Einige Investmentfonds zahlen Zinsen, obwohl dies von den Arten der Vermögenswerte abhängt, die in den Portfolios der Fonds gehalten werden. Insbesondere Rentenfonds, Geldmarktfonds und Ausgleichsfonds zahlen Zinsen aufgrund der kuponhaltigen Schuldverschreibungen, in die diese Arten von Fonds investieren.
Wie verteilen Investmentfonds ihre Erträge?
Investmentfonds schütten Erträge an die Aktionäre durch Kapitalgewinnausschüttungen oder Dividendenausschüttungen aus. Zinserträge aus dem Fondsvermögen werden als Dividendenausschüttung gezahlt.
Um die Zahlung von Ertragsteuern zu vermeiden, müssen Investmentfonds mindestens einmal im Jahr das gesamte Nettoeinkommen an die Anteilseigner weitergeben. Wenn die Vermögenswerte im Portfolio des Fonds jedoch häufiger verzinst werden, z. B. monatlich oder vierteljährlich, wird der Fonds wahrscheinlich Dividendenausschüttungen vornehmen, die dem Auszahlungsplan seines Vermögens entsprechen.
Arten von Investmentfonds, die Zinsen zahlen
Rentenfonds
Rentenfonds investieren, wie der Name schon sagt, in Unternehmens- oder Staatsanleihen. Während nicht alle Anleihen jährlich verzinst werden, ist dies bei der überwiegenden Mehrheit der Fall.
Die von einem Rentenfonds gezahlten Zinsen ergeben sich direkt aus den Couponzahlungen, die von den Anleihen in seinem Portfolio generiert werden. Sofern der Fonds keine Zero-Coupon-Anleihen enthält, zahlt jedes Wertpapier im Portfolio einen festgelegten Zinssatz, der als Kupon-Satz bezeichnet wird und dann entsprechend den Anlagen in den Fonds an die Anteilinhaber weitergegeben wird.
Geldmarktkapital
Geldmarktfonds investieren ebenfalls in Unternehmens- oder Staatsanleihen, jedoch nur in sehr kurzfristige Emissionen, die in weniger als einem Jahr fällig werden. Diese Arten von Investmentfonds gelten im Allgemeinen als die stabilste Art von Fonds, da sie hauptsächlich in Staatsanleihen oder Unternehmensanleihen mit einem sehr hohen Rating und einer Laufzeit von weniger als drei Monaten investieren.
Diese Schuldverschreibungen zahlen wie Anleihen jährliche Zinsen, die als Dividendenausschüttungen an die Aktionäre weitergegeben werden.
Verzinslicher Ausgleichsfonds
Ein ausgeglichener Fonds ist einfach ein Investmentfonds, der sowohl Schuldtitel als auch Aktien umfasst. Diese Fonds führen im Allgemeinen Dividendenausschüttungen aus, die sich aus Zinsen sowohl aus Schuldtiteln als auch aus Dividendenzahlungen aus Anlagen an der Börse zusammensetzen.
Wie Anleihen- und Geldmarktfonds zahlen auch Ausgleichsfonds in der Regel jedes Jahr Zinsen. Wenn jedoch eines der Ziele des Fonds darin besteht, die Steuerverbindlichkeiten der Anteilinhaber zu minimieren, kann der Fondsmanager beschließen, verzinsliche Schulden oder dividendenausschüttende Aktien insgesamt zu vermeiden.
