Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) hat eine lange und schmerzhafte Reise zurück zum August-Hoch von 758, 61 US-Dollar beinahe hinter sich gebracht, kurz bevor Kunden im ganzen Land in Krankenhäuser eingeliefert wurden, die aufgrund von Sterilisationspraktiken von Unternehmen an lebensmittelbedingten Krankheiten erkrankt waren. Dem Ausbruch folgte eine lange Periode der Verweigerung und Ablenkung, während die Verkäufe versiegten und die Fast-Food-Kette im Februar 2018 auf ein Fünfjahrestief sank.
Die Zeit heilt alle Wunden, und die Kunden von Chipotle sind endlich zurückgekehrt, was für die erstaunliche 15-monatige Erholungswelle von 500 Punkten verantwortlich ist, aber alte Hochs markieren einen großen Widerstand, so dass es nicht ratsam ist, mit einem sofortigen Ausbruch und einer Rallye auf 1.000 Dollar zu rechnen. Dies ist eine gute Nachricht für Anleger, die aus dem Abseits geraten sind, da eine Umkehrung die Lücke im Februar bei 550 USD füllen könnte, bevor die Feuerkraft entwickelt wird, die für die Aufrechterhaltung höherer Preise erforderlich ist.
CMG-Langzeitchart (2006 - 2019)
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Die Muttergesellschaft McDonalds Corporation (MCD) hat die Restaurantkette im Januar 2006 im Rahmen eines Börsengangs (IPO), der bei 45, 00 USD eröffnet wurde, ausgegliedert. Der frühe Kaufdruck erreichte Mitte der 60er Jahre im Mai seinen Höhepunkt und markierte einen Widerstand vor einem Ausbruch von 2007, der ein starkes Kaufinteresse weckte. Die Aktie stieg zum Jahresende hin stark an und überschritt schließlich die Marke von 150 USD. Im ersten Quartal 2008 kam es zu einem Rückgang des Verkaufsdrucks, der sich während des wirtschaftlichen Zusammenbruchs beschleunigte und den Eröffnungsdruck des Börsengangs durchbrach, bevor im November ein Allzeittief bei 36, 86 USD verzeichnet wurde.
Die anschließende Erholungswelle dauerte 19 Monate, um ein 100% iges Retracement auf das Hoch von 2007 abzuschließen. Dies führte zu einem sofortigen Ausbruch, der im Jahr 2012 einen kräftigen Aufwärtstrend verzeichnete, als der Aufwärtstrend über 400 USD endete. Es hat dieses Widerstandsniveau im vierten Quartal 2013 geklärt und einen endgültigen Angriff auf das Allzeithoch von 2015 ausgelöst, gefolgt von einem brutalen Rückgang, der in nur drei Monaten mehr als 350 Punkte abgab.
Der Abwärtstrend kam 2016 auf 350 USD und löste sich von einem bescheidenen Aufwärtstrend, der bei einem Widerstand von 50 Monaten im Mai 2017 fehlschlug. Damit war der Grundstein für einen Höhepunkt bei hohen Verkaufszahlen gelegt, der bis ins erste Quartal 2018 andauerte April und legte um mehr als 40 Punkte zu, nachdem das Unternehmen ein über den Erwartungen liegendes Kundenwachstum verzeichnete. In der zweiten Jahreshälfte verlor es an Boden, stieg jedoch im Januar erneut an und setzte seinen Aufstieg fort, der nun innerhalb von 10 Punkten des Hochs von 2015 liegt.
Der monatliche stochastische Oszillator ist im März in die überkaufte Zone gestiegen und hat die Grenze überschritten, hat aber noch kein Verkaufssignal abgegeben. Die Preisaktion arbeitet derzeit an einem monatlichen Aufwärtstrend außerhalb des Candlesticks, der, falls er Ende Juni bestätigt wird, die Chancen für einen Ausbruch aus dem dritten Quartal erheblich verbessern wird. Allerdings warnen die Akkumulationswerte, dass die Chipotle-Aktien ein noch stärkeres Sponsoring benötigen werden, um an höheren Kursen festzuhalten.
CMG-Kurzfristchart (2015 - 2019)
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Der Indikator für die Akkumulation-Verteilung des bilanziellen Volumens (OBV) verzeichnete 2015 ein Allzeithoch und trat in eine brutale Verteilungswelle ein, die bis August 2017 andauerte. Der Preis verlor weitere sechs Monate an Boden und löste eine bullische Divergenz aus sagte den letzten Boden voraus. Der Kaufdruck seitdem hat die Preisintensität nicht erreicht und ist auf dem.786-Fibonacci-Retracement-Niveau des Distributionsereignisses von 2015 bis 2017 stehen geblieben. Dies sagt wiederum voraus, dass die Rallye zum Stillstand kommen und in eine Konsolidierungsphase eintreten wird, bevor es zu einem anhaltenden Ausbruch kommt.
Der 15-monatige Aufwärtstrend hat drei offene Lücken bei 275, 350 und 550 USD geschlossen. Die Chancen stehen gut, dass mindestens eines dieser Löcher gefüllt wird, bevor eine Rallye zu neuen Höchstständen an Fahrt gewinnt. Infolgedessen werden geduldige Marktteilnehmer die anhaltende Lücke zwischen 530 und 570 US-Dollar im Februar 2019 im Auge behalten, um nach einer risikoarmen Kaufmöglichkeit zu suchen. Dies ist natürlich ein Problem für die derzeitigen Aktionäre, die durch einen Rückgang von 25% bis 30% gezwungen sein könnten, auf ihren Händen zu sitzen.
Die Quintessenz
Die Chipotle-Aktie testet derzeit das Allzeithoch von 2015, dürfte jedoch mindestens eine von drei Rallye-Lücken füllen, bevor sie ausbricht und in Richtung 1.000 USD geht.
