Die Käufer haben nach drei wichtigen Berichten in dieser Woche Aktien von Krankenversicherungsgiganten geholt, und die Hausse wird bald bis in die zweiten Jahrzehnte andauern. Der Abbau des Affordable Care Act (ACA), auch bekannt als Obamacare, und eine Deregulierungswelle in den betroffenen Staaten untermauern die Gewinne, während der inländische Schwerpunkt der Krankenversicherungsunternehmen einen sicheren Hafen gegen den Gegenwind des Handelskriegs bietet.
Humana Inc. (HUM) übertraf die Gewinnerwartungen für das zweite Quartal um 18 Cent und leitete das Geschäftsjahr 2018 über dem Konsens. Die Nachricht löste eine schnelle Rallye auf ein Allzeithoch bei 327, 44 USD aus, gefolgt von einem inneren Tag, der weitere Gewinne in den kommenden Wochen verspricht. Humana hat in den letzten Jahren mit der Dow-Komponente UnitedHealth Group Incorporated (UNH) um die Branchenführerschaft konkurriert und Rallye-Etappe für Rallye-Etappe verglichen.
Die Humana-Aktie notierte 2015 bei 220 USD und verzeichnete eine gerundete Korrektur, die im Juli 2016 Unterstützung bei 150 USD fand. Sie kehrte im März 2017 zum Widerstand zurück und beendete zwei Monate später einen Ausbruch bei Tasse und Griff. Die seitdem kanalisierte Preisbewegung signalisiert ein starkes institutionelles Interesse, das durch einen rasanten Indikator für das bilanzielle Volumen (OBV) bestätigt wird, der eine endlose Reihe neuer Höchststände verzeichnet.
Der Kanalwiderstand liegt derzeit in der Nähe von 335 USD, was weniger als 10 Aufwärtspunkte vor dem nächsten ordentlichen Pullback entspricht. Die tiefe Unterstützung liegt bei 280 USD und ist perfekt auf den exponentiellen gleitenden 200-Tage-Durchschnitt (EMA) abgestimmt. Die Rückgänge erreichten 2018 nicht das Tief, was auf eine risikoarme Kaufgelegenheit hindeutet, wenn die Aktie den 50-tägigen EMA markiert, der derzeit von 307 USD ansteigt. Angesichts der Kanalgrenzen eignet sich dieses Muster am besten für langfristige Positionen und Anleger, die es nicht eilig haben, Gewinne mitzunehmen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Krankenversicherung: Neue Front bei Walmart vs. Amazon? )
Aetna Inc. (AET) übertraf die Gewinnschätzungen für das zweite Quartal um 39 Cent und meldete Inline-Umsätze. Die Prognose wurde nicht kommentiert, da die CVS Health Corporation (CVS) nun versucht, das Unternehmen für 145 USD pro Aktie in bar und für 8378 CVS-Aktien zu kaufen. Die Fusionsnachrichten waren bislang uneinheitlich, und der kalifornische Versicherungskommissar hat kürzlich das Justizministerium aufgefordert, den Deal zu blockieren.
Die Aetna-Aktie notierte im Juli 2015 bei 134, 40 USD und fiel, wobei sie Mitte der 90er Jahre eine breite Seitwärtsbewegung mit Unterstützung verzeichnete. Sie stieg nach den Präsidentschaftswahlen 2016 und schloss im Dezember eine Runde auf das vorherige Hoch ab. Ein Ausbruch des Cups und des Griffs im Mai 2017 löste eine starke Rallyewelle aus, die das Allzeithoch im Januar 2018 bei 194, 40 USD um fast 50 Punkte erhöhte.
Die Aktien fielen im April 2018 auf den 200-Tage-EMA zurück und vollendeten sechs Wochen später eine doppelte Bodenumkehr, um auf das erste Quartalshoch im Juli zurückzukehren. Seitdem könnte eine Seitwärtsbewegung ein Breakout- oder Topping-Muster vervollständigen, aber das Wetten auf einen Breakout ist angesichts der Stärke des Sektors sinnvoll. Sein Akkumulationsmuster ist jedoch schwächer als das seiner Mitbewerber, was eine rote Fahne über das Kaufinteresse weckt. (Weitere Informationen finden Sie unter: CVS-Aetna-Deal, veranlasst durch Amazon Drug Moves .)
Die Cigna Corporation (CI) übertraf die Gewinnschätzungen für das zweite Quartal um 59 Cent und meldete gleichzeitig Inline-Umsätze. Es hat auch die Prognose für das Geschäftsjahr deutlich angehoben und erwartet nun ein Umsatzwachstum von rund 8%. Das Unternehmen strebt den Kauf der Express Scripts Holding Company (ESRX) an, die voraussichtlich bis zum 31. Dezember abgeschlossen sein wird. Berichten zufolge hat Carl Icahn jedoch eine große Beteiligung aufgebaut und plant, gegen den Zusammenschluss zu stimmen.
Die Cigna-Aktie notierte im Juni 2015 bei 170, 68 USD und verkaufte sich nach einer volatilen Korrektur, die im November 2016 bei 115 USD ihren Tiefpunkt erreichte. Im Mai 2017 kehrte sie zum Widerstand zurück und brach sofort aus im Januar 2018. Sie fiel mit dem breiten Markt in den Februar und fiel im März durch die 200-tägige EMA nach den Express Scripts-Nachrichten.
Ein viermonatiges Basing-Muster führte nach dem Gewinnbericht dieser Woche zu einem beeindruckenden Ausbruch, bei dem die Fluggesellschaft den gebrochenen gleitenden Durchschnitt bei starkem Volumen erneut notierte. Es füllt jetzt die Lücke im März zwischen 182 und 192 US-Dollar und dürfte am oberen Rand des großen Lochs pausieren. Ein Ausbruch oberhalb dieses Niveaus sollte ein sekundäres Kaufsignal für Anleger und Marktteilnehmer darstellen, die bereit sind, sich an einem Deal-Whipsaw zu beteiligen.
Die Quintessenz
Die Krankenkassen verhalten sich nach drei Branchenberichten gut, wobei Aetna und Cigna die konstruktivsten Preismuster aufweisen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Was ist Trumps neuer Kurzzeit-Krankenversicherungsvertrag? )
