so viele Ausgaben wie möglich mit Dollar vor Steuern zu bezahlen und das zu versteuernde Einkommen zu minimieren.
Diese Art der Geschäftsstruktur bietet auch einen hervorragenden Schutz der Vermögenswerte, da sie das Geschäft vom Einzelnen trennt. Langfristige Vermögenswerte können von anderen Gesellschaften mit beschränkter Haftung gehalten werden, die Bilanzierungsmethoden anwenden können, die für Investitionen besser geeignet sind. Alle Vermögenswerte sind vor Gläubigern und den gesetzlichen Verbindlichkeiten des Einzelnen geschützt, da sie von getrennten juristischen Personen gehalten werden. Die Höhe des Rechtsschutzes bestimmt sich nach dem Landesrecht. Viele Berater schlagen vor, diese Einheiten in Staaten zu gründen, die die Durchdringung der Rechtsstruktur nicht zulassen. Die meisten bevorzugen Nevada aufgrund der fehlenden Unternehmensumsatzsteuer, der Flexibilität, Aufträge als einziges Mittel der Gläubiger zu ändern, der Anonymität, keine Aktionäre auflisten zu müssen, und der Ernennung von leitenden Angestellten.
Fazit
Der Handel mit einer komplexen Rechtsstruktur hat zwar offensichtliche Vorteile, kann jedoch auch zu einer erheblichen Komplexität der persönlichen Angelegenheiten führen. Für Händler, die durchweg profitabel waren, sich aber nicht für den Händlerstatus qualifizieren können oder wollen, ist der Handel über ein einfaches Geschäft von entscheidender Bedeutung. Wenn Sie eine Pensionskasse einrichten möchten, um Steuern aufzuschieben, Gehälter an Angehörige zu zahlen oder erhebliche medizinische Ausgaben steuerfrei zu erstatten, ist die zusätzliche Komplexität ein angemessener Kompromiss, um die Vorteile einer Verbundstruktur zu nutzen. Um die bestmögliche steuerliche Behandlung und den bestmöglichen rechtlichen Schutz zu erhalten, sollten Sie mit Beratern sprechen, die mit der Gründung und Funktionsweise dieser Unternehmen für Händler vertraut sind.
