Stellen Sie sich ein Anlageportfolio als einen Korb vor, der alle Anlagen enthält, die Sie auf Ihren verschiedenen Alters- und Nicht-Alterskonten (steuerpflichtig) haben. Im Idealfall wächst Ihr Portfolio mit Ihnen und bietet Ihnen das Einkommen, das Sie benötigen, um Ihre Jahre nach der Arbeit bequem zu überstehen. Wenn Sie für den Ruhestand sparen - und für den Ruhestand investieren - stellen Sie sicher, dass Ihr Portfolio diese Schlüsselmerkmale aufweist.
Die zentralen Thesen
- Ein ideales Portfolio sollte eine Wachstumskomponente enthalten, insbesondere in jüngeren Jahren. Später verlagert sich der Fokus vom Wachstum zum Einkommen. Unabhängig von Ihrem Alter ist es wichtig, Ihr Portfolio zu diversifizieren und neu auszurichten, um Ihre Ziele, Ihre Risikotoleranz und Ihren Zeithorizont zu bestimmen Veränderung.
Was ist ein Anlageportfolio?
Ein Anlageportfolio umfasst alle Anlagen, die Sie auf verschiedenen Konten tätigen, darunter:
- Von Arbeitgebern gesponserte Pläne wie 401 (k) sIRAs (traditionell, Roth, SEP, SIMPLE) Steuerpflichtige MaklerkontenRobo-Berater-KontenGeld auf Spar- und Geldmarktkonten oder in Einlagenzertifikaten (CDs)
Diese Konten können verschiedene Arten von Vermögenswerten enthalten, einschließlich (aber nicht beschränkt auf) Aktien, Anleihen, Exchange Traded Funds (ETFs), Investmentfonds, Rohstoffe, Futures, Optionen und sogar Immobilien. Zusammen bilden diese Vermögenswerte Ihr Anlageportfolio.
Wenn Sie in den Ruhestand investieren, ist ein ideales Portfolio eines, das Ihre finanziellen Bedürfnisse erfüllt, bis Sie passen. Die folgenden Eigenschaften tragen dazu bei.
Wachstumsaktien
Pensionspläne sind darauf ausgelegt, über lange Zeiträume zu wachsen. Wachstumsinstrumente wie Aktien und Immobilien bilden in der Regel den Kern der erfolgreichsten Altersportfolios - zumindest in der Wachstumsphase.
Es ist von entscheidender Bedeutung, dass mindestens ein Teil Ihrer Altersguthaben schneller wächst als die Inflationsrate. Auf diese Weise können Sie Ihre Kaufkraft im Laufe der Zeit steigern.
Daten von Kiplinger.com zeigen, dass Aktien im Laufe der Zeit mit Abstand die besten Renditen aller Anlageklassen erzielten. Von 1926 bis 2018 wuchsen die Lagerbestände durchschnittlich um 10, 1% pro Jahr. Die Anleihen machten im Durchschnitt nur die Hälfte dieses Satzes aus, und die liquiden Mittel verzeichneten ein Wachstum von etwa 3, 3%.
Aus diesem Grund halten selbst Altersvorsorge-Portfolios, die weitgehend auf Kapitalerhaltung und Einkommensgenerierung ausgerichtet sind, häufig einen geringen Prozentsatz der Aktienbestände, um eine Absicherung gegen Inflation zu gewährleisten.
10, 1%
Die Menge an jährlichem Wachstum, die die Aktien zwischen 1926 und 2018 durchschnittlich hatten.
Portfoliodiversifikation
Die Diversifikation wird im Laufe der Zeit eine andere Form annehmen, wenn Sie sich dem Rentenalter nähern. Wenn Sie in den Zwanzigern sind, müssen Sie Ihr Portfolio möglicherweise nur auf verschiedene Arten von Aktien wie Large-, Mid- und Small-Cap-Aktien und -Fonds sowie möglicherweise Immobilien diversifizieren.
Sobald Sie Ihre 40er und 50er Jahre erreicht haben, müssen Sie wahrscheinlich beginnen, einige Ihrer Positionen in konservativere Sektoren zu verschieben. Dazu gehören Unternehmensanleihen, Vorzugsaktien und andere moderate Instrumente, die nach wie vor wettbewerbsfähige Renditen erzielen können - jedoch mit weniger Risiko als reine Aktien.
Alternative Anlagen wie Edelmetalle, Derivate, Öl- und Gasleasing und andere nicht korrelierende Vermögenswerte können ebenfalls die Gesamtvolatilität Ihres Portfolios verringern. Sie können auch dazu beitragen, bessere Renditen in Zeiten zu erzielen, in denen herkömmliche Anlageklassen im Leerlauf sind.
Ein ideales Pensionsportfolio hängt auch nicht zu stark von Aktien des Unternehmens ab, die entweder innerhalb oder außerhalb Ihres 401 (k) - oder eines anderen Aktienkaufplans gehalten werden. Ein starker Wertverlust kann Ihre Altersvorsorge drastisch verändern, wenn er einen großen Prozentsatz Ihrer Altersguthaben ausmacht.
Investieren nach dem goldenen Zeitalter
Risikotoleranz
Sobald Sie im oder in der Nähe des Rentenalters sind, ändert sich Ihre Risikotoleranz und Sie müssen sich weniger auf Wachstum als auf Kapitalerhalt und Einkommen konzentrieren. Instrumente wie Einlagenzertifikate (CDs), Schatzanweisungen sowie feste und indexierte Renten können angemessen sein, wenn Sie eine Kapital- oder Einkommensgarantie benötigen.
Im Allgemeinen sollte Ihr Portfolio jedoch nicht ausschließlich in garantierte Instrumente investiert werden, bevor Sie Ihre 80er oder 90er Jahre erreicht haben. Ein ideales Vorsorgeportfolio berücksichtigt Ihr Inanspruchnahmerisiko und misst, wie lange es dauert, bis Sie sich von einem großen Verlust in Ihrem Portfolio erholt haben.
Aktives vs. passives Management
Investoren haben heute mehr Auswahlmöglichkeiten als je zuvor, wenn es darum geht, wer ihr Geld verwalten kann. Eine dieser Möglichkeiten ist das aktive oder passive Portfoliomanagement. Viele Planer empfehlen ausschließlich Portfolios von Indexfonds, die passiv verwaltet werden. Andere bieten aktiv verwaltete Portfolios an, die möglicherweise Renditen erzielen, die denen der breiteren Märkte überlegen sind - und die eine geringere Volatilität aufweisen. Beachten Sie, dass aktiv verwaltete Fonds im Allgemeinen höhere Gebühren erheben.
Eine weitere Option ist ein Robo-Advisor. Diese digitalen Plattformen ordnen und verwalten Portfolios nach vorgegebenen Algorithmen, die durch die Marktaktivität ausgelöst werden. Robo-Berater kosten in der Regel weit weniger als menschliche Manager. Dennoch kann ihre Unfähigkeit, von ihren Programmen abzuweichen, in einigen Fällen nachteilig sein. Und die Handelsmuster, die sie verwenden, sind im Allgemeinen weniger ausgefeilt als die, die von ihren menschlichen Kollegen verwendet werden.
Robo-Berater sind möglicherweise nicht die beste Wahl, wenn Sie erweiterte Dienstleistungen wie Nachlassplanung, komplizierte Steuerverwaltung, Verwaltung von Treuhandfonds oder Altersvorsorge benötigen.
Die Quintessenz
Konzeptionell würden die meisten Menschen ein „ideales“ Portfolio für Altersvorsorgeinvestitionen als eines definieren, das es ihnen ermöglicht, nach dem Ausscheiden aus der Arbeitswelt relativ komfortabel zu leben.
Ihr Portfolio sollte immer das richtige Gleichgewicht zwischen Wachstum, Ertrag und Kapitalerhalt enthalten. Die Wichtigkeit jedes dieser Merkmale hängt jedoch immer von Ihrer Risikotoleranz, Ihren Anlagezielen und Ihrem Zeithorizont ab.
Im Allgemeinen sollten Sie Ihr Portfolio entweder größtenteils oder vollständig auf Wachstum konzentrieren, bis Sie das mittlere Alter erreicht haben. Zu diesem Zeitpunkt können sich Ihre Ziele in Richtung Einkommen und geringeres Risiko verschieben.
Unterschiedliche Anleger haben jedoch unterschiedliche Risikotoleranzen. Wenn Sie beabsichtigen, bis zu einem späteren Zeitpunkt zu arbeiten, können Sie möglicherweise größere Risiken mit Ihrem Geld eingehen. Das ideale Portfolio hängt daher letztendlich immer von Ihnen ab - und davon, was Sie tun möchten, um Ihre Ziele zu erreichen.
